車聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)革命 2015年市場規(guī)模或破千億

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 張昊    

每經(jīng)記者 張昊

當前，移動互聯(lián)網(wǎng)一個重要場景尚未充分挖掘，即車載場景。

隨著汽車保有量大幅增加，汽車將成為下一個重要的移動互聯(lián)網(wǎng)入口。隨著IT巨頭強勢入駐以及整車企業(yè)和通信運營商的積極推進，車載場景未被充分挖掘的現(xiàn)狀將改變。

隨著互聯(lián)網(wǎng)巨頭在車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的部署，車聯(lián)網(wǎng)生態(tài)系統(tǒng)正在逐漸成熟，2015年大量車聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用將誕生，行業(yè)快速發(fā)展帶動的千億市場空間，勢必催生產(chǎn)業(yè)鏈投資機會。

互聯(lián)網(wǎng)巨頭部署車聯(lián)網(wǎng)

隨著互聯(lián)網(wǎng)向移動互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展，擁有入口即意味著擁有海量的用戶和巨大的商業(yè)價值。汽車保有量大幅增加，車聯(lián)網(wǎng)成為了下一個移動互聯(lián)網(wǎng)重要入口。

所謂車聯(lián)網(wǎng)是以車內(nèi)網(wǎng)、車際網(wǎng)和車載移動互聯(lián)網(wǎng)為基礎(chǔ)，按照約定的通信協(xié)議和數(shù)據(jù)交互標準，在車與X（車、路、行人及互聯(lián)網(wǎng)等）之間，進行無線通訊和信息交換的大系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)。

截至2013年底，我國汽車保有量已達1.37億輛，約占全球汽車保有量的1/10.隨著我國汽車銷量不斷增加，汽車行業(yè)附加服務(wù)將越來越多元化，與汽車密切相關(guān)的車聯(lián)網(wǎng)市場得以迅速發(fā)展。據(jù)易觀智庫、智研咨詢預(yù)計，2015年車聯(lián)網(wǎng)滲透率將從2010年的4.67%增長至10%，市場規(guī)模有望突破1500億元；2020年車聯(lián)網(wǎng)用戶數(shù)將超過4000萬，滲透率超過20%，市場規(guī)模突破4000億元。

有業(yè)內(nèi)人士指出，移動互聯(lián)網(wǎng)為車聯(lián)網(wǎng)發(fā)展提供了基礎(chǔ)，但在2014年之前車聯(lián)網(wǎng)市場變化不明顯，原因主要是缺乏互聯(lián)網(wǎng)巨頭的大力推動，這一情況在2014年出現(xiàn)了變化。

2014年4月，蘋果和谷歌各自發(fā)布車聯(lián)網(wǎng)底層系統(tǒng)；9月，騰訊聯(lián)手四維圖新（002405，SZ）發(fā)布首個車聯(lián)網(wǎng)整體解決方案“WeDrive”，騰訊將以此為平臺打造騰訊車聯(lián)網(wǎng)版圖；10月，騰訊路寶盒子正式發(fā)布，提供智能導(dǎo)航、全車體檢、故障解讀和油耗提醒等四大功能，主打汽車后市場服務(wù)。此外，隨著特斯拉等電動車逐漸成熟，汽車電子和車聯(lián)網(wǎng)對于汽車的重要性再度提升，因此可以預(yù)計的是，2015年將有大量車聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用誕生，車聯(lián)網(wǎng)行業(yè)將快速發(fā)展。

成都易高投資管理有限公司投資總監(jiān)吳洋告訴 《每日經(jīng)濟新聞》記者，隨著智能手機、4G網(wǎng)絡(luò)大量普及，車聯(lián)網(wǎng)進入千家萬戶是肯定的，而中國汽車銷量增速開始放緩，未來的關(guān)注點一定是汽車后市場。同時，谷歌、BAT不斷布局，車聯(lián)網(wǎng)必定是未來發(fā)展趨勢，短期來看，中高端車型的普及率會更快。

后裝市場潛力更大

互聯(lián)網(wǎng)巨頭介入車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，以用戶和服務(wù)為主題的互聯(lián)網(wǎng)思維有望使得汽車消費者對車聯(lián)網(wǎng)服務(wù)的粘性增強，從而進一步刺激車聯(lián)網(wǎng)快速普及。在行業(yè)千億市場空間下，這也將是全產(chǎn)業(yè)鏈盛宴。

按照車聯(lián)網(wǎng)市場劃分，可以大體分為前市場和后市場，汽車前市場主要是指汽車出廠前包含在整車上的電子產(chǎn)品以及各種零配件，主要是各種車載導(dǎo)航系統(tǒng)；后市場是指汽車銷售后，圍繞汽車使用過程中的各種服務(wù)，涵蓋了消費者買車后所需要的一切服務(wù)。由于后市場涵蓋面廣，服務(wù)周期長，因此市場潛力也將更大。代表性的服務(wù)項目有車載診斷OBD（如元征Golo）、汽車后市場服務(wù)（O2O汽車維修、保養(yǎng)、洗車等）。此外，圍繞汽車服務(wù)，車聯(lián)網(wǎng)延伸產(chǎn)業(yè)鏈還包括提供交通信息的公路IT、二手車、租車、金融支付和保險等多個項目。車聯(lián)網(wǎng)板塊涉及眾多環(huán)節(jié)，隨著國內(nèi)聯(lián)網(wǎng)車輛比例超過10%，車聯(lián)網(wǎng)行業(yè)面臨爆發(fā)增長機遇，2015年有望誕生眾多投資機會。

就具體的投資策略看，有券商行業(yè)分析師指出，車聯(lián)網(wǎng)快速發(fā)展，將使得具有先發(fā)優(yōu)勢的整車廠商受益，比如上汽集團（600104，SH）；設(shè)備提供商受益標的包括盛路通信（002446，SZ）、金固股份（002488，SZ）；平臺化運營期間，四維圖新、榮之聯(lián)（002642，SZ）等數(shù)據(jù)商及平臺化運營商也將受益；此外，車聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)也可以解決二手車交易信息不透明的問題，這也將使得經(jīng)銷商二手車業(yè)務(wù)受益。

吳洋認為，畢竟互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)與傳統(tǒng)企業(yè)才開始接觸，反映到企業(yè)業(yè)績還比較早，因此2015年車聯(lián)網(wǎng)汽車后市場更多還是題材或主題性機會，投資者關(guān)注點可以集中于蘋果等科技公司的智能終端帶動美股大漲，關(guān)聯(lián)到A股相關(guān)公司的投資機會。此外，就汽車后市場領(lǐng)域，2015年投資機會可以從三個方面考慮，一是互聯(lián)網(wǎng)與傳統(tǒng)企業(yè)的接觸；二是以特斯拉為代表的新能源、新技術(shù)和新模式；三是國產(chǎn)替代進口的核心零部件等，都將是好的投資標的。

重點公司

股票名稱：四維圖新

股票代碼：002405

流通股本：6.46億股

收盤價：18.92元

當前，四維圖新正從一家地圖數(shù)據(jù)銷售商轉(zhuǎn)型成為國內(nèi)領(lǐng)先的車聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品、平臺和服務(wù)提供商，騰訊成為公司第二大股東，且已有兩名代表入駐公司董事會。2014年9月，公司與騰訊共同推出了車載互聯(lián)網(wǎng)整體解決方案趣駕WeDrive，該產(chǎn)品不但豐富了公司在車聯(lián)網(wǎng)的內(nèi)容和服務(wù)，也有助于提升公司的數(shù)據(jù)資源，其誕生標志著雙方在車聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域合作的落地。