非上市公眾公司監(jiān)管制度初步建立

中國(guó)證監(jiān)會(huì)日前公布實(shí)施《非上市公眾公司監(jiān)管辦法》的配套規(guī)則《非上市公眾公司監(jiān)管指引第1號(hào)—信息披露》、《非上市公眾公司監(jiān)管指引第2號(hào)—申請(qǐng)文件》和《非上市公眾公司監(jiān)管指引第3號(hào)—章程必備條款》。監(jiān)管指引作為《監(jiān)管辦法》配套規(guī)則發(fā)布后，非上市公眾公司監(jiān)管制度初步建立。

信息披露指引對(duì)非上市公眾公司公開(kāi)轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)、定向發(fā)行說(shuō)明書(shū)和定向轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)不再分別出臺(tái)專(zhuān)項(xiàng)文件，而是統(tǒng)一對(duì)非上市公眾公司的信息披露制定最低標(biāo)準(zhǔn)。指引主要規(guī)定有：第一，披露內(nèi)容主要包括公司基本情況、業(yè)務(wù)與產(chǎn)品、財(cái)務(wù)狀況。第二，年報(bào)和半年報(bào)的披露內(nèi)容比照指引進(jìn)行。第三，公司可以自主約定和選擇信息披露平臺(tái)。第四，公司和董事、監(jiān)事、高管有保證披露內(nèi)容真實(shí)準(zhǔn)確完整的義務(wù)。

信息披露指引還明確，股票在依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的非上市公眾公司，應(yīng)當(dāng)通過(guò)證券交易場(chǎng)所要求的平臺(tái)披露信息。依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所可以在指引的基礎(chǔ)上，對(duì)股票公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的非上市公眾公司制定更詳盡、更嚴(yán)格的信息披露標(biāo)準(zhǔn)；公司應(yīng)當(dāng)按照從高從嚴(yán)的標(biāo)準(zhǔn)遵守證券交易場(chǎng)所的相關(guān)規(guī)定。

申請(qǐng)文件指引規(guī)定，非上市公眾公司申請(qǐng)核準(zhǔn)時(shí)需要編制和報(bào)送申請(qǐng)文件目錄。公司應(yīng)當(dāng)保證申請(qǐng)文件內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。證券公司、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及人員應(yīng)當(dāng)做到勤勉盡責(zé)、誠(chéng)實(shí)守信，并對(duì)其出具的相關(guān)文件及申請(qǐng)文件中引用內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。

依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所可以要求股票公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的非上市公眾公司報(bào)送除上述文件之外的其他文件；公司應(yīng)當(dāng)遵守證券交易場(chǎng)所的相關(guān)規(guī)定。

章程必備條款指引采用必備條款的形式，內(nèi)容主要體現(xiàn)《監(jiān)管辦法》關(guān)于公司治理的規(guī)定，不做具體條款規(guī)定，只做原則性要求，公司根據(jù)自己的實(shí)際情況進(jìn)行具體落實(shí)。

證監(jiān)會(huì)相關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人介紹，三項(xiàng)監(jiān)管指引作為《監(jiān)管辦法》配套規(guī)則發(fā)布后，非上市公眾公司監(jiān)管制度初步建立。目前階段，監(jiān)管指引主要考慮了保障監(jiān)管工作平穩(wěn)起步的基本要求，盡可能降低準(zhǔn)入門(mén)檻、盡可能降低公司接受監(jiān)管的成本，使監(jiān)管指引內(nèi)容簡(jiǎn)便易行。他強(qiáng)調(diào)，非上市公眾公司監(jiān)管制度的建立，有利于進(jìn)一步規(guī)范和支持中小企業(yè)股本融資、股份轉(zhuǎn)讓、公司重組等公司活動(dòng)。