50億級別重磅單品在手 券商高呼：這家北交所公司市值重塑空間巨大

每經(jīng)記者 劉明濤    每經(jīng)編輯 何劍嶺    

圖片來源：攝圖網(wǎng)_500664773

從再融資方案，再到30CM漲停，諾思蘭德成為目前北交所市場關(guān)注度最高的公司。而就在日前，有券商就表示，認(rèn)知差+預(yù)期差，諾思蘭德市值重塑空間巨大！

國盛證券指出，諾思蘭德是未被市場廣泛認(rèn)知的基因治療稀缺標(biāo)的，目前其首個基因治療品種已經(jīng)推到III期臨床，是國內(nèi)屈指可數(shù)推進(jìn)到臨床后期的基因治療藥物。另外公司的裸質(zhì)粒體系和平臺具有競爭力和壁壘，當(dāng)前市場認(rèn)知度也不足。另一方面，公司基因治療品種是超級大單品屬性。當(dāng)前海外上市的基因治療普遍是罕見病，定價高，病人少，細(xì)胞治療（CAR-T）也是定價較高，在國內(nèi)不具備大單品屬性。而公司的產(chǎn)品預(yù)計(jì)是50億級別重磅大單品，且競爭格局較好。

目前，諾思蘭德NL003（目前III期臨床，下肢缺血大市場）為50億級別大單品、NL005（目前II期臨床，缺血再關(guān)注損傷、干眼癥多個適應(yīng)癥）為20億級別品種，NL002（目前III期臨床，血小板減少）為10億級別品種，因此測算DCF市值加總152.7億元，但當(dāng)前僅不到50億市值。

其中，公司的NL003為50億級別重磅大單品。NL003 II期臨床數(shù)據(jù)表現(xiàn)亮眼，現(xiàn)已全面推進(jìn)III期臨床，預(yù)計(jì)將于2023年實(shí)現(xiàn)上市。作為下肢缺血性疾病（CLI）候選產(chǎn)品排頭兵，NL003有望穩(wěn)居CLI治療藥物千億市場領(lǐng)軍席位，銷售峰值預(yù)估超過50億元，單品支撐超百億市值。

最后，國盛證券稱，公司在基因治療領(lǐng)域精耕細(xì)作，核心產(chǎn)品NL003具備重磅產(chǎn)品潛力。因此看好諾思蘭德長期發(fā)展，首次覆蓋，給予“買入“評級。