*ST富控*ST金鈺遭立案調(diào)查 暫停上市、退市不會(huì)停止監(jiān)管追責(zé)

每經(jīng)記者 朱成祥    每經(jīng)編輯 陳俊杰    

12月29日，*ST富控（600634，SH）公告稱，公司因涉嫌信息披露違法違規(guī)被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。此前，上市公司因連續(xù)兩個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)為負(fù)值，自12月9日起，*ST富控股票已暫停上市。這意味著，暫停上市后，證監(jiān)會(huì)的相關(guān)調(diào)查工作仍在持續(xù)。

無獨(dú)有偶，面臨“面值退市”的*ST金鈺（600086，SH）也于12月18日公告稱，因涉嫌信息披露違法違規(guī)，被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。12月22日，*ST金鈺連續(xù)20個(gè)交易日股價(jià)低于1元，即*ST金鈺觸發(fā)“面值退市”已成定局。接近證監(jiān)會(huì)的人士對(duì)記者表示：“（*ST金鈺）違規(guī)事項(xiàng)不會(huì)因?yàn)橥耸卸Ｖ棺坟?zé)，若涉及違法違規(guī)行為，退市之后仍將對(duì)相關(guān)負(fù)責(zé)人進(jìn)行追罰。”

*ST富控：欲秀財(cái)技規(guī)避退市

據(jù)接近證監(jiān)會(huì)的人士透露，此次*ST富控受到證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，調(diào)查的內(nèi)容主要與此前證監(jiān)會(huì)上海監(jiān)管局發(fā)布的《行政監(jiān)管措施決定書》所披露的內(nèi)容有關(guān)。

11月13日，*ST富控披露稱，公司收到證監(jiān)會(huì)上海監(jiān)管局《行政監(jiān)管措施決定書》，上市公司所涉預(yù)計(jì)負(fù)債、應(yīng)付利息沖回的會(huì)計(jì)處理不符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》相關(guān)規(guī)定，存在定期報(bào)告信息披露不準(zhǔn)確的情況，因而責(zé)令*ST富控及時(shí)修正并披露2019年年報(bào)。

截至2018年末，*ST富控凈資產(chǎn)-35.39億元，而根據(jù)2019年年報(bào)，截至2019年末，上市公司凈資產(chǎn)轉(zhuǎn)為7.51億元。2019年，上市公司披露投資收益發(fā)生額為30.44億元。*ST富控稱確認(rèn)投資收益的主要原因?yàn)橐雅c部分債權(quán)人進(jìn)行和解，故將所涉預(yù)計(jì)負(fù)債、應(yīng)付利息及罰息沖回。

2019年度，公司根據(jù)與某有限合伙企業(yè)簽訂的債務(wù)兜底協(xié)議，沖回預(yù)計(jì)負(fù)債18.86億元，沖回應(yīng)付利息11.06億元，確認(rèn)投資收益29.92億元。其中，沖回對(duì)關(guān)聯(lián)方上海中技樁業(yè)股份有限公司擔(dān)保確認(rèn)的預(yù)計(jì)負(fù)債12.85億元，沖回公司作為共同債務(wù)人確認(rèn)的預(yù)計(jì)負(fù)債6.01億元，沖回表內(nèi)金融機(jī)構(gòu)借款利息及罰息11.06億元。

對(duì)于上市公司2019年年報(bào)，會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具了否定意見。并表示會(huì)計(jì)師訪談了上述全部債權(quán)人后獲悉，公司與部分債權(quán)人溝通了債轉(zhuǎn)基金份額方案，但最終并未與債權(quán)人達(dá)成確定的和解方案。會(huì)計(jì)師對(duì)該有限合伙企業(yè)承擔(dān)兜底義務(wù)的實(shí)際能力及該協(xié)議的商業(yè)合理性存在重大疑慮。

2020年11月24日晚間，*ST富控發(fā)布了改正后的2019年年度報(bào)告，2019年年末凈資產(chǎn)更改為-23.09億元。由于觸及連續(xù)兩年凈資產(chǎn)為負(fù)的暫停上市情形，*ST富控自11月25日起停牌。

2020年前三季度，*ST富控凈利潤(rùn)-16.09億元。截至2020年6月30日，上市公司凈資產(chǎn)為-33.38億元。這意味著，2020年上市公司凈資產(chǎn)很難轉(zhuǎn)正。而連續(xù)三年凈資產(chǎn)為負(fù)，上市公司將被終止上市。

在*ST富控面臨嚴(yán)重退市風(fēng)險(xiǎn)的背景下，證監(jiān)會(huì)仍對(duì)其發(fā)起立案調(diào)查。這在很大程度表明，上市公司若違法違規(guī)，不會(huì)因?yàn)闀和Ｉ鲜小⑼耸芯筒涣肆酥?。證監(jiān)會(huì)此舉，也體現(xiàn)出追責(zé)到底的監(jiān)管理念。

在披露遭證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查的同時(shí)，12月29日晚間，*ST富控也披露了兩份辭職公告，公司董事長(zhǎng)沈立揚(yáng)提請(qǐng)辭去董事長(zhǎng)職務(wù)，辭職后不再擔(dān)任上市公司任何職務(wù)；此外，董事唐旺承、易生振、獨(dú)立董事孫昶林、范富堯、監(jiān)事陸衛(wèi)國(guó)、袁愛斌以及職工監(jiān)事劉電也相繼遞交書面辭職報(bào)告。

對(duì)此，上述消息人士對(duì)記者表示：“由于董事、監(jiān)事等低于法定人數(shù)，在增補(bǔ)前上述人士仍需履行職責(zé)。另外，若在任期內(nèi)涉及違法違規(guī)行為，即使辭職后也將受到追責(zé)。”

事實(shí)上，11月18日，上交所已對(duì)*ST富控發(fā)出《紀(jì)律處分決定書》，對(duì)*ST富控和時(shí)任董事長(zhǎng)楊影，時(shí)任董事丁傳東，時(shí)任獨(dú)立董事李繼東、張寧，時(shí)任監(jiān)事屠琳峰、馬方健、何鳴，時(shí)任總經(jīng)理李欣，時(shí)任董事會(huì)秘書陶婷婷予以公開譴責(zé)。同時(shí)公開認(rèn)定楊影、李欣終身不適合擔(dān)任上市公司董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員。

*ST金鈺：“面值退市”，仍將追查

*ST富控股票在暫停上市之后，仍然受到證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。而*ST金鈺也在面臨極大“面值退市”可能的背景下，受到證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。

12月22日晚間，*ST金鈺公告稱，已連續(xù)20個(gè)交易日的收盤價(jià)格低于面值，上交所認(rèn)為應(yīng)當(dāng)被予以終止上市。此前，12月17日，*ST金鈺收到證監(jiān)會(huì)《調(diào)查通知書》，因涉嫌信息披露違法違規(guī)，對(duì)其進(jìn)行立案調(diào)查。從時(shí)間點(diǎn)看，自11月25日至12月17日，上市公司已經(jīng)連續(xù)17個(gè)交易日收盤價(jià)格低于面值，即*ST金鈺面臨極大的退市風(fēng)險(xiǎn)。

接近證監(jiān)會(huì)的人士對(duì)記者表示：“不僅監(jiān)管機(jī)構(gòu)在對(duì)*ST金鈺涉嫌造假的行為進(jìn)行查處，20個(gè)交易日低于面值，說明投資者也在‘用腳投票’。事實(shí)上，在*ST金鈺低于面值的20個(gè)交易日里，證監(jiān)會(huì)、上交所和證監(jiān)會(huì)地方監(jiān)管局對(duì)它的監(jiān)管行動(dòng)一直沒有停止。這充分說明暫停上市、退市不是調(diào)查的終點(diǎn)，若涉及違法違規(guī)，監(jiān)管部門將對(duì)其進(jìn)行全方位、立體式追責(zé)。”

12月5日，*ST金鈺收到的湖北監(jiān)管局對(duì)其發(fā)出的《關(guān)于對(duì)東方金鈺股份有限公司采取責(zé)令改正監(jiān)管措施的決定》。據(jù)悉，2019年第二季度，*ST金鈺向瑞麗市淵浩珠寶店、瑞麗市萊盛珠寶店、瑞麗市浩賓珠寶店采購(gòu)翡翠原石，因無力支付貨款而使用黃金制品抵付貨款。

*ST金鈺在2019年半年報(bào)、三季報(bào)中確認(rèn)了黃金制品銷售收入4.78億元。然而在2019年年報(bào)中，卻又考慮到相關(guān)收入不滿足《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》收入確認(rèn)條件，調(diào)減了當(dāng)年收入4.78億元，進(jìn)而導(dǎo)致半年報(bào)、三季報(bào)與年報(bào)收入數(shù)據(jù)存在重大差異，相關(guān)定期報(bào)告披露不準(zhǔn)確。

上述三家珠寶店均系上市公司相關(guān)人員能夠控制的相關(guān)方，上述交易應(yīng)認(rèn)定為關(guān)聯(lián)交易，但*ST金鈺未按規(guī)定及時(shí)披露，也未履行相應(yīng)的審批程序。

關(guān)于上述行為，*ST金鈺于12月7日也收到上交所《關(guān)于*ST金鈺資金占用等事項(xiàng)的監(jiān)管工作函》。上交所表示：“對(duì)于公司的信息披露違規(guī)行為，我部將依法依規(guī)嚴(yán)肅處理。”

12月21日，*ST金鈺控股股東云南興龍實(shí)業(yè)有限公司及實(shí)際控制人趙寧，收到證監(jiān)會(huì)湖北監(jiān)管局的《行政處罰決定書》。此前，中國(guó)藍(lán)田擬協(xié)議收購(gòu)興龍實(shí)業(yè)100%股權(quán)，趙寧雖及時(shí)對(duì)上述股權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)予以了公告，但并未依法審慎履行對(duì)收購(gòu)人調(diào)查核實(shí)，以及真實(shí)、無誤地披露相關(guān)信息之義務(wù)。

可以看出，對(duì)于上市公司違法違規(guī)行為，面臨嚴(yán)重退市風(fēng)險(xiǎn)的，證監(jiān)會(huì)、交易所、地方證監(jiān)局均沒有停止打擊和追責(zé)，違法違規(guī)公司和個(gè)人想通過退市“一走了之”是行不通的。

接近證監(jiān)會(huì)的人士對(duì)記者總結(jié)稱：“對(duì)于財(cái)務(wù)造假等違法違規(guī)行為的打擊，需要通過行政、刑事、民事等綜合體系、多種工具共同發(fā)揮作用。對(duì)于嚴(yán)重違法違規(guī)行為，觸及退市標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)退盡退。但并非一退了之，還要根據(jù)違法行為采取行政處罰、移送刑事、集體訴訟、失信懲戒等多種措施、多維打擊，提升違法者的違法違規(guī)成本。尤其是對(duì)于違法違規(guī)行為和侵害中小股東利益負(fù)有主要責(zé)任的‘關(guān)鍵少數(shù)’，更要重點(diǎn)打擊，嚴(yán)于懲戒。”

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)