深夜重磅！13萬股東被“悶殺”，曾被稱為“中國(guó)的3M”，如今或面臨強(qiáng)制退市，4年虛增利潤(rùn)115億，擬罰款60萬

*ST康得（原“康得新”），全名為康得新復(fù)合材料集團(tuán)股份有限公司，成立于2001年8月，是深圳中小板上市公司。 在2017年8月《福布斯》發(fā)布的年度“全球最具創(chuàng)新力企業(yè)”榜中，康得新成為中國(guó)首家，也是全球唯一入選的材料企業(yè)。同一年，康得新股價(jià)創(chuàng)下歷史新高，市值近千億。一度被譽(yù)為“中國(guó)的3M”和“千億白馬股”。 圖片來源：康得新官網(wǎng) 然而，2019年1月15日，康得新手握“巨額現(xiàn)金”卻無法足額償付10億元短期融資券本息，隨后，康得新的股票因銀行賬號(hào)被凍結(jié)而觸發(fā)深交所規(guī)定中的其他風(fēng)險(xiǎn)警示情形，被納入“退市風(fēng)險(xiǎn)警示股票”名單，直到2019年7月證監(jiān)會(huì)向康得新下發(fā)《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書》，一場(chǎng)精心策劃的百億元級(jí)財(cái)務(wù)造假大案引起了社會(huì)的廣泛關(guān)注。 昨天（6月28日）深夜，*ST康得再次公告稱收到《中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書》(下稱“《告知書》”)，這距離第一次告知已過去將近一年時(shí)間。 根據(jù)《告知書》認(rèn)定的事實(shí)，公司存在觸及《深圳證券交易所上市公司重大違法強(qiáng)制退市實(shí)施辦法》、《股票上市規(guī)則》規(guī)定的強(qiáng)制退市情形的可能性，公司股票可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市，公司股票已自2019年7月8日停牌，公司股票將繼續(xù)停牌。 從昔日的A股大白馬股，到瀕臨退市，康得新是如何走到這般田地？ 4年虛增利潤(rùn)115億 根據(jù)最新的《告知書》，康得新財(cái)務(wù)造假之惡劣登峰造極。2015年之后連續(xù)四年，每年虛構(gòu)銷售業(yè)務(wù)，虛增收入和利潤(rùn)，且財(cái)務(wù)窟窿越來越大。調(diào)查顯示，康得新2015年至2018年，年報(bào)中虛增利潤(rùn)總額分別為22.43億、29.43億、39.08億、24.36億，其中2018年造假額是年報(bào)披露額的7.11倍。四年時(shí)間累計(jì)虛增利潤(rùn)總額115.29億元。 四年間，同樣是虛假數(shù)字的還有康德新的銀行賬戶。2015年至2018年，年報(bào)中披露的年末銀行存款余額分別是95.71億、146.9億、177.81億、144.68億。每年百億現(xiàn)金趴在賬上的“大牛股”，實(shí)際調(diào)查卻發(fā)現(xiàn)，康得新及其合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍內(nèi)3家子公司的4個(gè)北京銀行賬戶的資金，被實(shí)時(shí)、全額歸集到康得集團(tuán)賬戶，康得新及其各子公司北京銀行賬戶各年實(shí)際余額為0。 控股股東康得集團(tuán)直接掏空上市公司還不夠，還在2016年、2017年，利用康得新子公司與廈門國(guó)際銀行和中航信托分別簽訂《存單質(zhì)押合同》，為康得集團(tuán)提供擔(dān)保，2016年至2018年連續(xù)擔(dān)保債務(wù)本金分別為14.83億、14.63億、14.63億。 據(jù)調(diào)查，康得新另一項(xiàng)財(cái)務(wù)造假，是將聲稱投入先進(jìn)高分子膜材料項(xiàng)目、建設(shè)裸眼3D模組產(chǎn)品等項(xiàng)目募資，以采購(gòu)款等方式轉(zhuǎn)出24.53億，并經(jīng)過多道流轉(zhuǎn)后主要資金回流至康得新，用于歸還銀行貸款、配合虛增利潤(rùn)等。 而鐘玉作為康得新實(shí)際控制人、時(shí)任董事長(zhǎng)，是康得新虛增利潤(rùn)的決策者、組織者，負(fù)責(zé)制定虛假業(yè)績(jī)指標(biāo)和協(xié)調(diào)各部門，負(fù)責(zé)安排配合虛假業(yè)務(wù)的供應(yīng)商、客戶及安排相應(yīng)的資金，在康得新信息披露違法行為中居于核心地位，直接組織、策劃、領(lǐng)導(dǎo)并實(shí)施了涉案違法行為，是最主要的決策者，證監(jiān)會(huì)認(rèn)定，其行為直接導(dǎo)致康得新相關(guān)信息披露違法行為的發(fā)生，情節(jié)特別嚴(yán)重。 圖片來源：康得新官網(wǎng) 基于此，證監(jiān)會(huì)對(duì)鐘玉采取終身證券市場(chǎng)禁入措施。包括，不得繼續(xù)在原機(jī)構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任原上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員職務(wù)外，也不得在其他任何機(jī)構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任其他上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員職務(wù)。 根據(jù)最新《告知書》，*ST康得存在觸及《深圳證券交易所上市公司重大違法強(qiáng)制退市實(shí)施辦法》、《股票上市規(guī)則》規(guī)定的強(qiáng)制退市情形的可能性，公司股票可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市。 公司實(shí)際控制人鐘玉被處以90萬元罰款，且目前仍在刑事程序當(dāng)中。據(jù)張家港市公安局官方微博2019年5月12日晚消息，鐘玉因涉嫌犯罪已被警方采取刑事強(qiáng)制措施。 對(duì)康得新復(fù)合材料集團(tuán)股份有限公司責(zé)令改正，給予警告，并處以60萬元罰款。 作為曾經(jīng)的大白馬，*ST康得于2017年創(chuàng)下歷史新高，市值近千億，停牌前市值125億元，其市值最高時(shí)曾達(dá)到940多億。截至今年一季度末，A股戶數(shù)多大133141戶。不少機(jī)構(gòu)也深陷其中。中國(guó)證金持股8792.12萬股，占比2.72%，持股市值高達(dá)3.09億元。 擬追討15億募集資金 4月28日，康得新披露了2019年主要經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)和董監(jiān)高對(duì)此的專項(xiàng)說明。 主要經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)顯示，2019年，康得新實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入14.59億元，同比下降84.05%；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東凈利潤(rùn)為虧損58.10億元，同比下降2169.75%；資產(chǎn)方面，康得新2019年報(bào)告期末總資產(chǎn)和歸屬于上市公司股東凈資產(chǎn)分別為268.37億元和122.90億元，同比下降21.65%和32.23%。 去年7月5日，證監(jiān)會(huì)下發(fā)《行政處罰事先告知書》顯示，康得新存在虛增利潤(rùn)總額119億元、未在年度報(bào)告中披露控股股東非經(jīng)營(yíng)性占用資金的關(guān)聯(lián)交易情況等多項(xiàng)違法違規(guī)事實(shí)。 其中，康得新大股東康得集團(tuán)利用與北京銀行西單支行簽訂的《現(xiàn)金管理服務(wù)協(xié)議》，分別于2014年至2018年非經(jīng)營(yíng)性占用康得新資金65.23億元、58.37億元、76.72億元、171.50億元和159.31億元。 公告顯示，康得新涉及11起違規(guī)擔(dān)保，金額合計(jì)約53億元，擔(dān)保對(duì)象包括大股東康得集團(tuán)和北京益鼎吉祥科技有限公司，以及全資子公司張家港康得新光電材料有限公司、張家港保稅區(qū)康得菲爾實(shí)業(yè)有限公司、江蘇康得新智能顯示科技有限公司等。 與此同時(shí)，截至今年4月24日，康得新尚未結(jié)案被起訴類案件共304起，其中被訴金額5000萬元以上的51件、1000萬元以上的71件、勞動(dòng)糾紛101件、其他小額訴訟129件，累計(jì)涉及影響金額約95.78億元（涉及美元已按匯率折算為人民幣），占最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)比例為約52.81%。 康得新還指出，中國(guó)銀行蘇州分行、南洋商業(yè)銀行蘇州分行、中國(guó)工商銀行張家港分行、建設(shè)銀行張家港港城支行、農(nóng)業(yè)銀行張家港分行5家募集資金監(jiān)管銀行從康得新開設(shè)于該行的募集資金賬戶中擅自劃扣募集資金，共計(jì)6.56億元。 除該部分募集資金，康得新還有15.13億元募集資金，但被全部?jī)鼋Y(jié)。康得新表示，公司已聘請(qǐng)專業(yè)律師團(tuán)隊(duì)對(duì)其中未扣劃的15.13億元募集資金通過訴訟程序進(jìn)行追討，并爭(zhēng)取解除凍結(jié)，待解除凍結(jié)后，公司將以該部分資金用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。 新《證券法》加大處罰力度 今年5月，證監(jiān)會(huì)主席易會(huì)滿表示，證監(jiān)會(huì)集中力量查辦康得新、康美藥業(yè)等一批市場(chǎng)高度關(guān)注、影響惡劣的重大財(cái)務(wù)造假案件。這些案件具有一些共性特點(diǎn)：一是造假周期長(zhǎng)、金額巨大，往往持續(xù)數(shù)年時(shí)間，虛增利潤(rùn)動(dòng)輒幾十億乃至上百億元。二是出現(xiàn)系統(tǒng)性、規(guī)模性造假現(xiàn)象，有的公司虛構(gòu)業(yè)務(wù)，搞“兩本賬”。三是造假同時(shí)往往還伴生違規(guī)占用、違規(guī)擔(dān)保、內(nèi)幕交易、操縱股價(jià)等違法犯罪行為。對(duì)這類案件，證監(jiān)會(huì)將緊抓不放、一查到底。 新修訂的《證券法》已于2020年3月1日起施行。新《證券法》大幅提高了對(duì)證券違法行為的處罰力度，如對(duì)于上市公司信息披露違法行為，從原來最高可處以六十萬元罰款，提高至一千萬元；對(duì)于發(fā)行人的控股股東、實(shí)際控制人組織、指使從事虛假陳述行為，或者隱瞞相關(guān)事項(xiàng)導(dǎo)致虛假陳述的，規(guī)定最高可處以一千萬元罰款等。 圖片來源：康得新官網(wǎng) 縱觀康得新2019年下半年以來的公告，頁(yè)面已經(jīng)被各類訴訟所占據(jù)，內(nèi)容均指向康得新的債務(wù)。對(duì)于一些幾乎油盡燈枯的上市公司來說，這筆罰款將會(huì)是壓倒它們的最后一根稻草。 與此同時(shí)，對(duì)審核上市公司信息未勤勉盡責(zé)的“看門人”，要和上市公司一同，背負(fù)行政處罰與民事責(zé)任。 瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（簡(jiǎn)稱瑞華所）作為康得新年審機(jī)構(gòu)，在康得新造假期間，連續(xù)三年均為其出具了“標(biāo)準(zhǔn)的無保留意見”，只有2018年年報(bào)審計(jì)時(shí)，康得新已經(jīng)深陷債務(wù)危機(jī)，瑞華所才沒有繼續(xù)給康得新背書，出具了“無法表示意見”的審計(jì)報(bào)告。 但為時(shí)已晚，瑞華所因“作為康得新2015年至2018年4年年報(bào)的審計(jì)機(jī)構(gòu)，明顯未履行勤勉盡責(zé)的義務(wù)，未起到上市公司‘看門人’的作用”，于2019年7月份被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。 4月28日，*ST康得披露公告稱，受全球新冠肺炎疫情影響，公司將2019年年報(bào)披露日期由4月28日延期至6月30日。如今留給康得新的時(shí)間已經(jīng)所剩無幾。 每日經(jīng)濟(jì)新聞綜合自第一財(cái)經(jīng)、每經(jīng)App、證券日?qǐng)?bào)