卓翼科技轉(zhuǎn)讓參股公司朝歌科技15%股權(quán) 后者今年2月二次上會被否

每經(jīng)記者 莫淑婷    每經(jīng)編輯 張海妮    

6月26日晚間，卓翼科技（002369，SZ）公告稱，已分別收到水晶光電（002273，SZ）及蔣文按照約定支付的股權(quán)轉(zhuǎn)讓款8320萬元、1508萬元。本次交易完成后，預(yù)計將產(chǎn)生約2891.31萬元（未經(jīng)審計）投資收益。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓涉及的參股公司北京朝歌數(shù)碼科技股份有限公司（以下簡稱朝歌科技）此前曾多次沖擊A股。2018年2月，朝歌科技二次上會再度被否。

預(yù)計產(chǎn)生約2891.31萬元投資收益

公告顯示，卓翼科技以8320萬元向水晶光電轉(zhuǎn)讓朝歌科技12.7%的股權(quán)，以1508萬元向蔣文轉(zhuǎn)讓朝歌科技2.3%的股權(quán)。上述轉(zhuǎn)讓完成后，卓翼科技將持有朝歌科技5%的股權(quán)。

卓翼科技稱，本次交易價格是基于對行業(yè)未來的判斷，以及標(biāo)的公司歷史穩(wěn)定的經(jīng)營狀況、未來戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃與經(jīng)營計劃的評估。根據(jù)本次轉(zhuǎn)讓股權(quán)的賬面價值及標(biāo)的公司最近一次引進(jìn)投資者的估值，經(jīng)相關(guān)交易方協(xié)商確定，卓翼科技以5.2元/股的價格分別轉(zhuǎn)讓了1600萬股、290萬股。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，按照股權(quán)轉(zhuǎn)讓價估算，朝歌科技估值已達(dá)6.552億元。

2015年10月10日，卓翼科技決定以8400萬元受讓北京文和共創(chuàng)投資管理中心（有限合伙）持有的朝歌科技21%的股權(quán)，當(dāng)時朝歌科技估值僅4億元。兩年半時間，朝歌科技的估值已經(jīng)上漲超63%。

經(jīng)審計的財務(wù)數(shù)據(jù)顯示，截至2017年12月31日，朝歌科技資產(chǎn)總額為8.40億元，負(fù)債總額為5.11億元，凈資產(chǎn)為3.28億元，應(yīng)收款項為3.38億元。2017年，朝歌科技實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入17.95億元，營業(yè)利潤為7817.71萬元，凈利潤為7177.70萬元，經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為3455.80萬元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解到，卓翼科技2016年、2017年分別實(shí)現(xiàn)扣非后歸屬于母公司的凈利潤-23.91萬元、480.07萬元。卓翼科技表示，本次交易完成后，預(yù)計公司將產(chǎn)生約2891.31萬元（未經(jīng)審計）投資收益，將對公司相應(yīng)年度的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果產(chǎn)生一定的積極影響，資金的回籠有利于公司降低對外投資風(fēng)險，且交易所得款項將用于公司生產(chǎn)和經(jīng)營，符合股東整體利益。 

標(biāo)的公司今年2月二次上會被否

公開資料顯示，朝歌科技主要負(fù)責(zé)IPTV家庭娛樂終端和融合視訊終端的研發(fā)、設(shè)計與銷售，主營業(yè)務(wù)包括互動電視智能終端及系統(tǒng)平臺的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售、運(yùn)營與服務(wù)。近三年，朝歌科技業(yè)績保持高速增長態(tài)勢，2015~2017年營業(yè)收入分別為5.97億元、9.27億元和17.95億元。

2011年，朝歌科技遞交創(chuàng)業(yè)板上市申請，后被否。創(chuàng)業(yè)板發(fā)審委在審核中提及，公司2010年、2009年、2008年對華為公司銷售收入分別為2.57億元、1.68億元和1.33億元，占公司當(dāng)年全部銷售收入比例的88.1%、79.42%和66.94%。業(yè)績過度依賴華為，成為朝歌科技當(dāng)時IPO被否的兩大原因之一。

被否半年后，朝歌科技很快又發(fā)起了第二次IPO申請，但期間朝歌科技業(yè)績連續(xù)下滑。在經(jīng)歷了一年多的排隊等待后，2014年朝歌科技主動終止IPO審查。2017年5月，朝歌科技再次向證監(jiān)會遞交招股說明書申報材料。

2018年2月，朝歌科技二次上會，然而此次仍未能闖關(guān)成功。發(fā)審委針對朝歌科技提出的主要問題同樣提到了業(yè)績依賴大客戶的風(fēng)險，只不過，公司第一大客戶從華為變成了中國移動。2015~2017年，朝歌科技對前五大客戶的合計銷售收入分別為5.36億元、8.39億元和17.2億元，占當(dāng)期營業(yè)收入的89.81%、90.54%和96.01%。

針對此次轉(zhuǎn)讓朝歌科技15%股權(quán)的原因，記者多次致電卓翼科技，但是公司董秘辦電話始終無人接聽。