浙民投擬斥資近27億要約收購ST生化

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 趙天宇 實(shí)習(xí)編輯 方芳    

每經(jīng)記者 趙天宇 實(shí)習(xí)編輯 方芳

6月28日，ST生化（000403.SZ）因籌劃重大資產(chǎn)重組事項(xiàng)停牌并發(fā)布提示性公告稱，杭州浙民投天弘投資合伙企業(yè)(有限合伙)（簡稱浙民投天弘）擬發(fā)出收購要約，收購ST生化的股份。

此次要約收購的最高要約金額為26.97億元，全新公司涉獵A股醫(yī)療行業(yè)究竟為何？

斥資近27億欲取得控制權(quán)

浙民投天弘是浙江民營企業(yè)聯(lián)合投資股份有限公司（簡稱浙民投）的旗下公司，后者是一家集聚浙江省優(yōu)秀民營企業(yè)資本、金融資源的大型股份制產(chǎn)融投資公司，發(fā)起方包括八家浙江民營龍頭企業(yè)和機(jī)構(gòu)，其中正泰集團(tuán)股份有限公司持股20%，其他企業(yè)持股均為10%。此外，浙民投公司董事長南存輝擔(dān)任浙民投天弘的董事長。

此前，浙民投天弘的一致行動人浙民投、浙民投子公司杭州浙民投實(shí)業(yè)有限公司分別持有ST生化股權(quán)，合計(jì)持股占上市公司股份總數(shù)的2.51%。

公告顯示，擬要約收購的27.49%股份，最高要約金額為26.97億元。這次要約收購不以終止ST生化的上市地位為目的，旨在取得ST生化控制權(quán)。要約收購期限屆滿后，浙民投天弘及其一致行動人最多合計(jì)持有ST生化81,773,180股股份(占ST生化股份總數(shù)的29.99%)，ST生化將不會面臨股權(quán)分布不具備上市條件的風(fēng)險(xiǎn)。

“收購人及其一致行動人看好血液制品行業(yè)的發(fā)展前景，以及上市公司的發(fā)展?jié)摿Γ瑪M通過本次收購取得上市公司控制權(quán)?！盨T生化公告中浙民投方面這樣闡述要約收購的目的。截至目前，ST生化的控股股東是振興集團(tuán)有限公司，振興集團(tuán)有限公司的董事長、總經(jīng)理史珉志是上市公司的實(shí)控人。

目前，ST生化的主要業(yè)務(wù)為生產(chǎn)和銷售血液制品，主要產(chǎn)品為人血白蛋白、靜注人免疫球蛋白(pH4)、人免疫球蛋白、乙型肝炎人免疫球蛋白、破傷風(fēng)人免疫球蛋白以及狂犬病人免疫球蛋白。浙民投方面認(rèn)為，要約收購?fù)瓿珊髮⒗米陨碣Y源優(yōu)勢，幫助上市公司提升管理效率，促進(jìn)上市公司穩(wěn)定發(fā)展，增強(qiáng)上市公司的盈利能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，提升對社會公眾股東的投資回報(bào)。

“國內(nèi)血液制品市場總體呈現(xiàn)較好發(fā)展態(tài)勢?！盨T生化在2016年年報(bào)中表示，大部分血液制品企業(yè)的產(chǎn)品種類為人血白蛋白、靜注人免疫球蛋白和特異性人免疫球蛋白，小部分廠家可以生產(chǎn)凝血因子類產(chǎn)品。就目前來看，人血白蛋白的國產(chǎn)數(shù)量有限，市場需求缺口較大，進(jìn)口產(chǎn)品占比增加較為迅速；免疫球蛋白類產(chǎn)品隨著市場需求的增加、醫(yī)療環(huán)境的改善及支付能力的提高，市場的容量將逐漸增大；凝血因子類產(chǎn)品市場上升趨勢明顯。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》提問ST生化，如果要約收購?fù)瓿墒沟肧T生化更換大股東，后續(xù)是否影響其持續(xù)經(jīng)營策略以及人事安排？

截至發(fā)稿，ST生化方面未回復(fù)。6月28日，深交所對于ST生化的關(guān)注函，針對在后續(xù)36個月內(nèi)是否計(jì)劃將所持有的ST生化的股份直接或間接轉(zhuǎn)讓給第三方，是否計(jì)劃重新調(diào)整或改變ST生化的主營業(yè)務(wù)等問題提出了詢問。

在ST生化收到的來自深交所的2封關(guān)注函中，因其目前尚無控股股東、無實(shí)際控制人，還被問及浙民投股權(quán)關(guān)系事項(xiàng)。此外，本次要約收購資金來源，風(fēng)險(xiǎn)提示，信息披露及時性，籌劃重組事項(xiàng)的真實(shí)性和合規(guī)性，保障投資者交易權(quán)的說明等方面，關(guān)注函均一一問及。

浙民投天弘首次涉獵A股

收購人浙民投天弘成立于2017年6月14日，尚未開展實(shí)際經(jīng)營。要約收購報(bào)告書摘要顯示，其執(zhí)行事務(wù)合伙人為浙民投咨詢，浙民投咨詢的單一股東為浙民投。

浙民投官網(wǎng)顯示，其投資方向包括金融服務(wù)、醫(yī)療健康、節(jié)能環(huán)保，以及先進(jìn)制造/高端裝備。其中，醫(yī)療健康方向包括對精準(zhǔn)醫(yī)療、互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療及基因技術(shù)發(fā)展，以及尋求核心醫(yī)療服務(wù)資產(chǎn)和核心技術(shù)。其投資案例中，醫(yī)療健康方面包括云檢mProbe、金浦醫(yī)療服務(wù)基金、林康醫(yī)療以及邦爾醫(yī)療。

值得注意的是，這是浙民投方面首次涉獵主板市場。此前，浙民投曾投資新三板公司約珥傳媒(838697. OC），以及在新加坡交易所上市的錦江環(huán)境（SGX:BWM）。