銀行供應(yīng)鏈金融：信息管控顯不足

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 鄧?yán)蛱O 發(fā)自深圳    

每經(jīng)記者 鄧?yán)蛱O 發(fā)自深圳

隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的不斷發(fā)展，電商、P2P等企業(yè)逐漸開始介入供應(yīng)鏈金融市場(chǎng)。另一方面，很多銀行在新形勢(shì)下，也對(duì)自己的供應(yīng)鏈金融進(jìn)行升級(jí)。

在業(yè)內(nèi)人士看來，相比電商和P2P等機(jī)構(gòu)，銀行做供應(yīng)鏈金融能夠提供更低的資金成本，但是另一方面，相比處在交易環(huán)節(jié)的電商來說，銀行在做供應(yīng)鏈金融的時(shí)候，面臨一定的信息掌控不足問題。

對(duì)中小企業(yè)授信依托核心企業(yè)

銀行供應(yīng)鏈金融，是指銀行通過對(duì)“商流、物流、資金流、信息流”的把控，為整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈條上的供應(yīng)商、經(jīng)銷商等提供金融服務(wù)的支持方式。銀行通過來自核心企業(yè)的信息，對(duì)其上下游企業(yè)提供金融服務(wù)，采用“1（核心企業(yè)）+N（圍繞核心企業(yè)的眾多上下游中小企業(yè)）”的方式提供金融服務(wù)。

目前，基于銀行供應(yīng)鏈金融的產(chǎn)品眾多，比如保理、反向保理、倉單質(zhì)押融資等。但總體來說，銀行圍繞核心企業(yè)進(jìn)行的貿(mào)易融資業(yè)務(wù)大概包含預(yù)付款融資、存貨融資、應(yīng)收賬款融資三大類。以應(yīng)收賬款融資為例，一般是針對(duì)核心企業(yè)的上游企業(yè)，在上游企業(yè)資金被大量應(yīng)收賬款占據(jù)而企業(yè)又需要資金的時(shí)候，企業(yè)可以將其手中的應(yīng)收賬款質(zhì)押或者轉(zhuǎn)讓給銀行以獲得融資。

一般來說，銀行并沒有鏈條上中小企業(yè)的交易信息和數(shù)據(jù)，需要依托核心企業(yè)的合作來完成授信。有些銀行則會(huì)先授信給核心企業(yè)，然后再讓核心企業(yè)來進(jìn)行資金管理，有的則是通過核心企業(yè)擔(dān)保來完成對(duì)鏈條上中小企業(yè)的授信。比如中國銀行深圳分行和深圳一達(dá)通的合作，就是銀行給了一達(dá)通一個(gè)總體的授信額度，然后一達(dá)通基于其對(duì)鏈條上企業(yè)的了解和各種信息的掌握，對(duì)其進(jìn)行授信確認(rèn)，然后報(bào)給銀行，銀行最后再向企業(yè)放款。

一位股份制銀行深圳地區(qū)人士對(duì)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，銀行做供應(yīng)鏈金融，對(duì)核心企業(yè)會(huì)比較看重，對(duì)其選擇也非常謹(jǐn)慎，比如核心企業(yè)要有一定的品牌知名度，另外還要考察其供應(yīng)鏈情況以及數(shù)據(jù)的真實(shí)性等。

互聯(lián)網(wǎng)助力破解信息不對(duì)稱

長(zhǎng)城證券在此前發(fā)布的研報(bào)中指出，線上供應(yīng)鏈金融的核心在于銀行通過線上供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)實(shí)現(xiàn)與核心企業(yè)的數(shù)據(jù)協(xié)同，促進(jìn)核心企業(yè)與供應(yīng)鏈中合作者在線交互商流、資金流、物流和信息流信息，增強(qiáng)其風(fēng)險(xiǎn)防范能力，提升供應(yīng)鏈管理效率及供應(yīng)鏈整體競(jìng)爭(zhēng)力。

不過，在業(yè)內(nèi)人士看來，銀行在做供應(yīng)鏈金融的時(shí)候，面臨一定的信息掌控不足問題。深圳地區(qū)一位商業(yè)保理公司總經(jīng)理表示，銀行在供應(yīng)鏈金融環(huán)節(jié)中，基本上是一個(gè)純粹的資金提供方，其對(duì)信息和數(shù)據(jù)的掌控需要假手核心企業(yè)或者第三方，銀行本身對(duì)信息的把握可能不足，對(duì)后續(xù)問題可能沒有充分的了解。

由于第三方合作伙伴配合的局限性以及中小企業(yè)在融資、結(jié)算、財(cái)務(wù)等方面信息不透明，銀行和核心企業(yè)，核心企業(yè)與中小企業(yè)之間可能存在信息不對(duì)稱的情況，這可能會(huì)造成銀行無法對(duì)授信企業(yè)的市場(chǎng)前景作出正確判斷，從而難以進(jìn)行精確的風(fēng)險(xiǎn)管理。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，銀行也在借助互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行新的模式創(chuàng)新，比如平安銀行、招商銀行在此前就推出了他們的線上供應(yīng)鏈金融平臺(tái)，以加強(qiáng)對(duì)物流、資金流、信息流等的管控。

此外，銀行還通過和電商等機(jī)構(gòu)的合作，逐漸深入到供應(yīng)鏈生態(tài)圈內(nèi)部。比如招商銀行此前整合推出了針對(duì)電商和物流行業(yè)的在線供應(yīng)鏈金融解決方案；而平安銀行則推出了基于 “電子商務(wù)+互聯(lián)網(wǎng)金融”的橙e平臺(tái)。