揭秘本周聰明錢｜快速調(diào)整后的反彈搶不搶？主力資金和融資客懟起來(lái)了！

每經(jīng)記者 何劍嶺    每經(jīng)編輯 吳永久    

圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)

“聰明錢”每周都在干什么？通過(guò)超大單主力資金、行業(yè)流向、兩融數(shù)據(jù)或許可以窺見(jiàn)一二。

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這個(gè)反彈搶不搶？資金充滿矛盾

正所謂盤(pán)久必跌，前期反復(fù)爭(zhēng)奪30日均線之后，本周滬指突然出現(xiàn)向下跳空調(diào)整，并且跌破年線，創(chuàng)出8個(gè)月新低。隨著指數(shù)的劇烈調(diào)整，本周超大單主力資金凈流出金額較上周大幅增加為992.41億元。

從單日超大單主力資金流向來(lái)看，形成強(qiáng)烈反差，周一凈流出金額高達(dá)542億元，創(chuàng)出近半年單日凈流出金額新高；不過(guò)，周四反彈時(shí)凈流入金額也達(dá)到了322億元，同樣也創(chuàng)出近半年單日凈流入金額新高。然而，周二和周三也分別凈流出300億元。這反映出場(chǎng)內(nèi)資金的矛盾心理：一方面久攻不下選擇快速出逃；一方面又生怕錯(cuò)失機(jī)會(huì)，一旦跌到位就加速進(jìn)場(chǎng)博反彈。

▲近20個(gè)交易日兩市超大單主力資金流向

而從近半年內(nèi)的21個(gè)交易周來(lái)看，本周超大單主力資金凈流出金額處于高位。

▲近半年內(nèi)單周兩市超大單主力資金流向

稀有金屬股繼續(xù)新高，股王慘遭拋售

本周，兩市被主動(dòng)凈買入超過(guò)1億元的個(gè)股較上周小幅減少為241只；被主動(dòng)凈賣出超過(guò)1億元的個(gè)股較上周小幅增加為522只，這顯示出主力資金在快速調(diào)整中流出明顯。

本周在“寧組合”的帶動(dòng)下，有色金屬股繼續(xù)暴力拉升，不過(guò)主要集中于稀有金屬類個(gè)股。贛鋒鋰業(yè)、五礦稀土、北方稀土均未出現(xiàn)明顯調(diào)整，而且還不斷創(chuàng)出階段性或歷史新高，被凈買入金額也均超過(guò)16億元。不過(guò)，與上周一樣最受主力青睞的還是比亞迪，被凈買入40億元居首。消息面上，比亞迪半導(dǎo)體股份有限公司的創(chuàng)業(yè)板IPO申請(qǐng)獲深交所問(wèn)詢，上市進(jìn)程又向前一步。

▲本周兩市超大單主力資金凈主動(dòng)買入前10只個(gè)股

在凈主動(dòng)賣出方面，“茅指數(shù)”相關(guān)的行業(yè)龍頭白馬股仍然萎靡不振。股王貴州茅臺(tái)本周跌破1700元/股創(chuàng)出9個(gè)月新低，被凈主動(dòng)賣出50億元居首。創(chuàng)業(yè)板指標(biāo)股東方財(cái)富雖然本周調(diào)整幅度并不大，但是卻被凈主動(dòng)賣出27億元居于第3位。值得注意的是，正泰電器本周大漲18%創(chuàng)出上市以來(lái)的歷史新高，但是卻被凈主動(dòng)賣出19億元。

▲本周兩市超大單主力資金凈主動(dòng)賣出前10只個(gè)股

食品飲料、非銀金融行業(yè)加入“凈流出200億”行列

由于本周調(diào)整快速而猛烈，兩市沒(méi)有一個(gè)行業(yè)出現(xiàn)主力資金凈流入。只有綜合行業(yè)資金凈流出金額較低，不到10億元。

在凈流出行業(yè)分布方面，有8個(gè)行業(yè)凈流出金額超過(guò)100億元，較上周明顯增加。其中，醫(yī)藥生物行業(yè)凈流出金額仍然超過(guò)200億元，同時(shí)食品飲料、非銀金融行業(yè)也加入這一行列。此外，化工、電子、有色金屬、電氣設(shè)備、計(jì)算機(jī)行業(yè)的凈流出金額也較高。

▲本周申萬(wàn)一級(jí)行業(yè)主力凈流入金額排名

兩融余額一度跌破1.8萬(wàn)億元 融資客在多只個(gè)股上“背道而馳”

在7月23日至本周四的4個(gè)交易日中（本周五的兩融數(shù)據(jù)將由交易所在下一交易周的第一個(gè)交易日公布），兩市融資融券余額一度快速回落，跌破1.8萬(wàn)億元關(guān)口，之后又緩慢收回。

▲近20個(gè)交易日兩市融資融券余額變動(dòng)

本周融資客出人意料地重倉(cāng)殺入總市值重回5000億元的中芯國(guó)際，融資凈買入15億元遙遙領(lǐng)先。消息面上，市場(chǎng)傳言華為正在自研芯片，由中芯國(guó)際代工。上周就受到各方資金搶籌的Mini LED概念股三安光電，本周繼續(xù)連創(chuàng)歷史新高，被融資凈買入8.7億元。公司中報(bào)顯示，上半年?duì)I收、凈利雙雙大幅增長(zhǎng)。

▲本周融資凈買入前10名個(gè)股

在融資凈賣出個(gè)股方面，融資客卻與主力資金背道而馳：比亞迪、包鋼股份、贛鋒鋰業(yè)這些被主力資金大力買入的個(gè)股卻遭到凈賣出。不過(guò)，最讓人沒(méi)想到的是，牧原股份融資凈賣出金額高達(dá)29億元居首，同時(shí)股價(jià)也創(chuàng)出了1年零6個(gè)月新低。

▲本周融資凈賣出前10名個(gè)股

（本文數(shù)據(jù)來(lái)源于Wind、Choice）

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