瑞華所30余個(gè)IPO項(xiàng)目被暫停！券商投行：事情可能比較嚴(yán)重，具體影響現(xiàn)在還難說！

每經(jīng)記者 陳晨 王海慜    每經(jīng)編輯 吳永久    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

從康得新到輔仁藥業(yè)，市場(chǎng)不斷對(duì)瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（下稱：瑞華所）發(fā)出質(zhì)疑和聲討，成了眾人“口誅筆伐”的對(duì)象。

7月28日，瑞華所終于按捺不住發(fā)聲了，其官網(wǎng)發(fā)布了關(guān)于康得新項(xiàng)目的審計(jì)工作情況，聲稱全面履行了應(yīng)盡的職責(zé)義務(wù)。但與此同時(shí)，瑞華所負(fù)責(zé)的IPO、再融資和重組項(xiàng)目不斷受到拖累被迫中止。

據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者不完全統(tǒng)計(jì)，截至7月28日，瑞華所負(fù)責(zé)的且正在排隊(duì)的29個(gè)IPO項(xiàng)目（不含科創(chuàng)板）均被暫停，4家科創(chuàng)板企業(yè)也于7月28日晚間宣布中止。另外，還有十余家再融資項(xiàng)目和兩家重組項(xiàng)目的上市公司也緊急發(fā)布公告稱原審計(jì)機(jī)構(gòu)瑞華所其他項(xiàng)目涉嫌信息披露違法被證監(jiān)會(huì)調(diào)查，公司中止再融資事項(xiàng)。

項(xiàng)目“雷”聲不斷，瑞華所的行政處罰也接二連三，瑞華所至少有過5次的行政處罰。

瑞華所發(fā)布自辯聲明

7月28日，瑞華所在其官網(wǎng)發(fā)布了《瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所關(guān)于康得新項(xiàng)目2015年—2018年年報(bào)審計(jì)主要工作情況的說明》，文中稱，近日，康得新事件引起了社會(huì)公眾廣泛關(guān)注，瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所作為康得新公司的審計(jì)機(jī)構(gòu)高度重視，今年1月份就成立了重大專項(xiàng)小組，對(duì)康得新審計(jì)項(xiàng)目進(jìn)行了全面自查，并將自查情況向中國證監(jiān)會(huì)有關(guān)部門及時(shí)作了報(bào)告。

首先，瑞華所將康得新項(xiàng)目2015年~2018年年報(bào)審計(jì)的主要工作進(jìn)行了公開匯報(bào)，包括業(yè)務(wù)承接、獨(dú)立性核查、了解公司的經(jīng)營情況、存貨監(jiān)盤、對(duì)重要客戶及供應(yīng)商的核查等八個(gè)方面。

瑞華所稱，在康得新審計(jì)項(xiàng)目中，本所按照中國注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則要求，以風(fēng)險(xiǎn)審計(jì)為導(dǎo)向，制定了總體審計(jì)策略及具體審計(jì)計(jì)劃，對(duì)被審計(jì)單位重大風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目執(zhí)行了審計(jì)機(jī)構(gòu)能夠執(zhí)行的應(yīng)有審計(jì)程序。本所根據(jù)實(shí)施的審計(jì)程序、獲得的審計(jì)證據(jù)，對(duì)康得新2015年~2017年的財(cái)務(wù)報(bào)表發(fā)表了相應(yīng)的審計(jì)意見；對(duì)2018年的財(cái)務(wù)報(bào)表出具了無法表示意見的審計(jì)報(bào)告。2019年1月，康得新無法兌付到期債券后，本所主動(dòng)協(xié)助江蘇監(jiān)管局開展調(diào)查工作，全面履行了應(yīng)盡的職責(zé)義務(wù)。下一步，本所將根據(jù)監(jiān)管部門的結(jié)論，及時(shí)向社會(huì)公眾報(bào)告。

證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，康得新涉嫌在2015年至2018年期間，通過虛構(gòu)銷售業(yè)務(wù)等方式虛增營業(yè)收入，并通過虛構(gòu)采購、生產(chǎn)、研發(fā)費(fèi)用、產(chǎn)品運(yùn)輸費(fèi)用等方式虛增營業(yè)成本、研發(fā)費(fèi)用和銷售費(fèi)用。通過上述方式，康得新共虛增利潤總額達(dá)119億元。上述行為導(dǎo)致康得新披露的相關(guān)年度報(bào)告存在虛假記載和重大遺漏。

記者了解到，康得新上述期間年報(bào)中，瑞華所對(duì)2015年、2016年、2017年報(bào)均出具了“標(biāo)準(zhǔn)的無保留意見”，僅有2018年報(bào)出具的是“無法表示意見”。因此，在證監(jiān)會(huì)對(duì)康得新涉嫌信息披露違法行為作出處罰的同時(shí)，中介機(jī)構(gòu)瑞華所也被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。

“對(duì)上市公司財(cái)務(wù)造假、信息披露違法等行為的調(diào)查，證監(jiān)會(huì)同樣會(huì)關(guān)注到諸如券商、會(huì)計(jì)師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)，如果確實(shí)涉及未能勤勉盡責(zé)，證監(jiān)會(huì)就會(huì)立案調(diào)查，對(duì)于多次觸及法律法規(guī)的機(jī)構(gòu)，毫無疑問是要遭到重罰，這樣才能起到警示的作用”，有業(yè)內(nèi)人士向記者說道。

輔仁藥業(yè)爆雷加重對(duì)瑞華所質(zhì)疑

然而，康得新事件才剛剛有了結(jié)果，瑞華所的另一個(gè)客戶又爆雷。7月16日，輔仁藥業(yè)發(fā)布2018年年度權(quán)益分派實(shí)施公告，擬派發(fā)現(xiàn)金紅利6271.58萬元。而在7月19日，輔仁藥業(yè)公告稱，因公司資金安排原因，無法按照原定計(jì)劃發(fā)放紅利。對(duì)此，上交所向輔仁藥業(yè)發(fā)布問詢函，要求其說明原因。

記者查看到，輔仁藥業(yè)2019年一季度報(bào)告顯示，公司貨幣資金期末余額18.16億元，但怎么就會(huì)連六千余萬的紅利都發(fā)不出來呢？果不其然，存在貓膩！輔仁藥業(yè)7月24日晚間公告稱，截至7月19日，公司及子公司擁有現(xiàn)金總額為1.27億元，其中受限金額1.23億元，未受限金額377.87萬元。公司一季度末實(shí)際資金及至今資金變動(dòng)及流向情況還需進(jìn)一步核實(shí)，公司將深入自查，待核實(shí)后及時(shí)公告。

讓人錯(cuò)愕的是，僅僅一個(gè)季度時(shí)間，就憑空蒸發(fā)了近17億元，這不禁讓人聯(lián)想到康得新。二者都曾是表現(xiàn)優(yōu)異的白馬股，都曾在賬上坐擁巨額現(xiàn)金且無法兌現(xiàn)，更重要的是，二者的審計(jì)機(jī)構(gòu)都為瑞華所。

輔仁藥業(yè)2018年年報(bào)顯示，截至2018年末，貨幣資金為16.56億元，瑞華所對(duì)輔仁藥業(yè)出具了標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計(jì)報(bào)告。

值得一提的是，對(duì)于貨幣資金的審計(jì)程序，瑞華所在康得新項(xiàng)目的說明中這樣表示：審計(jì)人員親自函證當(dāng)期所有銀行存款賬戶（包括零余額賬戶和本期內(nèi)注銷的賬戶）及與金融機(jī)構(gòu)往來的其他重要信息，函證過程保持了充分的獨(dú)立性；項(xiàng)目組親自打印銀行賬戶開戶清單及企業(yè)信用報(bào)告，核對(duì)相關(guān)信息與公司提供的是否一致、檢查貨幣資金受限情況；親自到銀行打印當(dāng)期對(duì)賬單（銀行不予提供除外）并與銀行存款日記賬核對(duì)，實(shí)施利息收入測(cè)試。

“如果按照瑞華所說的，他們對(duì)相關(guān)程序全面履行了應(yīng)盡的職責(zé)和義務(wù)，但企業(yè)仍然發(fā)生了賬面巨額貨幣資金消失的情況，這就有兩方面的問題，一是瑞華所的全面是否是真的全面，這個(gè)有待監(jiān)管層的核查；二是，對(duì)年報(bào)的審計(jì)時(shí)間范圍是截止到2018年12月31日，或許當(dāng)時(shí)審計(jì)時(shí)確實(shí)有那么多錢，但是在審計(jì)節(jié)點(diǎn)之后被企業(yè)另一番操作就是另一回事了”，前述業(yè)內(nèi)人士向記者分析道。

IPO、再融資、重組項(xiàng)目接連受拖累

瑞華所禍不單行，自康得新事件后，不少由瑞華所負(fù)責(zé)的IPO、再融資和重組項(xiàng)目也跟著受到連累，尤其是最近更是大面積展開。

7月26日，證監(jiān)會(huì)公布的最新IPO排隊(duì)情況顯示，由瑞華所負(fù)責(zé)的且正在排隊(duì)的29個(gè)IPO項(xiàng)目（不含科創(chuàng)板）均被暫停，包括主板10個(gè)、中小板7個(gè)以及創(chuàng)業(yè)板的12個(gè)項(xiàng)目均被中止審查。

對(duì)于這29家公司的IPO進(jìn)程可能會(huì)受到多大程度的影響，某大型券商承銷保薦分公司質(zhì)控部總經(jīng)理認(rèn)為：“這次事件影響面比較大，不過具體對(duì)這近30家公司的IPO進(jìn)程影響如何還要看證監(jiān)會(huì)的態(tài)度。”此外，他還進(jìn)一步說道：“瑞華所做的項(xiàng)目比較多，難免會(huì)出問題。去年也有多家會(huì)計(jì)師事務(wù)所的項(xiàng)目出問題，現(xiàn)在還不好說誰的問題更嚴(yán)重。”

另有大型券商投行部門總經(jīng)理向記者表示，理論上，按證監(jiān)會(huì)的規(guī)則，出現(xiàn)這類情況需要排查各項(xiàng)目的簽字人員，出具復(fù)核報(bào)告等，對(duì)各項(xiàng)目進(jìn)展的影響大概1個(gè)月左右，但瑞華所這次事情可能比較嚴(yán)重，所以具體影響幾何現(xiàn)在還難說。

值得一提的是，瑞華所的科創(chuàng)板項(xiàng)目也受到牽連。數(shù)據(jù)顯示，科創(chuàng)板中有7家公司的審計(jì)機(jī)構(gòu)為瑞華所，其中海天瑞聲在7月26日晚間宣布終止，而龍軟科技、環(huán)宇科技、建龍微納和杰普特光電等4家企業(yè)也于7月28日晚間宣布中止。

再融資方面，據(jù)記者不完全統(tǒng)計(jì)，截至7月28日，滬深兩市已有艾迪精密、天汽模、凱撒文化、泰禾集團(tuán)、藍(lán)英裝備、新北洋、莊園牧場(chǎng)、深南電路等十余家上市公司的再融資進(jìn)程因瑞華所而被迫中止。比如7月28日晚間，嘉澳環(huán)保、百利科技發(fā)布公告稱，因原審計(jì)機(jī)構(gòu)瑞華所其他項(xiàng)目涉嫌信息披露違法被證監(jiān)會(huì)調(diào)查，公司中止再融資事項(xiàng)。

重組方面，繼峰股份和ST新梅均因瑞華所拖累而曾被迫中止，不過好在目前上述重組已恢復(fù)審查。

至少有5次受到行政處罰

根據(jù)ST新梅公告顯示，2017年3月，瑞華所因作為振隆特產(chǎn)IPO審計(jì)機(jī)構(gòu)，在對(duì)振隆特產(chǎn)2012年、2013年及2014年財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行審計(jì)過程中未勤勉盡責(zé)，出具的審計(jì)報(bào)告存在虛假記載。證監(jiān)會(huì)決定:“責(zé)令瑞華所改正違法行為，沒收業(yè)務(wù)收入130萬元，并處以260萬元罰款;對(duì)侯立勛、肖捷給予警告，并分別處以10萬元罰款。”

2017年3月，瑞華所接到廣東證監(jiān)局《行政處罰決定書》，因在為勤上光電2013年年度財(cái)務(wù)報(bào)表提供審計(jì)服務(wù)過程中，未勤勉盡責(zé)，出具的勤上光電2013年年度審計(jì)報(bào)告、關(guān)聯(lián)方占用上市公司資金情況的專項(xiàng)審核報(bào)告存在虛假記載，發(fā)表了不恰當(dāng)?shù)膶徲?jì)意見。廣東證監(jiān)局決定:“沒收瑞華所業(yè)務(wù)收入95萬元，并處以95萬元的罰款。對(duì)劉濤、孫忠英給予警告，并分別處以5萬元罰款。”

2017年1月，瑞華所接到證監(jiān)會(huì)《行政處罰決定書》，因在審計(jì)亞太實(shí)業(yè)2013年年度財(cái)務(wù)報(bào)表過程中未勤勉盡責(zé)，出具的審計(jì)報(bào)告存在虛假記載，證監(jiān)會(huì)決定:“對(duì)瑞華所責(zé)令改正，沒收業(yè)務(wù)收入39萬元，并處以78萬元罰款；對(duì)秦寶、溫亭水給予警告，并分別處以5萬元罰款。”

2016年12月，瑞華所接到深圳證監(jiān)局《行政處罰決定書》，因原國富浩華（已合并更名為瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙)，以下簡(jiǎn)稱國富浩華）在鍵橋通訊2012年度財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)過程中，未勤勉盡責(zé)，出具存在虛假記載的審計(jì)報(bào)告，深圳證監(jiān)局決定:“責(zé)令國富浩華改正，沒收國富浩華鍵橋通訊2012年度年報(bào)審計(jì)業(yè)務(wù)收入70萬元，并處以70萬元的罰款，由國富浩華法律主體的承繼者瑞華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）承擔(dān)；對(duì)支梓、陳滿薇給予警告，并分別處以10萬元罰款。”

2018年12月，瑞華所接到證監(jiān)會(huì)《行政處罰決定書》，因瑞華所在華澤鈷鎳2013年度、2014年度財(cái)務(wù)報(bào)表審計(jì)過程中未勤勉盡責(zé)，出具了存在虛假記載的審計(jì)報(bào)告，證監(jiān)會(huì)決定:“沒收瑞華所業(yè)務(wù)收入130萬元，并處以390萬元的罰款;對(duì)王曉江、劉少鋒、張富平給予警告，并分別處以10萬元的罰款。”