中原特鋼回復(fù)證監(jiān)會(huì)問詢 中糧信托已基于資管新規(guī)制定整改方案

每經(jīng)記者 陳玉靜    每經(jīng)實(shí)習(xí)編輯 廖丹    

圖片來源：視覺中國

近日，中原特鋼（002423.SZ）就此前證監(jiān)會(huì)的22條問詢一一回復(fù)。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，在此前22條問詢中，有9條涉及中糧信托有限責(zé)任公司（以下簡稱“中糧信托”），其中就近期監(jiān)管政策對(duì)信托公司的影響，證監(jiān)會(huì)給予了重點(diǎn)關(guān)注，要求中原特鋼結(jié)合中糧信托現(xiàn)有多層嵌套、通道業(yè)務(wù)、期限錯(cuò)配、剛性兌付承諾等情況，補(bǔ)充披露“55號(hào)文”、《資管新規(guī)》等監(jiān)管政策發(fā)布實(shí)施對(duì)中糧信托報(bào)告期內(nèi)項(xiàng)目續(xù)期、實(shí)際兌付產(chǎn)生的具體影響等。

中原特鋼表示，《資管新規(guī)》等監(jiān)管政策的發(fā)布實(shí)施，雖然對(duì)中糧信托現(xiàn)有業(yè)務(wù)產(chǎn)生了一定影響，但對(duì)中糧信托收入和凈利潤的影響較為有限。中糧信托將按照《資管新規(guī)》的要求降低傳統(tǒng)盈利能力較弱的通道業(yè)務(wù)規(guī)模、規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)較高的分級(jí)產(chǎn)品，同時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、擴(kuò)大主動(dòng)管理類業(yè)務(wù)，進(jìn)一步加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管控。

過渡期整改臺(tái)賬存續(xù)信托項(xiàng)目總規(guī)模1496.4億元

對(duì)于55號(hào)文、《資管新規(guī)》等監(jiān)管政策發(fā)布實(shí)施對(duì)中糧信托報(bào)告期內(nèi)項(xiàng)目續(xù)期、實(shí)際兌付產(chǎn)生的具體影響，中糧信托表示，按照監(jiān)管要求，中糧信托對(duì)其所有存續(xù)信托項(xiàng)目是否符合《資管新規(guī)》進(jìn)行自查，并對(duì)截至2018年8月31日共計(jì)188個(gè)存量項(xiàng)目（實(shí)收信托規(guī)模1655.95億元）建立過渡期整改項(xiàng)目臺(tái)賬，按月向北京銀監(jiān)局上報(bào)整改落實(shí)進(jìn)展情況。

截至2018年10月31日，中糧信托過渡期整改臺(tái)賬存續(xù)信托項(xiàng)目共計(jì)155個(gè)，總規(guī)模1496.4億元。其中涉及需提前結(jié)束或規(guī)范的信托項(xiàng)目情形包括多層嵌套、期限錯(cuò)配、通道業(yè)務(wù)未投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)、產(chǎn)品分級(jí)比例不合規(guī)、投資人不符合合格投資者要求五類。對(duì)于上述五類問題，在中糧信托截至2018年10月31日的過渡期整改臺(tái)賬存續(xù)信托項(xiàng)目中，于2020年底前到期的項(xiàng)目有22個(gè)，實(shí)收信托規(guī)模124.94億元，這些項(xiàng)目在到期后不再延期或展期；2020年底后到期的項(xiàng)目有13個(gè)，實(shí)收信托規(guī)模172.41億元，這些項(xiàng)目需通過提前結(jié)束或整改為合規(guī)項(xiàng)目等方式進(jìn)行處理。

除上述情況外，中糧信托表示，需按《資管新規(guī)》予以規(guī)范、不涉及提前結(jié)束信托項(xiàng)目的情形包括未按凈值化管理、未按規(guī)定每季度進(jìn)行信息披露或未實(shí)施第三方機(jī)構(gòu)獨(dú)立托管，對(duì)于這些不合規(guī)事項(xiàng)，中糧信托將在2020年底前通過內(nèi)部管理予以規(guī)范。

在凈利潤影響方面，中糧信托表示，《資管新規(guī)》等監(jiān)管政策的發(fā)布實(shí)施，雖然對(duì)中糧信托現(xiàn)有業(yè)務(wù)產(chǎn)生了一定影響，對(duì)中糧信托收入和凈利潤的影響較為有限。中糧信托將按照《資管新規(guī)》的要求降低傳統(tǒng)盈利能力較弱的通道業(yè)務(wù)規(guī)模、規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)較高的分級(jí)產(chǎn)品，同時(shí)調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、擴(kuò)大主動(dòng)管理類業(yè)務(wù)，進(jìn)一步加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管控，從長遠(yuǎn)看，《資管新規(guī)》的實(shí)施有利于提升中糧信托未來持續(xù)盈利能力。

值得一提的是，在中糧信托所涉的12宗1000萬以上的重大未決訴訟中，涉及多為上海華信國際集團(tuán)有限公司、北京黃金交易中心有限公司、凱迪生態(tài)、龍力生物等“網(wǎng)紅違約主體”。

上半年股票投資收益占利潤總額達(dá)64.76%

在此前要求回復(fù)的股票投資方面，中糧信托表示，公司營業(yè)收入主要由信托手續(xù)費(fèi)報(bào)酬及投資收益構(gòu)成，其中投資收益主要為投資股票形成的投資收益。2016年、2017年和2018年1~6月中糧信托股票投資收益占比營業(yè)收入分別為13.92%、32.47%、29.86%，占比利潤總額分別為23.22%、48.37%、64.76%，其對(duì)利潤的貢獻(xiàn)度較為重要，且在2018年信托行業(yè)信托資產(chǎn)規(guī)模下降、手續(xù)費(fèi)報(bào)酬收入減少的情況下尤其明顯。

對(duì)于股票投資業(yè)務(wù)，中糧信托設(shè)置了有效的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，根據(jù)監(jiān)管要求及自身情況，對(duì)股票投資實(shí)施總額控制及負(fù)面清單管理，對(duì)持倉股票設(shè)立了止損限額，控制股票市場波動(dòng)對(duì)業(yè)績的影響。

在房地產(chǎn)信托方面，截至反饋意見回復(fù)簽署日，中糧信托投資房地產(chǎn)行業(yè)的信托項(xiàng)目共計(jì)14個(gè)、存續(xù)信托規(guī)模合計(jì)572,860萬元。報(bào)告期各期末，中糧信托房地產(chǎn)信托規(guī)模占信托資產(chǎn)總規(guī)模的比例分別為1.95%、2.44%和3.03%，同期信托行業(yè)房地產(chǎn)信托規(guī)模占比分別為8.19%、10.42%和12.32%。

銀行間數(shù)據(jù)顯示，2018年上半年，中糧信托實(shí)現(xiàn)凈利潤2.29億元，比去年同期的2.73億元減少15.9%。