聞泰科技擬收購合肥廣芯49.37億財產(chǎn)份額 看上半導體巨頭業(yè)務部門

每經(jīng)記者 陳晴    每經(jīng)編輯 胥帥    

圖片來源：視覺中國

聞泰科技（600745，SH）的聯(lián)合體擬114.35億收購安世半導體投資份額有新進展。

根據(jù)9月16日晚間公告，聞泰科技全資子公司上海中聞金泰擬對合肥中聞金泰增資58.525億元，取得對合肥中聞金泰的控股權(quán)，并由合肥中聞金泰完成收購合肥芯屏持有的合肥廣芯49.37億元人民幣財產(chǎn)份額。

據(jù)公告，標的公司合肥廣芯并無實際業(yè)務，此次收購目標資產(chǎn)為安世集團股權(quán)。安世集團持有安世半導體100%股權(quán)，而安世半導體原本是荷蘭半導體巨頭恩智浦的標準產(chǎn)品業(yè)務部門。

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，此次58.525億元增資款中，8.525億元為債權(quán)出資，50億元為現(xiàn)金出資。50億現(xiàn)金從何而來？

聞泰科技稱，就本次交易的轉(zhuǎn)讓價款不足部分，上市公司將在保持上海中聞金泰對合肥中聞金泰控制權(quán)的前提下，通過引入投資人增資等方式進行籌集。

50億元現(xiàn)金增資合肥中聞金泰

公告顯示，合肥中聞金泰、云南省城投、上海矽胤等組成的聯(lián)合體，已經(jīng)于今年5月2日與合肥芯屏簽署《產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓合同》，約定將受讓合肥芯屏持有的合肥廣芯49.37億元人民幣財產(chǎn)份額，轉(zhuǎn)讓價款為114.35億元。

標的公司合肥廣芯成立于2016年5月6日，目前無實際經(jīng)營業(yè)務，其主要資產(chǎn)是持有合肥裕芯42.94%的股權(quán)。合肥裕芯間接持有裕成控股78.39%的股份，裕成控股持有安世集團100%的股份，安世集團持有安世半導體100%的股份。

安世半導體原本是荷蘭半導體巨頭恩智浦的標準產(chǎn)品業(yè)務部門。2017年2月，安世集團以27.6億美元價格實現(xiàn)對其收購。時至目前，114.35億元轉(zhuǎn)讓價款中，合肥中聞金泰以其收到的注冊資本和股東借款向合肥芯屏支付了第一筆轉(zhuǎn)讓價款57.175億元人民幣。

據(jù)悉，合肥中聞金泰曾是上海中聞金泰全資子公司，但在支付上述第一筆轉(zhuǎn)讓價款之時，上海中聞金泰、云南省城投及鵬欣系旗下的鵬欣智澎等共同向合肥中聞金泰增資23.78億元并提供借款28.83億元。由此，此次交易前，上海中聞金泰持有合肥中聞金泰29.58%的股權(quán)，合肥中聞金泰為上市公司參股公司。

通過此次增資，聞泰科技又將實現(xiàn)對合肥中聞金泰的控股。根據(jù)聞泰科技9月16日晚間公告，本次交易中，上海中聞金泰擬對合肥中聞金泰增資58.525億元，用于支付標的資產(chǎn)第二筆轉(zhuǎn)讓價款。

增資后，上海中聞金泰對合肥中聞金泰持股76.76%，取得對合肥中聞金泰的控股權(quán)，并由合肥中聞金泰完成標的資產(chǎn)收購。

上市公司將面臨較大財務壓力

此次上海中聞金泰擬對合肥中聞金泰增資的58.525億元中，其中50億元為現(xiàn)金出資。

聞泰科技稱，就本次交易的轉(zhuǎn)讓價款不足部分，上市公司將在保持上海中聞金泰對合肥中聞金泰控制權(quán)的前提下通過引入投資人增資等方式進行籌集。

不過，9月16日晚間公告中，聞泰科技也提示了資金籌措風險，包括若貸款金融機構(gòu)無法及時、足額為公司提供信貸支持，或其他投資人資金籌措不及時等無法將支付款項注入聯(lián)合體，這或?qū)е卤敬谓灰资　?/p>

與之相關，聞泰科技表示，本次交易完成后上市公司承擔的負債以及相應的財務費用均會上升。假設本次收購中上市公司取得約50億元人民幣的并購借款，經(jīng)相關測算，預計上市公司每年將產(chǎn)生利息費用3.68億元人民幣。聞泰科技還提示了上市公司的資產(chǎn)負債率進一步提高的風險。

目前聞泰科技資金籌措進展如何？就相關情況，9月17日，《每日經(jīng)濟新聞》記者致電聞泰科技董秘辦，但截至發(fā)稿時，電話無人接聽。

雖然合肥中聞金泰、云南省城投、上海矽胤等組成了聯(lián)合體共同作為受讓方，且云南城投、以及鵬欣系參與了對合肥中聞金泰的增資和借款，但隨著聞泰科技此次對合肥中聞金泰的增資以及兩筆轉(zhuǎn)讓價款的支付，此次收購中聞泰科技的主導作用將越來越凸顯。

值得注意的是，當前的聞泰科技狀況并不佳，其今年上半年歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損1.77億元。若加上此次增資所產(chǎn)生的財務費用等，聞泰科技未來將如何應對？聞泰科技公告稱，若后續(xù)上市公司成功取得安世集團的控制權(quán)，逐步償還并購借款后，上市公司財務狀況、盈利能力將得以增強。

根據(jù)公告，時至目前，此次收購標的公司以及目標公司兩年一期經(jīng)審計的財務數(shù)據(jù)均暫時無法全部披露，且此次收購未設置盈利補償機制。根據(jù)安世集團經(jīng)審計的模擬凈利潤，2016年和2017年凈利潤分別為8.03億元和8.19億元。