銀行時點(diǎn)存款“虛胖”：存單質(zhì)押成“印鈔機(jī)”

圍繞“銀行口子”的故事似乎永遠(yuǎn)都講不完。

雖然距離6月底銀行的年中考核時點(diǎn)還有近20天，但是資金掮客們已經(jīng)忙碌起來，QQ、專業(yè)網(wǎng)站、貼吧等各類網(wǎng)絡(luò)空間紛紛留下了銀行、資金和掮客們互相尋找的痕跡?！蹲C券日報(bào)》記者注意到，近日大額資金月底沖量的“貼息價(jià)格”較5月份已經(jīng)有所上漲，此外，借助存單質(zhì)押，一筆資金可以放大數(shù)倍并幫助銀行完成攬儲的重任。然而，這些資金大多僅僅是銀行存貸比分母上的匆匆過客，秒進(jìn)秒出成為了他們的選擇。

存單質(zhì)押背后的高杠桿

“銀行的總行和分行層面每年年初就會對支行網(wǎng)點(diǎn)儲蓄存款的增長下達(dá)指標(biāo)要求，而且這個要求通常是讓人覺得不太容易完成卻又很可能完成，所以銀行網(wǎng)點(diǎn)或客戶經(jīng)理為完成指標(biāo)，需要利用各種渠道去拉存款完成業(yè)績”，一家大行北京地區(qū)某支行的副行長對本報(bào)記者表示，“不過，在關(guān)鍵時刻能夠幫助銀行存款沖量并完成任務(wù)的，通常并不是個人儲蓄資金，而是企業(yè)的對公存款。”

記者注意到，在掮客發(fā)布的尋求資金的“小廣告”中，所需要的資金額度通常都很高：國有大行單個分行的資金缺口往往為數(shù)十億元的規(guī)模，而股份制銀行的資金需求也是數(shù)以億元計(jì)；城商行、農(nóng)商行的資金需求通常為數(shù)千萬元至數(shù)億元的規(guī)模；而一些農(nóng)信社則“大小通吃”——既尋找數(shù)百萬元的個人資金，也尋找以億元為單位計(jì)算的大型企業(yè)資金。

正是由于銀行在重要時點(diǎn)對于資金的迫切需求，部分資金方已經(jīng)不滿足于在其資金額度內(nèi)與銀行合作，而是選擇了高杠桿的方式反復(fù)質(zhì)押融資。

在某社交平臺，記者注意到資金掮客6月8日發(fā)布的攬儲信息：“貨真價(jià)實(shí)的一手一般企業(yè)款，尋求只針對存款考核指標(biāo)的半年、一年真實(shí)純陽光定存口子,存單允許質(zhì)押、存款銀行開人民幣進(jìn)口信用證（或一年期電子銀票），利息前置；另外，銀行固定收益類理財(cái)、信托產(chǎn)品也可以做，前提同樣是收益前置，允許質(zhì)押”。

將上述信息翻譯的更通俗一點(diǎn)就是，資金方尋找銀行年中等時點(diǎn)背景下攬儲的貼息口子，但是前提要求是存單可以質(zhì)押、能夠開進(jìn)出口信用證等，并且貼息部分的利息銀行要在合作之初就兌付給資金方。

為什么資金方如此看中存單質(zhì)押，甚至還表示貼息低也可以呢？答案在于存單質(zhì)押可以利用杠桿“制造”存款。

假設(shè)客戶在銀行有一筆10億元的存款，客戶可以在銀行的配合下利用存單質(zhì)押再貸出一筆9億元左右的貸款，資金繼續(xù)存放在該銀行，從而將原本的10億元存款變成“19億元存款+9億元貸款”，如果繼續(xù)抵押，存貸款數(shù)字都還將繼續(xù)放大。

據(jù)記者了解，由于存單質(zhì)押貸款的貸款利率一般按照中國人民銀行規(guī)定的同檔次貸款利率執(zhí)行，還可視借款人情況適當(dāng)下浮，且借款人可提前歸還貸款本息，提前還款按原借貸雙方簽定的質(zhì)押貸款合同約定利率和實(shí)際借款天數(shù)計(jì)息，因此資金方貸款的實(shí)際利率并不會很高，但是其制造出來的存款規(guī)模卻可以數(shù)倍于自身的資金量。

而信用證的“玩法”就稍微復(fù)雜一點(diǎn)。據(jù)南京地區(qū)一位資金掮客向記者介紹，信用證攬儲主要分為企業(yè)做國內(nèi)保理業(yè)務(wù)和內(nèi)債外保業(yè)務(wù)，“國內(nèi)保理的具體做法是，企業(yè)向上游供應(yīng)商購買原材料時，如果需要向銀行貸款，銀行可以將企業(yè)放在銀行的存款作為信用抵押，然后向企業(yè)發(fā)放信用證，企業(yè)可以拿著信用證去買原材料，供應(yīng)商則可以拿著信用證到資金比較寬裕的銀行去兌換現(xiàn)金，這類信用證在合作銀行間可以使用。這樣一來，企業(yè)在銀行里的存款不用拿出去，不會導(dǎo)致存款量減少，同時，銀行也不需要向企業(yè)實(shí)際發(fā)放貸款，銀行的貸款金額不會增加，銀行的存貸比也不會因此而增加”，“內(nèi)債外保是指有境外資金到國內(nèi)來投資，目前由于國內(nèi)的貸款利率比較高，銀行可以讓境外投資者將手中資金以人民幣存入銀行，然后銀行為其提供擔(dān)保向國外銀行進(jìn)行貸款，國外投資者的融資成本降低了，同時，國內(nèi)銀行的存款數(shù)量也出現(xiàn)了增長”。