吉林信托又曝兌付危機(jī) 涉10億礦產(chǎn)項(xiàng)目

每經(jīng)實(shí)習(xí)記者周雅玨發(fā)自北京 中誠(chéng)信托誠(chéng)至金開項(xiàng)目30億兌付風(fēng)波總算是有驚無險(xiǎn)，在春節(jié)前夕剛性兌付，讓投資者過了個(gè)平安年。但購(gòu)買“吉信·松花江【77】號(hào)山西福裕能源項(xiàng)目收益權(quán)集合資金信托計(jì)劃”的投資者就沒那么幸運(yùn)了，在前三期均逾期兌付情況下，此款信托項(xiàng)目的第四期又出現(xiàn)了逾期兌付，整個(gè)項(xiàng)目共6期涉及資金近10億元。 礦產(chǎn)類信托再次拉響違約警報(bào)，這次是否會(huì)再現(xiàn)神秘接盤人？吉林信托會(huì)否成為第一家打破“剛性兌付”的信托公司？針對(duì)信托兌付相關(guān)問題，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者昨日（2月12日）致電吉林信托，其財(cái)富中心相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，目前項(xiàng)目進(jìn)展情況除了客戶以外，不對(duì)外進(jìn)行任何解釋說明。 對(duì)于信托業(yè)涉足煤炭行業(yè)，業(yè)內(nèi)人士表示，煤炭市場(chǎng)供過于求現(xiàn)狀短期內(nèi)難以改變，煤炭企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況堪憂。投資者進(jìn)行此類項(xiàng)目的投資時(shí)，應(yīng)該保持謹(jǐn)慎。 礦產(chǎn)信托再曝危機(jī) 中誠(chéng)信托“誠(chéng)至金開1號(hào)”兌付危機(jī)中，項(xiàng)目以融資人涉及刑事案件引發(fā)，牽扯一系列礦產(chǎn)糾紛從而暴露兌付風(fēng)險(xiǎn)，最終以神秘接盤者出手兜底，投資人損失了一小部分利息保住本金，以30.3億元“剛性兌付”的形式落下帷幕。 如今，吉信·松花江【77】號(hào)山西福裕能源項(xiàng)目收益權(quán)集合資金信托計(jì)劃第四期逾期兌付，又將吉林信托推至風(fēng)口浪尖。吉信·松花江【77】號(hào)的產(chǎn)品推介書顯示，信托資金用于山西聯(lián)盛能源有限公司受讓山西福裕能源有限公司子公司投資建設(shè)的450萬噸洗煤項(xiàng)目、180萬噸焦化項(xiàng)目以及20萬噸甲醇項(xiàng)目的收益權(quán)，募集的資金用于這三個(gè)項(xiàng)目建設(shè)。 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，該項(xiàng)目的增信措施為“由山西福龍煤化有限公司提供連帶責(zé)任保證，由山西聯(lián)盛實(shí)際控制人邢利斌、李風(fēng)曉提供無限連帶責(zé)任保證?！睂?shí)際上，吉信·松花江【77】號(hào)并沒有任何實(shí)物抵押，融資方、擔(dān)保方實(shí)際均為山西聯(lián)盛實(shí)際控制人邢利斌、李風(fēng)曉。 而在2013年11月29日，山西省柳林縣法院召開新聞發(fā)布會(huì)，宣布受理山西最大的民營(yíng)煤炭企業(yè)——山西聯(lián)盛能源有限公司及其下轄公司等12家企業(yè)的重整申請(qǐng)。根據(jù)柳林縣法院公布的數(shù)據(jù)，目前聯(lián)盛能源金融負(fù)債近300億元，已基本失去債務(wù)清償能力。 前四期均逾期兌付 對(duì)于吉林信托是否會(huì)成為打破“剛性兌付”第一家，業(yè)內(nèi)資深人士分析，聯(lián)盛能源還不上錢是大概率事件，但打破“剛性兌付”概率不大，最終的解決辦法很可能效仿中誠(chéng)信托誠(chéng)至金開項(xiàng)目，找一家接盤方接盤解決此事。 吉林信托在2012年4月披露的吉信·松花江【77】號(hào)的管理報(bào)告顯示，這一信托計(jì)劃總共有六期，募集總金額為97270萬元，期限均為兩年期。一期成立于2011年11月17日，規(guī)模為24490萬元；二期成立于2011年11月30日，規(guī)模為13950萬元；三期成立于2011年12月29日，規(guī)模為8940萬元；四期成立于2012年2月8日，規(guī)模為28900萬元；五期成立于2012年2月20日，規(guī)模為10000萬元；六期成立于2012年3月12日，規(guī)模為10900萬元。托管方均為建行山西分行。 該項(xiàng)目前三期已于2013年底到期，卻遲遲沒有兌付。近日到期的第四期項(xiàng)目也出現(xiàn)了延期兌付的情況。 針對(duì)信托兌付相關(guān)情況進(jìn)展，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者昨日致電吉林信托，其財(cái)富中心相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，目前項(xiàng)目進(jìn)展情況除了客戶以外不對(duì)外進(jìn)行任何解釋說明。 昨日，記者以投資者身份撥通了山西建行營(yíng)業(yè)部電話，建行工作人員并沒有給出明確答復(fù)。對(duì)于第五期和第六期產(chǎn)品能否到期兌付，工作人員也表示暫不清楚。 超百億礦產(chǎn)信托待兌付 近幾年來，礦產(chǎn)類信托項(xiàng)目?jī)陡讹L(fēng)險(xiǎn)一波未平一波又起。信托公司最早開始涉獵礦產(chǎn)類信托是在2008年，直到2010年在國(guó)家積極推動(dòng)資源整合的大背景下，各信托公司加入到煤礦行業(yè)的技術(shù)改造和并購(gòu)融資中，掀起了一波煤炭行業(yè)整合潮，礦產(chǎn)類信托開始風(fēng)靡，近兩年發(fā)行數(shù)量才逐漸減少。 發(fā)行量減少但兌付風(fēng)險(xiǎn)卻沒有減少，業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，2014年礦產(chǎn)類產(chǎn)品的兌付風(fēng)波很可能會(huì)更多。2014年進(jìn)入礦產(chǎn)項(xiàng)目集中兌付時(shí)間，據(jù)用益信托數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2014年到期兌付的礦產(chǎn)類信托產(chǎn)品規(guī)模至少在113.33億元以上。涉及到13家信托公司，共計(jì)40款礦產(chǎn)類信托產(chǎn)品。其中，中融信托有9款產(chǎn)品，長(zhǎng)安信托有7款產(chǎn)品，中信信托有4款產(chǎn)品。 對(duì)于礦產(chǎn)類信托項(xiàng)目頻頻爆出兌付風(fēng)險(xiǎn)的原因，用益信托研究員帥國(guó)讓表示，由于2012年5月份以來，煤礦行業(yè)產(chǎn)能過剩，煤炭市場(chǎng)進(jìn)入整體低迷，產(chǎn)品入庫(kù)壓港，企業(yè)資金回流不暢，導(dǎo)致融資方資金鏈斷裂，出現(xiàn)了無法到期兌付。 帥國(guó)讓還表示，煤炭市場(chǎng)供過于求現(xiàn)狀短期內(nèi)難以改變，還有一定的下跌空間，煤炭企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況也將受到很大的考驗(yàn)。所以，大部分信托公司近年來減少了對(duì)于礦產(chǎn)類項(xiàng)目的發(fā)行。投資者進(jìn)行此類項(xiàng)目的投資時(shí)，也應(yīng)該保持謹(jǐn)慎。