中證協(xié)修訂《證券公司保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》，強(qiáng)調(diào)從業(yè)者珍視和維護(hù)職業(yè)聲譽(yù)，新增D類暫停業(yè)務(wù)保代名單公示

每經(jīng)記者 王硯丹    每經(jīng)編輯 葉峰    

為落實(shí)新“國九條”、資本市場“1+N”政策體系以及證監(jiān)會《關(guān)于加強(qiáng)證券公司和公募基金監(jiān)管加快推進(jìn)建設(shè)一流投資銀行和投資機(jī)構(gòu)的意見（試行）》等要求，進(jìn)一步壓實(shí)投行“看門人”責(zé)任，強(qiáng)化對保薦代表人的聲譽(yù)約束，9月20日，中國證券業(yè)協(xié)會修訂發(fā)布最新版《證券公司保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》。自發(fā)布之日起施行。

修訂主要有兩條，一是明確要求保薦代表人、其他從事保薦業(yè)務(wù)的人員珍視和維護(hù)職業(yè)聲譽(yù)；二是對建立保薦代表人名單分類機(jī)制做出調(diào)整，新增了D類（暫停業(yè)務(wù)）名單。

本次為規(guī)則發(fā)布近四年來第二次修訂

《證券公司保薦業(yè)務(wù)規(guī)則》2020年12月4日發(fā)布，本次為第二次修訂。

其中修訂之一，是將第五條修改為：“保薦代表人、其他從事保薦業(yè)務(wù)的人員應(yīng)當(dāng)遵守社會公德、職業(yè)道德，珍視和維護(hù)職業(yè)聲譽(yù)，保持應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎，嚴(yán)于律己，勤勉盡責(zé)”。

修訂之二，是將第五十四條修改為：“協(xié)會建立保薦代表人名單分類機(jī)制，對保薦代表人實(shí)施動態(tài)分類管理，根據(jù)執(zhí)業(yè)情況、專業(yè)能力水平評價情況、誠信情況等，建立并公布下列分類名單：

（一）保薦代表人綜合執(zhí)業(yè)信息分類名單；

（二）按照本規(guī)則第八條規(guī)定應(yīng)當(dāng)公示其專業(yè)能力水平情況的保薦代表人名單；

（三）最近三年內(nèi)受過證監(jiān)會行政監(jiān)管措施、行業(yè)自律組織紀(jì)律處分或自律管理措施的保薦代表人名單；

（四）最近三年內(nèi)受過證監(jiān)會行政處罰的，以及被證監(jiān)會采取認(rèn)定為不適當(dāng)人選、被行業(yè)自律組織采取認(rèn)定不適合從事相關(guān)業(yè)務(wù)或暫不接受簽字的文件或暫不受理出具的相關(guān)業(yè)務(wù)文件等紀(jì)律處分且在執(zhí)行期的時任保薦代表人名單；

（五）協(xié)會認(rèn)為有必要建立并公布的其他保薦代表人名單”。

D類暫停業(yè)務(wù)保代名單已上線，目前有16人

由此可見，本次修改一是強(qiáng)調(diào)從業(yè)者的職業(yè)道德，二是對建立保薦代表人名單分類機(jī)制做出具體要求。

2020年12月，中證協(xié)首次建立了保薦代表人分類名單制度。其中分類名單A（綜合執(zhí)業(yè)信息）為全體保薦代表人綜合執(zhí)業(yè)信息名單；名單B（機(jī)構(gòu)驗(yàn)證類）為專業(yè)能力水平評價測試結(jié)果未達(dá)到基本要求、所在機(jī)構(gòu)驗(yàn)證其專業(yè)能力的保薦代表人名單；名單C（處罰處分類）為最近三年內(nèi)受過證監(jiān)會行政監(jiān)管措施、行業(yè)自律組織紀(jì)律處分或自律管理措施的保薦代表人名單。

從保代分類名單A（綜合執(zhí)業(yè)信息）來看，盡管股權(quán)融資迎來寒冬，保代群體依然龐大，目前登記在冊的共有8658名保代信息。保薦人所保薦的項(xiàng)目數(shù)量、撤否率、違法失信等信息均一目了然。

而本次修改后D類名單為新增，即暫停業(yè)務(wù)類?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》查閱中證協(xié)網(wǎng)站后發(fā)現(xiàn)，目前D類名單已經(jīng)公布。其中被暫停業(yè)務(wù)的保薦人共有16人，涉及中信建投、廣發(fā)證券、中金公司、東北證券等多名保代。他們所涉及的保薦項(xiàng)目均曾因財(cái)務(wù)造假、虛假陳述等在A股市場引起強(qiáng)烈關(guān)注，并最終受到嚴(yán)厲處罰，如紫晶存儲、樂視網(wǎng)等項(xiàng)目的保代。

C類的處罰處分類中目前共有295條之多，其中今年以來有98條。這也與近年來監(jiān)管不斷壓實(shí)投行“看門人”責(zé)任、強(qiáng)調(diào)申報即擔(dān)責(zé)，對未勤勉盡責(zé)的行為絕不姑息的導(dǎo)向一脈相承。

修改自律措施實(shí)施辦法，以賄賂手段干擾證券相關(guān)工作的從重處罰

此外，9月20日中證協(xié)還修改了《中國證券業(yè)協(xié)會自律措施實(shí)施辦法》。修改內(nèi)容雖然僅有一項(xiàng)，但卻分量很重。

具體而言，中證協(xié)將從重采取自律措施的情形增加了一條，即“以賄賂手段干擾證券相關(guān)工作的”。該條款位于第二十七條，因此修改后，從重采取自律措施的情形共有六項(xiàng)：

（一）拒不配合調(diào)查，偽造、隱匿、銷毀、轉(zhuǎn)移證據(jù)材料的；

（二）對投訴人、舉報人等進(jìn)行打擊報復(fù)的；

（三）拒不整改或敷衍整改、虛假整改的；

（四）十二個月內(nèi)發(fā)生兩起以上同類違規(guī)行為的；

（五）以賄賂手段干擾證券相關(guān)工作的；

（六）其他從重情形。