每日經(jīng)濟(jì)新聞 2023-07-20 09:03:45
每經(jīng)記者 彭水萍 每經(jīng)編輯 葉峰
今年上半年,百億量化私募整體表現(xiàn)全面碾壓公募量化,不過上周這種情況出現(xiàn)了反轉(zhuǎn),無論從正收益占比,還是超額表現(xiàn)方面,公募量化產(chǎn)品業(yè)績難得相對百億量化私募均取得明顯優(yōu)勢。
公募量化上周有超九成產(chǎn)品取得正收益,而百億量化私募旗下產(chǎn)品這一數(shù)據(jù)占比為76%,相比6月表現(xiàn)水準(zhǔn)大降。超額表現(xiàn)方面,公募量化跑贏中證1000、中證500和滬深300指數(shù)的產(chǎn)品占比分別為82.35%、45.41%和21.18%,而百億量化私募這三項比例分別為54.12%、22.13%和5.49%,出現(xiàn)今年以來罕見的慘淡表現(xiàn)。
圖片來源:視覺中國-VCG211276657648
此外,近日量化圈最受關(guān)注的新聞無疑是“日薪4000元招實(shí)習(xí)生”: 一家外資量化投資機(jī)構(gòu)招聘3名實(shí)習(xí)生,實(shí)習(xí)崗位為量化研究員,開出了每月1萬美元或者每天4000元人民幣的“天價薪酬”,如果實(shí)習(xí)生擁有博士學(xué)位,這一薪資還將更高。如果按照每月平均22個工作日來計算,這一量化實(shí)習(xí)生的月薪高達(dá)8.8萬元。
過去一周,A股震蕩上行,滬指漲1.29%,滬深300大漲1.92%,中證500周漲1.16%,中證1000漲0.35%。兩市日均成交額8594億元,較前一周小幅回落3.43%。
在上周的反彈行情中,百億量化私募表現(xiàn)卻大失水準(zhǔn),絕對收益方面勉強(qiáng)尚可,超額方面則顯現(xiàn)出今年以來難得的疲態(tài)。據(jù)記者對31家百億量化私募旗下產(chǎn)品的不完全統(tǒng)計,iFind截至7月19日的數(shù)據(jù)顯示,在有完整凈值數(shù)據(jù)的1166只產(chǎn)品中,上周實(shí)現(xiàn)正收益的有886只,占比75.99%;不過,這其中只有64只產(chǎn)品跑贏滬深300指數(shù),占比僅5.49%;此外,分別有258只和631只產(chǎn)品跑贏中證500和中證1000指數(shù),占比分別為22.13%和54.12%,整體而言超額表現(xiàn)大不如6月期間。
頭部產(chǎn)品方面,上周百億量化私募業(yè)績“紅榜”出現(xiàn)兩大顯著特征。首先,CTA策略逞強(qiáng),這是今年以來比較少見的,靈均投資旗下多策略商品期貨專項1期和黑翼資產(chǎn)旗下黑翼CTA-S10以超3%的收益排名前二。其次,上周千象資產(chǎn)逆襲霸榜,在“紅榜”TOP10中獨(dú)占7席,而且有20多只產(chǎn)品進(jìn)入TOP30,一掃6月表現(xiàn)不佳的陰霾。整體而言,上周“紅榜”TOP10產(chǎn)品收益分布在2.46%-3.92%區(qū)間,表現(xiàn)不算突出,尤其股票多頭策略類產(chǎn)品并不多見,或與上周市場反彈風(fēng)格有偏相關(guān)。
上周收益靠前的百億量化私募旗下產(chǎn)品(基于完整凈值數(shù)據(jù)的不完全統(tǒng)計)
百億量化私募業(yè)績“黑榜”方面,進(jìn)化論資產(chǎn)不幸刷榜,TOP10中占據(jù)6席。其中,中航信托-天鵬31號進(jìn)化論股票復(fù)合一期以超1.6%的跌幅領(lǐng)跌,進(jìn)化論資產(chǎn)旗下復(fù)合策略一號和復(fù)合策略一號,以及穩(wěn)進(jìn)二號、穩(wěn)進(jìn)一號,跌幅均在0.91%-0.95%區(qū)間,排在第2-5位。此外,鳴石投資旗下3只產(chǎn)品和盛泉恒元投資1只產(chǎn)品進(jìn)入“黑榜”前十,不過跌幅都不算太大,分布在0.51%-0.85%區(qū)間。整體而言,上周“黑榜”TOP10跌幅比較有限,并未出現(xiàn)明顯爆雷產(chǎn)品。
上周收益靠后的百億量化私募旗下產(chǎn)品(基于完整凈值數(shù)據(jù)的不完全統(tǒng)計)
上周A股整體上震蕩攀升,公募量化業(yè)績表現(xiàn)也同步回暖。據(jù)iFind數(shù)據(jù)統(tǒng)計,在425只有凈值披露的公募量化產(chǎn)品(多份額產(chǎn)品僅以A份額參與統(tǒng)計)中有385只實(shí)現(xiàn)正收益,占比超九成;超額表現(xiàn)方面,跑贏中證500和中證1000指數(shù)的產(chǎn)品分別有193只和350只,占比分別為45.41%和82.35%;在滬深300指數(shù)大漲1.92%的背景下,上周跑贏該指數(shù)的產(chǎn)品有90只,占比21.18%。
從具體產(chǎn)品來看,公募量化頭部產(chǎn)品雖未有“爆款”出現(xiàn),但整體競爭比較激烈。其中,浦銀安盛港股通量化混合A以4.92%的周收益率領(lǐng)跑,創(chuàng)金合信港股通量化股票A緊隨其后,這兩只港股通類產(chǎn)品也成為上周公募量化漲超4%的唯二產(chǎn)品。銀華海外數(shù)字經(jīng)濟(jì)量化選股混合發(fā)起式(QDII)A和長城量化精選股票A漲超3.7%,表現(xiàn)也不錯。此外,公募量化業(yè)績“紅榜”排名第5-10名的產(chǎn)品收益率密集分布在3.1%-3.6%區(qū)間內(nèi),多為消費(fèi)類及港股通類量化選股策略產(chǎn)品,這也是上周市場反彈的兩大主線。同時“紅榜”TOP10還有一個明顯特征,那就是基本為量化選股策略,僅有一只指增產(chǎn)品,這在以往并不多見。
公募量化產(chǎn)品上周收益前10
不過,成也“量化選股”敗也“量化選股”,上周公募量化業(yè)績“黑榜”也被量化選股策略產(chǎn)品所占據(jù),僅有一只量化對沖策略產(chǎn)品排在第十。綜合來看,一方面反映出上周量化選股策略的分化,另一方面也反映出指增產(chǎn)品上周的“平庸”表現(xiàn)。具體產(chǎn)品而言,萬家互聯(lián)互通中國優(yōu)勢量化策略混合A成為上周唯一跌超2%的產(chǎn)品,上半年墊底產(chǎn)品東吳智慧醫(yī)療量化混合A以1.91%的跌幅排“黑榜”第二,富榮量化精選混合發(fā)起A跌1.84%排第三。此外,“黑榜”第4-10位跌幅在0.99%-1.73%區(qū)間,其中有3只九泰基金產(chǎn)品,另外值得一提的是嘉實(shí)對沖套利定期混合A,作為對沖類產(chǎn)品上“黑榜”也是不多見的,除多頭策略普漲因素外,產(chǎn)品自身跌近1%也算回撤較大了。
公募量化產(chǎn)品上周收益后10
近日,量化基金獵頭在社交平臺發(fā)布的一則量化招聘啟示爆火!
據(jù)證券時報,多個金融獵頭渠道近日都在為一家外資量化投資機(jī)構(gòu)開展定向招聘,工作地點(diǎn)定位在上海和紐約,有量化研究和開發(fā)的實(shí)習(xí)崗、公司運(yùn)營管理多個崗位提供,招聘3名實(shí)習(xí)生,實(shí)習(xí)崗位為量化研究員,實(shí)習(xí)期為2-3個月。
令人羨慕的是,此則招聘啟示開出了每月1萬美元或者每天4000元人民幣的“天價薪酬”,如果實(shí)習(xí)生擁有博士學(xué)位,這一薪資還將更高。
如果按照每天4000元的工資,每月平均22個工作日來計算,這一量化實(shí)習(xí)生的月薪高達(dá)8.8萬元,而年薪則超過了百萬元。
在對于實(shí)習(xí)生的參與條件上,該公司并沒有提出明確要求。但是,在公司對員工人員構(gòu)成中,也可以窺見公司對于招聘實(shí)習(xí)生的專業(yè)取向。該公司聲稱,團(tuán)隊成員均擁有國內(nèi)外頂級名校(Berkeley、 Columbia、UCLA、CMU、清華、北大、中科大、上海交大等) 統(tǒng)計學(xué)、數(shù)學(xué)、物理、金融工程與計算機(jī)科學(xué)碩士以上專業(yè)背景資歷。
該公司在簡介中介紹,公司成立于2019年,目前以十二億美元自有資金進(jìn)行交易,其低延時交易服務(wù)器部署于全球各大交易所數(shù)據(jù)中心,并且積極布局外匯、期權(quán)和加密貨幣等市場,日均交易額逾數(shù)十億元,實(shí)盤夏普比高達(dá)8以上。
封面圖片來源:視覺中國-VCG211276657648
如需轉(zhuǎn)載請與《每日經(jīng)濟(jì)新聞》報社聯(lián)系。
未經(jīng)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》報社授權(quán),嚴(yán)禁轉(zhuǎn)載或鏡像,違者必究。
讀者熱線:4008890008
特別提醒:如果我們使用了您的圖片,請作者與本站聯(lián)系索取稿酬。如您不希望作品出現(xiàn)在本站,可聯(lián)系我們要求撤下您的作品。
歡迎關(guān)注每日經(jīng)濟(jì)新聞APP