每經(jīng)熱評(píng)丨對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度要有耐心、有信心

每經(jīng)特約評(píng)論員 譚浩俊

近日，中國(guó)保險(xiǎn)資管業(yè)協(xié)會(huì)執(zhí)行副會(huì)長(zhǎng)兼秘書(shū)長(zhǎng)曹德云表示，目前我國(guó)個(gè)人養(yǎng)老金實(shí)際參加人數(shù)不及預(yù)期，需要綜合考慮其定位，不斷從制度運(yùn)行機(jī)制等多方面入手，以維護(hù)其可持續(xù)發(fā)展。

從曹德云的講話中不難看出，個(gè)人養(yǎng)老金制度推出后，并沒(méi)有達(dá)到預(yù)期目標(biāo)。與推出前有關(guān)方面大張旗鼓的宣傳以及媒體轟轟烈烈的報(bào)道相比，正式實(shí)施后的情況就顯得有點(diǎn)冷清了。

筆者認(rèn)為，從個(gè)人養(yǎng)老金制度實(shí)施以來(lái)的情況看，至少存在兩個(gè)方面值得關(guān)注的現(xiàn)象：一是建立賬戶人數(shù)占基本養(yǎng)老保險(xiǎn)參保人數(shù)比例低。數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)有資格參加個(gè)人養(yǎng)老金開(kāi)戶繳費(fèi)的人數(shù)約有7億，截至3月份，開(kāi)立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的合計(jì)只有3038萬(wàn)人，不到具備資格總?cè)藬?shù)的5%；二是已繳費(fèi)人數(shù)占建立賬戶人數(shù)比例低，在3038萬(wàn)開(kāi)立個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的人當(dāng)中，只有約900萬(wàn)人完成了資金儲(chǔ)蓄，儲(chǔ)存總額182億元，人均儲(chǔ)存水平約2022元，購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品總額110多億元。

兩個(gè)“比例低”，反映出廣大居民對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度還沒(méi)有形成共識(shí)。即便已經(jīng)開(kāi)立了個(gè)人養(yǎng)老金賬戶、儲(chǔ)存了資金的居民，真正放心大膽儲(chǔ)存資金和購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品者也很少。這樣的結(jié)果，確實(shí)與建立個(gè)人養(yǎng)老金制度的初衷有點(diǎn)不合拍。至少，沒(méi)有達(dá)到預(yù)期效果、產(chǎn)生預(yù)期效應(yīng)。

那么，當(dāng)如何看待個(gè)人養(yǎng)老金制度實(shí)施的“不如意”？是不量中國(guó)人不適合實(shí)行個(gè)人養(yǎng)老金制度？筆者認(rèn)為，對(duì)這個(gè)問(wèn)題應(yīng)當(dāng)慎重看待、認(rèn)真考慮、深入分析，既不要被眼前的問(wèn)題捆住手腳，也不要盲目樂(lè)觀。

就個(gè)人養(yǎng)老金制度而言，確實(shí)是一個(gè)好制度，能夠有效豐富個(gè)人養(yǎng)老金市場(chǎng)產(chǎn)品、增強(qiáng)個(gè)人自助式養(yǎng)老服務(wù)能力。同時(shí)，對(duì)于個(gè)人財(cái)富也能提供良好的保值增值功能，將個(gè)人養(yǎng)老金制度作為養(yǎng)老體系的第三支柱，一點(diǎn)也不為過(guò)。關(guān)鍵在于，個(gè)人養(yǎng)老金制度可能確實(shí)走得快了一點(diǎn)。而這個(gè)快，并不是個(gè)人養(yǎng)老金制度本身的問(wèn)題，而是我國(guó)養(yǎng)老體系建設(shè)過(guò)程中存在的問(wèn)題。包括基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)年金、補(bǔ)充養(yǎng)老保險(xiǎn)等都還在逐步完善、逐步擴(kuò)大、逐步健全的過(guò)程中，部門(mén)居民還沒(méi)有完全弄清楚上述問(wèn)題、沒(méi)有參與到上述養(yǎng)老保險(xiǎn)體系之中，還在各種猶豫的情況下，就推出個(gè)人養(yǎng)老金制度，對(duì)他們來(lái)說(shuō)，在觀念上可能還不能完全接受，甚至根本沒(méi)有能力接受。如此，參與度不高、參與的積極性不強(qiáng)、儲(chǔ)存資金的信心不足、購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品的內(nèi)在動(dòng)力不夠，是很正常的。

對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度來(lái)說(shuō)，需要的不是多么轟轟烈烈、熱熱鬧鬧，而是健健康康、安安全全，速度不一定多快，但參加者決心一定要堅(jiān)定。只要參加者決心堅(jiān)定了，就能對(duì)其他人產(chǎn)生良好的激勵(lì)效應(yīng)。否則，就算參加了，也會(huì)停止儲(chǔ)存資金，或不購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品。而從目前已經(jīng)參與到個(gè)人養(yǎng)老金制度中的居民的心態(tài)來(lái)看，真正意志堅(jiān)定者也不是很多。譬如對(duì)收益的預(yù)測(cè)心中沒(méi)數(shù)、對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的把控沒(méi)有信心、對(duì)稅收優(yōu)惠的數(shù)額興趣不高、對(duì)個(gè)人未來(lái)收入的預(yù)期難以把握等。

也就是說(shuō)，無(wú)論是參加了個(gè)人養(yǎng)老金制度的居民，還是沒(méi)有參加個(gè)人養(yǎng)老金制度的居民，對(duì)個(gè)人養(yǎng)老金制度的感情都還沒(méi)有建立起來(lái)，還沒(méi)有品味到個(gè)人養(yǎng)老金制度的好滋味，也沒(méi)有看到其他人享受到個(gè)人養(yǎng)老金制度的好處。如果沒(méi)有示范作用、榜樣力量，個(gè)人養(yǎng)老金制度要想得到廣大居民的全力擁護(hù)，難度比較大。因此，必須要有耐心，要耐得住起步時(shí)的“寂寞”，經(jīng)得起起步時(shí)不受追捧的考驗(yàn)，用真心、真情去打動(dòng)廣大居民，并用成功的案例去引導(dǎo)廣大居民，相信三五年后，個(gè)人養(yǎng)老金制度會(huì)成為廣大居民的重要選擇之一，參加比例、儲(chǔ)存資金比例、購(gòu)買(mǎi)產(chǎn)品比例都會(huì)大大提高。

當(dāng)然，廣大居民參與度的提高，也會(huì)給管理層提出更高要求，那就是產(chǎn)品供給水平、防風(fēng)險(xiǎn)能力、政策賦能條件、賬戶管理技術(shù)等，都要同步提升。否則，也會(huì)給個(gè)人養(yǎng)老金制度的實(shí)施帶來(lái)不利影響。現(xiàn)在是制度趕著居民走，將來(lái)就是居民趕著制度走了。不早準(zhǔn)備，到時(shí)候，可能就會(huì)出現(xiàn)新的矛盾和問(wèn)題。對(duì)管理層來(lái)說(shuō)，應(yīng)當(dāng)有超前意識(shí)、預(yù)測(cè)能力和管理水平。