開源策略：真正的周期行情正在開啟

每經(jīng)AI快訊，6月6日，開源策略團隊6月6日表示，伴隨供給出清、產(chǎn)能重置成本步入上行通道和“碳中和”下供給約束，大量行業(yè)產(chǎn)能的長期盈利能力需要被重新定價，因此商品價格上行上漲只是觸發(fā)因素，不是周期股上漲的真正原因。順大勢之下，投資者本應(yīng)該逆小勢布局，無論是在行業(yè)淡季、政策調(diào)控還是市場短期被經(jīng)濟悲觀預(yù)期籠罩時?？紤]到當下政策逆風(fēng)正在逐步消除，市場對經(jīng)濟的韌性與斜率的問題正在從恐懼走向更確定的認知。行情將重新回歸景氣度，以促進低估產(chǎn)能被市場更多的價值發(fā)現(xiàn)。我們重申重點領(lǐng)域：第一，煤炭、化工（純堿、化纖）、有色（銅、鋁）和鋼鐵；第二，銀行、房地產(chǎn)和建筑；第三，中游制造可以布局：機械和電子。