3年來，這家券商對設(shè)立公募基金公司癡心不改，目前正在更新申請材料！

每經(jīng)記者 陳晨    每經(jīng)編輯 吳永久    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

今日，火山君從上證e互動獲悉，天風證券正在積極推進公募基金牌照的申請工作，相關(guān)申請材料已上報中國證監(jiān)會。不過，火山君（微信公眾號：huoshan5188）從證監(jiān)會披露的最新信息來看，尚未有天風證券這方面的相關(guān)信息。

實際上，天風證券想要布局公募業(yè)務(wù)可追溯到2015年5月，當時長江證券披露稱，出資與天風證券共同設(shè)立基金管理公司，不過，今年4月，長江證券又披露了終止設(shè)立基金公司的公告?；鹕骄龔奶祜L證券獨家獲悉，本次還是設(shè)立公募基金公司，目前正在更新申請材料，會更換股東。

雖然說，11月A股市場持續(xù)震蕩，公募基金銷售卻上演了冰火兩重天的格局。一邊是大部分的基金公司募集規(guī)模徘徊在3億元以下；另一邊卻是績優(yōu)型券商系資管用不長的發(fā)行周期卻交出了靚麗的成績單，典型的代表就是東證資管和中泰資管旗下的兩只公募基金。

天風證券欲成立基金公司

10月份登陸A股市場的天風證券，今日又曝光了新的動作。今日，火山君（微信公眾號：huoshan5188）從上證e互動獲悉，有投資者提問稱，天風證券是否持有公募基金牌照？對此，天風證券回復(fù)稱，公司正在積極推進公募基金牌照的申請工作，相關(guān)申請材料已上報中國證監(jiān)會。

信息來源：上證e互動

但是，火山君從證監(jiān)會披露的最新信息來看，尚未看到天風證券這方面的相關(guān)信息，對此，天風證券人士告訴火山君：“這個信息證監(jiān)會正在審核，沒有看到的原因是監(jiān)管層還沒審核完，審核完就能看到了。”

其實，說起天風證券想要布局公募業(yè)務(wù)，從公開信息查詢可知，最早可以追溯到2015年5月，彼時天風證券還未上市，由長江證券發(fā)布公告披露。2015年5月26日，長江證券公告稱，出資與天風證券共同設(shè)立基金管理公司，公司名稱為超越基金管理有限公司。但是，火山君了解到，超越基金的申請過程經(jīng)歷了一系列波折，換了三個主體，報了四回材料，最終還是夭折。

“因超越基金籌備、申報進展不及預(yù)期，合作方?jīng)Q定終止超越基金設(shè)立工作”，2018年4月26日，長江證券稱，終止設(shè)立超越基金公司?；鹕骄ㄎ⑿殴娞枺篽uoshan5188）看到，超越基金股東構(gòu)成有4家，分別是天風證券、長江證券、孝昌智匯投資中心(有限合伙)、深圳市納蘭德投資。天風證券擬出資5998.5萬元，持股比例達39.99%，長江證券擬出資4800萬，持股比例32%，明星私募羅偉廣控制的納蘭德投資擬出資2100萬元，持股比例達14%。

信息來源：長江證券公告

“我們雖然之前有做過，但是中間因為一些問題沒有搞成”，天風證券董辦人士告訴火山君：“其實公募這塊業(yè)務(wù)我們一直想做，所以還是希望能做下來，由于基金公司要更換股東，所以得重新更新一下材料。”

另外，他向火山君透露到：“由于之前有做過一次的準備和經(jīng)歷，之前有些同事準備過公募基金籌備的事項，所以再一次做這些準備工作，做起來效率會更高一些。另外，雖然具體的人員配備和部門構(gòu)架等方面目前還沒定，但是主要來負責的人員還是之前那些。”

今年3家券商系基金公司成立

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至今日，獲批公募基金資格的機構(gòu)共計142家，其中券商系的有66家，占到46%，就比如今年取得公募資格的基金公司里，也有三家券商系基金公司——湘財基金、華融基金、西藏東財基金。

券商系基金可謂占到了基金管理機構(gòu)的半邊天?；鹕骄l(fā)現(xiàn)，券商布局公募業(yè)務(wù)基本上有三大途徑，最多的當然是像天風證券這般，出資設(shè)立公募基金公司。業(yè)內(nèi)人士認為，這種方式在風險隔離、獨立核算等方面做得最徹底，另外，也較少有來自券商行業(yè)監(jiān)管的束縛。

另外兩種，其中之一就是由券商直接申請公募牌照，這樣公司上下具有較高的協(xié)同，但也不用重建銷售團隊等，不過薪酬激勵機制等也擺脫不了券商的束縛。此外，就是由券商資管子公司來申請公募牌照，優(yōu)勢上當然也很明顯，薪酬、人員相對獨立，風險相對隔離。

而上述兩種就是目前常說的13家券商，分別是東證資管、浙商資管、華融證券、山西證券、國都證券、渤海匯金資管、東興證券、中銀國際證券、北京高華證券、財通資管、長江資管、華泰證券資管和中泰資管，值得一提的是，券商資管申請公募牌照的進程仍在繼續(xù)。證監(jiān)會最新披露，華林證券也加入了公募牌照申請的大軍之中，2017年12月13日提交了申請材料，2017年12月20日進入補正日。

近期券商系公募基金銷售出眾

“我們布局公募業(yè)務(wù)這一塊主要還是為了進一步完善主營業(yè)務(wù)和綜合金融的布局這方面考慮，對于我們現(xiàn)有客戶或者潛在的客戶，為他們提供多一種資產(chǎn)管理服務(wù)的方式”，天風證券董辦人士告訴火山君（微信公眾號：huoshan5188）。另外，火山君注意到，資管新規(guī)對合格投資者有了明確規(guī)定，提高了投資私募基金門檻，這無疑是對券商資管的投資者數(shù)量造成了沖擊，而公募基金則會是一種補充。

不言而喻，作為股東，券商也會為參股或控股的基金公司做出貢獻，最直接的就是券商會在自己的營業(yè)部推銷其參股或控股的基金公司旗下的基金。這樣券商能收到手續(xù)費，如果基金產(chǎn)品銷售情況良好，收到管理費，如此一舉兩得。但是，參股控股都只能按比例拿到收益，而券商自己開展公募業(yè)務(wù)收到的實惠也就更大。

“目前，公募行業(yè)是資管行業(yè)里運作最規(guī)范、監(jiān)管最嚴密，整個體系搭建得最完整的一類資產(chǎn)管理機構(gòu)，因為它發(fā)展得早，各類法規(guī)配套也最多。此外，在開放靈活、成本低廉等方面也具有優(yōu)勢。所以站在這個資管新時代開啟的時候，公募的生命力一定會凸顯出來”，滬上一家具有公募資格的券商資管CEO表示。

值得注意的是，11月A股市場持續(xù)震蕩，公募基金銷售卻上演了冰火兩重天的格局。一邊是大部分的基金公司募集規(guī)模徘徊在3億元以下；另一邊卻是績優(yōu)型券商系資管用不長的發(fā)行周期卻交出了靚麗的成績單，以東證資管和中泰資管最為出眾。

火山君獲悉，10月底，東方紅恒元五年定開混基提前結(jié)束募集，募集金額高達13.38億元；而在11月30日剛剛結(jié)束中泰星元靈活配置混合基金募集工作的中泰資管，也向火山君透露了其最終確認份額為9.56億元，業(yè)內(nèi)人士預(yù)估規(guī)模將超過9.6億元。