中大期貨私募產(chǎn)品代銷亂象起底：包括董事長在內(nèi)11人被罰 7大違規(guī)核心問題曝光

每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 吳永久    

近期，各地監(jiān)管機構(gòu)加大了對私募行業(yè)的監(jiān)管力度，就在8、9月份短短兩個月時間內(nèi)，就有不下40家私募機構(gòu)收到了監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管函。

值得注意的是，9月26日，浙江證監(jiān)局向中大期貨連開12張監(jiān)管函，包括董事長、總經(jīng)理、首席風險官、銷售人員在內(nèi)的11名員工，主要違規(guī)問題涉及代銷產(chǎn)品期限混亂，隨意更改期限，甚至還出現(xiàn)偽造合格投資者收入證明等少見現(xiàn)象。

公司收到12張監(jiān)管函

今年以來，私募失聯(lián)和跑路的現(xiàn)象有所增加。近期各地監(jiān)管機構(gòu)加大了對私募行業(yè)的監(jiān)管力度，就在8月、9月短短兩個月時間內(nèi)，就有不下40家私募機構(gòu)收到了監(jiān)管機構(gòu)的監(jiān)管函。值得注意的是，監(jiān)管動向從私募機構(gòu)的監(jiān)管逐漸走向了私募全行業(yè)的監(jiān)管，而且在監(jiān)管力度上逐漸加碼。

9月30日，基金業(yè)協(xié)會發(fā)布通知稱，從9月30日起，私募基金管理人未按時在信披備份系統(tǒng)備份私募證券投資基金2018年第三季度及以后各期季報和年報、私募股權(quán)（含創(chuàng)業(yè)）投資基金2018年及以后各期半年報和年報等信息披露報告累計達兩次的，基金業(yè)協(xié)會將其列入異常機構(gòu)名單。此外，自2018年11月1日起，已登記私募基金管理人未按要求履行上述私募基金信息披露備份義務的，在私募基金管理人完成相應整改要求前，基金業(yè)協(xié)會將暫停受理該機構(gòu)的私募基金產(chǎn)品備案申請。

基金業(yè)協(xié)會對信息披露的報送嚴格要求，意味著協(xié)會進一步加強對私募的監(jiān)管，尤其是私募失聯(lián)和違法違規(guī)行為。無獨有偶，9月28日，因私募失聯(lián)和違法違規(guī)，為其出具法律意見書的兩家律所遭協(xié)會“封殺”三年。基金業(yè)協(xié)會決定，自2018年9月25日起，三年內(nèi)不再接受北京盈科（長春）律師事務所、山東德衡律師事務所出具的私募基金管理人登記法律意見書。

對于管理規(guī)模已達12.8萬億元的私募行業(yè)而言，監(jiān)管正在不斷細化。而值得注意的是，近期私募行業(yè)的監(jiān)管風暴刮向了私募產(chǎn)品代銷領域，9月26日，浙江證監(jiān)局向中大期貨連開12張監(jiān)管函，其中，除了中大期貨被采取責令改正的監(jiān)管措施之外，還包括董事長、總經(jīng)理、首席風險官、財富管理中心相關負責人和7名銷售人員在內(nèi)的11名員工因違規(guī)行為收到警示函。在浙江證監(jiān)局的公告中，中大期貨的核心違規(guī)行為多達7條，均涉及私募產(chǎn)品代銷。

中大期貨上述違規(guī)行為反映出公司在基金銷售業(yè)務和員工行為管控方面存在重大內(nèi)部缺陷。浙江證監(jiān)局根據(jù)相關規(guī)定，對中大期貨采取責令改正的措施，公司董事長陳忠寶、總經(jīng)理魯峰、首席風險官宣偉瑜、財富管理中心相關負責人方獻軍均收到警示函。

實際上這并非中大期貨首次被罰。9月13日，浙江證監(jiān)局發(fā)布了關于對中大期貨采取責令改正措施的決定，經(jīng)查，公司在運作“中大期貨—侯潮1號資管計劃”過程中存在以下情形：2017年9月15日、9月18日和9月19日，期貨帳戶收盤后結(jié)算保證金占比違反了合同約定；2017年9月29日，期貨保證金占比違反了合同約定。上述事實反映出公司未嚴格履行對客戶的誠信義務，未有效建立并執(zhí)行風險管理、內(nèi)部控制等制度和流程，違反了相關規(guī)定。

中大違規(guī)行為達9條

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，在浙江證監(jiān)局的公告中，中大期貨的違規(guī)行為多達9條，其中涉及核心違規(guī)問題7條，均涉及私募產(chǎn)品代銷領域，主要違規(guī)問題包括：首先是代銷產(chǎn)品未核實產(chǎn)品信息，公司在代銷上海宇艾股權(quán)投資基金有限公司發(fā)行的產(chǎn)品過程中，未對部分產(chǎn)品對應的電子商業(yè)承兌匯票出票人中能源電力燃料有限公司涉及標的金額19.56億元的重大未決訴訟進行調(diào)查核實。

其次是產(chǎn)品期限混亂，隨意更改期限，公司在銷售“宇艾供應鏈二十三期專項私募基金”時，投資者簽署的基金產(chǎn)品合同約定“產(chǎn)品期限為180天，管理人有權(quán)提前結(jié)束，原則上封閉運行，臨時開放日不允許贖回”；未與購買3個月期限產(chǎn)品的華某妹、吳某中等7名投資者通過簽署補充協(xié)議等方式確定其產(chǎn)品期限；華某妹、吳某中等3名投資者的產(chǎn)品期限由3個月變更為6個月時，公司僅通過口頭方式、未通過簽署書面協(xié)議或電話錄音等留痕方式與前述投資者確認其更改產(chǎn)品期限的意愿；公司《金融產(chǎn)品認購確認單》未記載朱某松、方某等6名投資者的產(chǎn)品期限。

第三是偽造合格投資者收入證明，中大期貨的員工為多名投資者偽造收入證明，向不符合準入條件的投資者銷售私募基金產(chǎn)品。其中公司員工章世俊、祝玲莉偽造投資者華某妹、沈某良收入證明，員工胡曾意偽造投資者黃某珍收入證明，員工陳靜偽造投資者朱某群收入證明，員工葉磊為其本人及投資者高某琪偽造收入證明。

第四是拼湊資金購買私募基金產(chǎn)品，公司員工劉云舒明知投資者胡某云拼湊資金購買私募基金產(chǎn)品仍向其銷售，員工陳靜明知投資者朱某群拼湊資金購買私募基金產(chǎn)品仍向其銷售。公司4名員工拼湊購買、2名員工與1名投資者拼湊購買私募基金產(chǎn)品，銷售獎金由公司發(fā)放給掛名銷售人員，掛名銷售人員再返還給前述人員。

第五是違規(guī)宣傳產(chǎn)品年化收益，公司通過內(nèi)部員工微信群發(fā)布的部分私募基金產(chǎn)品宣傳口徑存在“年化收益率7.4%”“年化7.4%”等表述。其中員工劉云舒向投資者胡某云推介“華設消費金融一號私募投資基金”時宣傳產(chǎn)品保本；員工陳松向投資者王某推介“宇艾供應鏈二十三期專項私募基金”時存在“年化7.4%”“年化7.6%”等表述；員工邵燕麗向投資者陳某紅推介“宇艾供應鏈二十一期專項私募基金”時存在“年化7.6%”的表述；員工儲成玉向投資者錢某重推介“宇艾供應鏈二十三期專項私募基金”時存在“收益：年化7.6%”的表述。

第六是公司有三名員工在銷售私募產(chǎn)品時，并未取得基金從業(yè)資格。公司員工胡曾意向投資者胡某利、黃某珍銷售私募基金產(chǎn)品時未取得基金從業(yè)資格，劉云舒向投資者胡某云、鄭某銷售私募基金產(chǎn)品時未取得基金從業(yè)資格，葉磊向葉某蘭銷售私募基金產(chǎn)品時未取得基金從業(yè)資格,銷售獎金由公司發(fā)放給掛名銷售人員，掛名銷售人員再返還給前述未取得基金從業(yè)資格的人員。

第七是存在虛假記載的情況，2016年4月至今，魯峰實際分管基金銷售業(yè)務。但在2016年6月7日向浙江證監(jiān)局報送的《關于高管人員職責分工的報告》中記載公司副總經(jīng)理王芳分管基金銷售業(yè)務，報備材料存在虛假記載。此外在浙江證監(jiān)局對公司開展現(xiàn)場檢查過程中，公司于2018年8月8日將《中大期貨2016年第四次公司辦公會議紀要》部分內(nèi)容修改后向檢查組提供，所提供材料存在虛假記載。