監(jiān)管發(fā)文規(guī)范人身保險(xiǎn)產(chǎn)品定價(jià)機(jī)制 9月起新備案普通型保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率上限為2.5%

每經(jīng)記者 袁園    每經(jīng)編輯 張益銘

8月2日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從相關(guān)渠道獲悉，為全面貫徹中央金融工作會(huì)議精神，適應(yīng)市場(chǎng)形勢(shì)變化、強(qiáng)化資產(chǎn)負(fù)債統(tǒng)籌聯(lián)動(dòng)，切實(shí)提高人身保險(xiǎn)業(yè)負(fù)債質(zhì)量，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局于8月2日下發(fā)《關(guān)于健全人身保險(xiǎn)產(chǎn)品定價(jià)機(jī)制的通知》（以下簡(jiǎn)稱《通知》），提出建立預(yù)定利率與市場(chǎng)利率掛鉤及動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制，并對(duì)人身保險(xiǎn)產(chǎn)品備案及保單利益演示等再度規(guī)范。

動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制將參考LPR等長(zhǎng)期利率

《通知》的內(nèi)容主要分為9條，均與人身險(xiǎn)產(chǎn)品的定價(jià)機(jī)制有關(guān)。具體來看，自9月1日起，新備案的普通型保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率上限為2.5%，相關(guān)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率按2.5%執(zhí)行；預(yù)定利率超過上線的普通型保險(xiǎn)產(chǎn)品停止銷售。自10月1日起，新備案的分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率上限為2.0%，相關(guān)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率按2.0%執(zhí)行；預(yù)定利率超過上限的分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品停止銷售；新備案的萬能型保險(xiǎn)產(chǎn)品最低保證利率上限為1.5%，相關(guān)責(zé)任準(zhǔn)備金評(píng)估利率按1.5%執(zhí)行。

為適應(yīng)市場(chǎng)形勢(shì)變化，促進(jìn)保險(xiǎn)公司負(fù)債端與資產(chǎn)端聯(lián)動(dòng)，《通知》明確，要建立預(yù)定利率與市場(chǎng)利率掛鉤及動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制。具體執(zhí)行層面，將由中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)參考5年期以上貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率（LPR）、5年定期存款基準(zhǔn)利率、10年期國(guó)債到期收益率等長(zhǎng)期利率來確定預(yù)定利率基準(zhǔn)值，并報(bào)金融監(jiān)管總局。達(dá)到觸發(fā)條件后，各保險(xiǎn)公司可按照市場(chǎng)化原則及時(shí)調(diào)整產(chǎn)品定價(jià)。

對(duì)于分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品和萬能型保險(xiǎn)產(chǎn)品，《通知》要求，各公司在演示保單利益時(shí)，應(yīng)當(dāng)突出產(chǎn)品的保險(xiǎn)保障功能，強(qiáng)調(diào)賬戶的利率風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)和投資收益分成機(jī)制，幫助客戶全面了解產(chǎn)品特點(diǎn)。要平衡好預(yù)定利率或最低保證利率與浮動(dòng)收益、演示利益與紅利實(shí)現(xiàn)率的關(guān)系，根據(jù)賬戶的資產(chǎn)配置特點(diǎn)和預(yù)期投資收益率，差異化設(shè)定演示利率，合理引導(dǎo)客戶預(yù)期。在披露紅利實(shí)現(xiàn)率時(shí)，應(yīng)當(dāng)以產(chǎn)品銷售時(shí)使用的演示利率為計(jì)算基礎(chǔ)。

在銷售端，《通知》明確，深化“報(bào)行合一”，加強(qiáng)產(chǎn)品在不同渠道的精細(xì)化、科學(xué)化管理。各公司在產(chǎn)品備案或?qū)徟牧现袘?yīng)當(dāng)標(biāo)明個(gè)人代理、互聯(lián)網(wǎng)代理、銀郵代理、經(jīng)紀(jì)代理等銷售渠道，同時(shí)列示附加費(fèi)用率（即可用總費(fèi)用水平）和費(fèi)用結(jié)構(gòu)。

一把手牽頭形成“1+N”工作方案

為更好的保證產(chǎn)品切換工作的順利進(jìn)行，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局還同步下發(fā)了《關(guān)于平穩(wěn)有序做好人身險(xiǎn)產(chǎn)品切換有關(guān)工作的通知》。

《通知》要求，各公司要高度重視，組建由公司董事長(zhǎng)或總經(jīng)理牽頭的工作專班，成員包括辦公室、產(chǎn)品管理、精算、投資管理、培訓(xùn)、渠道管理、風(fēng)險(xiǎn)管理、信息技術(shù)、品牌宣傳等與產(chǎn)品管理和切換相關(guān)的部門。

各公司要建立健全工作協(xié)調(diào)與決策機(jī)制，形成“1+N”工作方案，近期國(guó)繞下調(diào)產(chǎn)品預(yù)定利率這一專項(xiàng)工作，將任務(wù)分解細(xì)化，有力有序推動(dòng)新產(chǎn)品開發(fā)備案、系統(tǒng)調(diào)試、渠道合作、人員培訓(xùn)、業(yè)務(wù)監(jiān)測(cè)、輿情監(jiān)測(cè)、政策宣傳等“N”項(xiàng)具體任務(wù)。要明確專項(xiàng)工作和每項(xiàng)具體任務(wù)的牽頭部門、配合部門，專班牽頭人切實(shí)負(fù)責(zé)抓總協(xié)調(diào)推動(dòng)專項(xiàng)工作，分管負(fù)責(zé)同志分別擔(dān)任“N”項(xiàng)具體任務(wù)的責(zé)任人。牽頭人和責(zé)任人要有大局意識(shí)、全局意識(shí)，靠前指揮、主動(dòng)作為，杜絕“只掛帥、不出征”。要主動(dòng)溝通協(xié)調(diào)，統(tǒng)籌推進(jìn)，形成各負(fù)其責(zé)、分工合作、高效協(xié)同的工作格局。

各公司要制訂形成“1+N”工作方案，明確專項(xiàng)工作和具體任務(wù)的內(nèi)容、要求、時(shí)限、部門分工、責(zé)任人等，形成任務(wù)清單（參考樣表詳見附件），并由專班研究審定。專班組成、工作機(jī)制和“1+N”工作方案和任務(wù)清單，應(yīng)于2024年8月9日前，以正式文件形式報(bào)金融監(jiān)管總局人身保險(xiǎn)監(jiān)管司，屬地監(jiān)管的公司同時(shí)將相關(guān)情況抄報(bào)相關(guān)金融監(jiān)管局。

封面圖片來源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 劉國(guó)梅 攝