今年一季度末貨幣資金不足920萬元 亞振家居回復監(jiān)管工作函：流動性風險可控

每經(jīng)記者 程雅    每經(jīng)編輯 董興生    

7月16日，亞振家居（SH603389，股價5.27元，市值13.85億元）就交易所對公司2023年年報的監(jiān)管工作函進行回復。

公告顯示，亞振家居2024年一季度末貨幣資金僅918.97萬元，短期借款、一年內(nèi)到期的非流動負債分別為5502.77萬元、1146.45萬元。

回復函顯示，2022年、2023年、2024年一季度，亞振家居經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流一直為負值。近三年公司財務風險指標不理想，貨幣資金持續(xù)減少，主要是由于連續(xù)虧損導致現(xiàn)金持續(xù)凈流出。

2021年~2023年，亞振家居的歸母凈利潤分別為-6683.49萬元、-8954.96萬元、-1.29億元，持續(xù)虧損且虧損不斷擴大，扣非凈利潤更是從2018年起就虧損。

不過，亞振家居稱，2024年一季度，公司退回政府一塊閑置工業(yè)用地已回籠資金2000萬元，二季度大股東向上市公司追加4500萬元借款，截至6月末公司賬面資金尚有3000多萬元。

從公司2023年全年現(xiàn)金流數(shù)據(jù)看，經(jīng)營活動凈現(xiàn)金流+房租支出大約凈流出現(xiàn)金5500萬元，其中下半年凈流出約2000萬元。根據(jù)經(jīng)營計劃內(nèi)容，公司預計2024年下半年經(jīng)營現(xiàn)金凈流出將不高于2023年。

因此，亞振家居表示，公司賬面資金基本能夠滿足2024年下半年生產(chǎn)經(jīng)營流動性需要，另公司持有的投資性房地產(chǎn)也可根據(jù)資金需要出售變現(xiàn)補充流動性。公司目前資金雖較為緊張，但流動性風險可控。

年報顯示，截至2023年末，亞振家居母公司在職員工的數(shù)量為522人，主要子公司在職員工的數(shù)量為399人，合計921人。

目前，亞振家居營銷推廣大部分依賴線下渠道，主要門店形式包括獨立旗艦店和商場店。近幾年受市場規(guī)劃調(diào)整影響，公司門店數(shù)量下降較多，且線上推廣引流能力不強，隨著80、90后成為家居市場的主力消費群體，其消費理念較上一代有明顯差異，客流量較過往大幅減少，加之定制家具行業(yè)高速發(fā)展，導致近幾年公司各類活動家具收入大幅下降。公司門店數(shù)量已由2021年末的91家下降至2023年末的58家。

亞振家居稱，與家具行業(yè)龍頭企業(yè)相比，公司在營銷渠道建設(shè)及業(yè)務規(guī)模等方面仍存在較大差距，受整體市場環(huán)境影響更大。若公司未來主要產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和營銷渠道布局未能產(chǎn)生重大突破或有效進展，則有可能面臨行業(yè)競爭加劇所導致的營業(yè)收入下滑風險。

在宏觀經(jīng)濟增長放緩、房地產(chǎn)市場疲軟等影響下，若亞振家居未來主要產(chǎn)品未獲得更多消費者認可或未及時有效開拓新的業(yè)務領(lǐng)域?qū)е聽I收不達預期，同時疊加往來款清收不力、未能及時獲取外部融資等問題，則可能導致運營資金緊張，出現(xiàn)流動性風險加劇導致持續(xù)經(jīng)營能力存在不確定性風險。