華嶸控股拋資產(chǎn)重組 開拓光電或曲線上市

每經(jīng)記者 范芊芊    每經(jīng)編輯 楊夏    

連續(xù)兩年虧損后，華嶸控股（SH600421，股價(jià)11.62元，市值22.73億元）拋出重大資產(chǎn)重組交易，籌劃置入上市公司的標(biāo)的還是一家業(yè)務(wù)相對(duì)前沿的關(guān)鍵零部件研制企業(yè)。

近日，華嶸控股公告稱，正在籌劃通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買南京開拓光電科技有限公司（以下簡(jiǎn)稱開拓光電）100%的股權(quán)。此次交易預(yù)計(jì)將構(gòu)成重大資產(chǎn)重組，預(yù)計(jì)核心交易對(duì)方在上市公司持股比例將超過(guò)5%。

根據(jù)公告，開拓光電的主營(yíng)業(yè)務(wù)為光纖敏感環(huán)組件、能量光纖器件、光纖傳感器等特種光纖器件、傳感組件及系統(tǒng)的研制、生產(chǎn)和技術(shù)服務(wù)。記者注意到，在特種光纖器件等領(lǐng)域內(nèi)，開拓光電是一家較為年輕的企業(yè)，公司成立于2016年，但相關(guān)專利申請(qǐng)時(shí)間最早是在去年8月，去年4月才有公司產(chǎn)線開工的相關(guān)新聞報(bào)道。

開拓光電或?qū)⑶€上市

華嶸控股主營(yíng)業(yè)務(wù)為PC模具、模臺(tái)、桁架筋的加工、制造，這一行業(yè)是房地產(chǎn)關(guān)聯(lián)行業(yè)。眾所周知，近幾年來(lái)，房地產(chǎn)行業(yè)呈現(xiàn)下行趨勢(shì)，華嶸控股的業(yè)績(jī)表現(xiàn)也受到較大影響，已經(jīng)連續(xù)兩年虧損，2021年、2022年凈虧損分別為886.37萬(wàn)元、648.71萬(wàn)元。

在這樣的背景下，華嶸控股選擇拋出一個(gè)重大資產(chǎn)重組交易，籌劃置入上市公司的標(biāo)的還是一家業(yè)務(wù)相對(duì)前沿的關(guān)鍵零部件研制企業(yè)。

由于此次交易正在籌劃階段，華嶸控股并未透露關(guān)于標(biāo)的太多信息。記者注意到，開拓光電目前主營(yíng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)時(shí)間可能并不長(zhǎng)，公司在2021年12月才由南京泰璽百貨有限公司更名為南京開拓光電科技有限公司，去年4月才將注冊(cè)地變更到目前的研創(chuàng)園園思路1號(hào)膜科技產(chǎn)業(yè)園6號(hào)樓。

從國(guó)家知識(shí)產(chǎn)權(quán)局專利查詢顯示的數(shù)據(jù)來(lái)看，去年8月開始，公司密集申請(qǐng)與光纖有關(guān)的發(fā)明專利及實(shí)用新型，截至目前共查詢到15條結(jié)果。同樣是在去年8月，公司光纖環(huán)組件、光纖陀螺儀和光纖器件研發(fā)及生產(chǎn)項(xiàng)目在南京市江北新區(qū)管理委員會(huì)行政審批局備案。

不過(guò)，公司生產(chǎn)線的建設(shè)時(shí)間似乎要更早一些。根據(jù)南京江北新區(qū)產(chǎn)業(yè)技術(shù)研創(chuàng)園微信公眾號(hào)一篇報(bào)道，去年4月19日，公司產(chǎn)線開工儀式在園區(qū)舉行，此次開工建設(shè)的是開拓光纖陀螺研發(fā)及生產(chǎn)基地項(xiàng)目，一期計(jì)劃建設(shè)光纖繞環(huán)、陀螺光裝、電裝生產(chǎn)車間，實(shí)現(xiàn)年產(chǎn)12000軸環(huán)敏感組件能力，同時(shí)搭建光纖陀螺、環(huán)圈性能測(cè)試及可靠性測(cè)試平臺(tái)，具備15000軸敏感環(huán)組件測(cè)試能力，產(chǎn)品毛利在40%以上。

此次交易處于籌劃階段

實(shí)際上，開拓光電早有登陸資本市場(chǎng)的計(jì)劃。

在上述去年4月的這篇報(bào)道中提及，據(jù)開拓光電產(chǎn)線項(xiàng)目籌備負(fù)責(zé)人皇甫德敏介紹，該項(xiàng)目建設(shè)投產(chǎn)后，將力爭(zhēng)在兩年內(nèi)打造成為江蘇省首個(gè)軍用貫標(biāo)全精度光纖陀螺用光纖環(huán)及敏感組件生產(chǎn)、測(cè)試基地，首個(gè)高精度及超高精度光纖陀螺研發(fā)、產(chǎn)業(yè)化基地，以及全國(guó)領(lǐng)先的民用低成本、小型化光纖陀螺產(chǎn)品生產(chǎn)基地。在解決國(guó)家戰(zhàn)略層面的需求同時(shí)，穩(wěn)中求進(jìn)，力爭(zhēng)早日走向資本市場(chǎng)。

從開拓光電目前的股權(quán)架構(gòu)來(lái)看，皇甫德敏也是開拓光電的實(shí)際控制人，持有超50%的表決權(quán)，他是南京柏澤股權(quán)投資管理中心（有限合伙）執(zhí)行事務(wù)合伙人，出資比例為99.99%，后者是開拓光電的最大股東。

雖然標(biāo)的是一個(gè)相對(duì)年輕的企業(yè)，不過(guò)標(biāo)的實(shí)際控制人皇甫德敏在投資方面或有不少的經(jīng)驗(yàn)與人脈。

記者注意到，南京柏澤股權(quán)投資管理中心（有限合伙）此前還曾投資過(guò)擬IPO公司貝迪新材，目前貝迪新材的IPO處于終止?fàn)顟B(tài)。在貝迪新材的二輪問(wèn)詢回復(fù)中提及，皇甫德敏間接持股53家企業(yè)，主要因?yàn)榛矢Φ旅舫钟斜姸嗪匣锲髽I(yè)對(duì)外投資，主要涉及科技推廣和應(yīng)用服務(wù)業(yè)、商務(wù)服務(wù)業(yè)和批發(fā)業(yè)等行業(yè)。

根據(jù)華嶸控股公告，此次交易將通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購(gòu)買資產(chǎn)。本次交易完成后，預(yù)計(jì)核心交易對(duì)方在上市公司持股比例將超過(guò)5%，本次交易構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。

華嶸控股也在公告中提示稱，此次交易處于籌劃階段，公司尚未與交易對(duì)方簽訂正式的交易協(xié)議，具體交易方案尚存在不確定性。本次交易尚需提交公司董事會(huì)、股東大會(huì)審議，并經(jīng)有關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，能否通過(guò)審批尚存在不確定性。