昆侖資本管理合伙人金天：做投資有溫度、不刻板亦是踐行ESG理念

每經(jīng)記者 任飛    每經(jīng)編輯 吳永久    

都說專業(yè)的事情要交給專業(yè)的人做，昆侖萬維董事長、昆侖資本管理合伙人金天對此深有體會，特別對于創(chuàng)投事業(yè)來說，保持專注獨立是前提，同時要做有溫度的投資。在他看來，這遠比刻板的流程作業(yè)更加人性化，也有助于投資機構(gòu)及被投企業(yè)的精益化管理，創(chuàng)造更多社會價值。

受訪者供圖

做“有溫度”的投資人

金天赴北美留學及海外創(chuàng)業(yè)的經(jīng)歷也讓他很早就跟金融結(jié)緣，2008年回國之后從事金融工作，2015年加入昆侖萬維，推動了公司對Opera和Star Group的收購。豐富的求學及從業(yè)經(jīng)歷，讓他對投資以及管理的認知與眾不同。

“打造更具科學的管理體系，為企業(yè)及社會創(chuàng)造價值，要從成為一名有溫度的投資人開始。”昆侖萬維董事長、昆侖資本管理合伙人金天認為，并非脫離嚴謹?shù)墓ぷ鲬B(tài)度，而是要在嚴格中帶著人情味去做事。

“我們的管理機制很靈活，這奠定了同事勇于創(chuàng)新、高效共事的基礎(chǔ)。同時我會注重機制的搭建、方向的把握和年輕人的培養(yǎng)。”金天告訴《每日經(jīng)濟新聞》記者，昆侖資本獨立運作之后，他每天都在思考如何帶領(lǐng)團隊做好深度研究、專注深耕并長期創(chuàng)造價值。

除了授人以漁進行經(jīng)驗分享外，金天也從信息維度及投資方法論上給予同事、伙伴更多幫助。在他看來，“投資是一個求知的過程，需要不斷自我迭代，不斷突破認知。真正的價值要經(jīng)得起時間和市場的檢驗，在不確定的世界中尋找確定性。我們努力打造簡單直接、極度求真的機構(gòu)文化，追求一種持久的、系統(tǒng)性的成功。”

專業(yè)、務實、智慧，理性與感性并存，這也是大多數(shù)身邊人對他的評價。也因為如此，昆侖資本在投資界得到眾多投資人的認可，專業(yè)意識也尤為突出。以時下大熱的碳中和主題賽道投資為例，他告訴記者，會在整個募投管退流程中以人為本，做長期專注的投資。

“我們在募資時，會明確向LP表明投資方向，定期向LP匯報我們在碳中和大背景下的布局；在投資端，我們會重點選擇細分賽道中可以產(chǎn)生節(jié)能減排影響力的企業(yè)，對企業(yè)的碳中和關(guān)鍵指標進行評估，量化其結(jié)果，計入投委會決策過程中，順應監(jiān)管趨勢、提高自身的社會責任，努力開展碳中和投資。”金天說。

看重具有爆發(fā)性增長潛力企業(yè)

金天告訴記者，和經(jīng)營公司需要注重以人為本一樣，投資也要貫徹ESG投資理念，特別是圍繞綠色發(fā)展的理念，把握投資和生態(tài)之間的和諧共生關(guān)系。在他看來，投資機構(gòu)發(fā)力碳中和賽道，需要用長遠的眼光去布局可持續(xù)發(fā)展的未來。

而對于創(chuàng)業(yè)項目的篩選，金天指出，昆侖資本以用戶價值為核心，關(guān)注技術(shù)、產(chǎn)品、數(shù)據(jù)驅(qū)動的創(chuàng)新商業(yè)模式，通過精選細分領(lǐng)域的頭部企業(yè)，投資擁有高技術(shù)壁壘、卓越創(chuàng)始團隊、具有爆發(fā)性增長潛力的初創(chuàng)企業(yè)。昆侖資本專注在技術(shù)驅(qū)動的產(chǎn)業(yè)升級，尋找科技驅(qū)動的新物種，發(fā)現(xiàn)具有企業(yè)家精神的創(chuàng)業(yè)者。

在估值方面，金天坦言，碳中和賽道當下愈發(fā)火熱，企業(yè)本身對估值的預期也會較高，投資機構(gòu)之間的競爭尤其激烈。他指出，“碳中和帶來了綠色工業(yè)革命，此時，我們更需要保持獨立思考，要基于專業(yè)判斷，面向未來做長期價值的投資，捕捉下一個風口，并不盲目跟風。”

據(jù)了解，昆侖資本重點關(guān)注硬科技、醫(yī)療健康、企業(yè)服務、消費互聯(lián)網(wǎng)四個領(lǐng)域，積極布局ESG投資，近年來陸續(xù)投資了映客、達達、追覓、竹云、小馬智行、科亞醫(yī)療、博雅輯因、Cytek、PingCAP、和元生物、樂言科技、迅實科技、蜂巢能源等企業(yè)。

金天認為，對碳中和項目的投資，應該在投資前期多辨別多把關(guān)，做好風控，重視對項目的環(huán)境風險暴露、負面環(huán)境影響、正面綠色績效、環(huán)境信息披露水平等，引導被投企業(yè)加強在發(fā)展過程中對環(huán)境保護、技術(shù)創(chuàng)新等方面的重視，幫助企業(yè)規(guī)避風險，不斷提升綠色研發(fā)和自主創(chuàng)新能力，創(chuàng)造綠色的良好環(huán)境和社會效益。

青睞踏實勤奮的創(chuàng)業(yè)者

事實上，綠色投資的理念不單單只是為了節(jié)能環(huán)保的需求，在企業(yè)管理和投資機構(gòu)運行的理念中，也在強調(diào)高效集約化。尤其是對優(yōu)秀創(chuàng)業(yè)者的選拔，好的人才不僅能讓被投企業(yè)高效運行，同時也架起了投資機構(gòu)賦能被投企業(yè)需求的快車道。

在每日經(jīng)濟新聞主辦的“2021中國資本市場高質(zhì)量發(fā)展峰會”上，金天受邀參加了創(chuàng)投論壇的圓桌討論，他在會上表示，創(chuàng)業(yè)者要敢想、務實，“在有一定根據(jù)的基礎(chǔ)上放大理想，同時腳踏實地做事，能夠堅持做難而正確的事”。

在專訪中，金天提到，腳踏實地做事，避免浮躁，才能把敢想變成一種可能。與此同時，他也建議創(chuàng)業(yè)者不應該盲目跟風，而是要結(jié)合企業(yè)自身，多關(guān)注自身所能創(chuàng)造的價值、核心競爭優(yōu)勢，面向未來長遠發(fā)展，從本源出發(fā)，充分考慮能為社會帶來怎樣的長期價值。他最看中的是具備信念、勇氣、恒心，去做真正給這世界創(chuàng)造價值的事情并堅持做下去的創(chuàng)業(yè)者。

金天表示，昆侖萬維的使命是為更多發(fā)展中國家的用戶提供互聯(lián)網(wǎng)基礎(chǔ)服務，真正實現(xiàn)“科技改變生活”，昆侖資本的使命是持續(xù)發(fā)現(xiàn)并幫助最優(yōu)秀的創(chuàng)業(yè)公司成為偉大的公司，在專注的領(lǐng)域里做擅長的事情，保持耐心，創(chuàng)造長期回報，尤其是科技和醫(yī)療行業(yè)，更需要資本與產(chǎn)業(yè)協(xié)同，共同探索落地轉(zhuǎn)化。