185個(gè)股票配售對(duì)象違規(guī)被“拉黑”，知名PE高特佳投資赫然在列

每經(jīng)記者 劉海軍    每經(jīng)編輯 吳永久    

3月31日，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布2020年第二份首次公開(kāi)發(fā)行股票配售對(duì)象黑名單公告。公告顯示，協(xié)會(huì)決定對(duì)在主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板2019年11-12月20個(gè)IPO項(xiàng)目網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中，存在違反《首次公開(kāi)發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》第四十五條、四十六條規(guī)定的185個(gè)股票配售對(duì)象列入黑名單。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，在這次的黑名單中，有很多個(gè)人投資者，還有建信養(yǎng)老金穩(wěn)健增值混合型養(yǎng)老金產(chǎn)品、知名PE 、多個(gè)上市公司控股股東等。

眾多違規(guī)賬戶被罰

昨日，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布了首次公開(kāi)發(fā)行股票配售對(duì)象黑名單公告（2020年第2號(hào)）。

協(xié)會(huì)稱，為規(guī)范首次公開(kāi)發(fā)行股票網(wǎng)下投資者及其配售對(duì)象的詢價(jià)與申購(gòu)行為，根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》和《首次公開(kāi)發(fā)行股票網(wǎng)下投資者管理細(xì)則》的規(guī)定，協(xié)會(huì)決定對(duì)在主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板2019年11-12月20個(gè)IPO項(xiàng)目網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中，存在違反《首次公開(kāi)發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》第四十五條、四十六條規(guī)定的185個(gè)股票配售對(duì)象列入黑名單。

列入黑名單時(shí)限自公告發(fā)布之次日（工作日）起計(jì)算。因2019年1-10月發(fā)生違規(guī)情形已被列入黑名單，11-12月又發(fā)生違規(guī)情形應(yīng)延長(zhǎng)黑名單時(shí)長(zhǎng)的配售對(duì)象，其時(shí)限自原公告公布的日期起計(jì)算。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，在具體黑名單中，有163個(gè)是自然人賬戶，其余的22個(gè)都是機(jī)構(gòu)賬戶。

在機(jī)構(gòu)賬戶中，比較顯眼的是建信養(yǎng)老金穩(wěn)健增值混合型養(yǎng)老金產(chǎn)品，該產(chǎn)品為建信養(yǎng)老金管理有限責(zé)任公司旗下的養(yǎng)老金產(chǎn)品。還有知名PE深圳市高特佳投資集團(tuán)有限公司自營(yíng)投資賬戶也在此次的打新黑名單之中。

不過(guò)，在黑名單的機(jī)構(gòu)賬戶中，數(shù)量最多的還是上市公司的股東。比如，此次加入黑名單的河南豫光金鉛集團(tuán)有限責(zé)任公司是上市公司豫光金鉛的第一大股東，西藏碩貝德控股有限公司是上市公司碩貝德的第一大股東，浪莎控股集團(tuán)有限公司是浪莎股份的第一大股東，廣州市特華投資管理有限公司是精達(dá)股份的第一大股東，新華聯(lián)控股是新華聯(lián)的控股股東，浙江世寶控股集團(tuán)有限公司是浙江世寶的第一大股東。

管理層對(duì)違規(guī)打新監(jiān)管趨嚴(yán)

資料顯示，《首次公開(kāi)發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》第四十五條規(guī)定：網(wǎng)下投資者在參與網(wǎng)下詢價(jià)時(shí)存在下列情形的,主承銷商應(yīng)當(dāng)及時(shí)向協(xié)會(huì)報(bào)告: (一)使用他人賬戶報(bào)價(jià); (二)投資者之間協(xié)商報(bào)價(jià);　(三)同一投資者使用多個(gè)賬戶報(bào)價(jià) ...... (十一)機(jī)構(gòu)投資者未建立估值模型; (十二)其他不獨(dú)立、不客觀、不誠(chéng)信的情形。

《首次公開(kāi)發(fā)行股票承銷業(yè)務(wù)規(guī)范》第四十六條規(guī)定：網(wǎng)下獲配投資者存在下列情形的,主承銷商應(yīng)當(dāng)及時(shí)向協(xié)會(huì)報(bào)告: (一) 不符合配售資格; (二) 未按時(shí)足額繳付認(rèn)購(gòu)資金; (三)獲配后未恪守持有期等相關(guān)承諾的; (四)協(xié)會(huì)規(guī)定的其他情形。

今年以來(lái)，屢屢有機(jī)構(gòu)和個(gè)人因打新違規(guī)被處罰。

此前的2月11日，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布《首次公開(kāi)發(fā)行股票配售對(duì)象黑名單公告》，為2020年的第一份黑名單公告。此次共有103個(gè)股票配售對(duì)象被列入黑名單，包括大量上市公司股東、私募、牛散等賬戶。

此外，在科創(chuàng)板打新方面，今年也有多家機(jī)構(gòu)和個(gè)人被罰。

1月10日，證券業(yè)協(xié)會(huì)決定對(duì)在科創(chuàng)板“八億時(shí)空”新股發(fā)行項(xiàng)目網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中存在違規(guī)的股票配售對(duì)象列入限制名單；1月20日，協(xié)會(huì)決定對(duì)在科創(chuàng)板“威勝信息”新股發(fā)行項(xiàng)目網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中存在違規(guī)的股票配售對(duì)象列入限制名單；3月16日，協(xié)會(huì)決定對(duì)在科創(chuàng)板“瑞松科技”新股發(fā)行項(xiàng)目網(wǎng)下申購(gòu)過(guò)程中存在違規(guī)的股票配售對(duì)象列入限制名單。

“打新機(jī)構(gòu)和高凈值股東本身是市場(chǎng)打新規(guī)則的主要參與者，通常參與者獲得新股額度應(yīng)及時(shí)足額繳款，未達(dá)到條件的或風(fēng)險(xiǎn)偏好低的投資者也不要隨意參與。因?yàn)檫`規(guī)打新不僅影響市場(chǎng)新股承銷，還會(huì)影響市場(chǎng)公允，一旦選擇參與，就要遵守，這也是誠(chéng)信問(wèn)題。監(jiān)管將不合規(guī)的賬戶拉入黑名單反映了對(duì)市場(chǎng)公允的態(tài)度。所以建議今后參與打新的投資人要嚴(yán)謹(jǐn)參與，量力而行。”廣東展富資產(chǎn)總經(jīng)理鐘海波在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)表示。

封面圖來(lái)自：攝圖網(wǎng)