開山股份擬定增募資不超15億元 控股股東擬全額認(rèn)購(gòu)

每經(jīng)記者 靳水平    每經(jīng)編輯 宋思艱 湯輝    

3月11日晚，開山股份（300257，SZ）拋出了一份募資不超過15億元的定增方案，由控股股東開山控股全額認(rèn)購(gòu)。

方案顯示，開山股份此次定增募資主要用于“印尼SMGP 240MW地?zé)岚l(fā)電項(xiàng)目第二期”（以下簡(jiǎn)稱印尼地?zé)犴?xiàng)目）和補(bǔ)充流動(dòng)資金。

實(shí)際上，此次募資，開山股份主要還是看重印尼的地?zé)豳Y源。2016年，開山股份全資收購(gòu)OTP公司，獲得印尼SMGP 240MW地?zé)犴?xiàng)目的特許開發(fā)經(jīng)營(yíng)權(quán)。開山股份表示，目前印尼地?zé)豳Y源利用率僅為6%左右，開發(fā)潛力大。

10.5億募資投地?zé)犴?xiàng)目

開山股份此次募資不超過15億元，其中印尼SMGP 240MW地?zé)岚l(fā)電項(xiàng)目第二期擬總投資約33.10億元，擬使用募資10.5億元。余下募資4.5億元用于公司補(bǔ)充流動(dòng)資金。

超過三分之二用于募投印尼地?zé)犴?xiàng)目，可見開山股份對(duì)于該項(xiàng)目的看重。

2016年，開山股份全資收購(gòu)OTP公司，獲得了印尼SMGP 240MW地?zé)犴?xiàng)目的特許開發(fā)經(jīng)營(yíng)權(quán)。2019年9月，第一期（126MW）首批45MW實(shí)現(xiàn)并網(wǎng)發(fā)電。

而此次募投項(xiàng)目，為上述印尼SMGP 240MW地?zé)犴?xiàng)目的延續(xù)。據(jù)了解，此次二期項(xiàng)目，開山股份擬采用“井口模塊電站”的開發(fā)模式建設(shè)凈發(fā)電量240MW的地?zé)岚l(fā)電站，并將根據(jù)PPA協(xié)議約定的項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)規(guī)劃進(jìn)行施工建設(shè)。

開山股份透露，根據(jù)目前與印度尼西亞國(guó)有公司PT PLN（Persero）公司簽訂的PPA（電力購(gòu)買協(xié)議，協(xié)議有效期為32年），本項(xiàng)目地?zé)岚l(fā)電上網(wǎng)電價(jià)為0.081美元/kWh。達(dá)產(chǎn)后的年預(yù)計(jì)運(yùn)營(yíng)收入為7685萬美元。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，近年來，開山股份在地?zé)嵯嚓P(guān)項(xiàng)目上，并購(gòu)動(dòng)作頻頻。

在全資收購(gòu)印尼OTP公司后，同年8月，公司收購(gòu)了印尼SGI 30MW地?zé)岚l(fā)電項(xiàng)目，項(xiàng)目于2017年10開始進(jìn)行打井施工，目前正在對(duì)已完成的生產(chǎn)井進(jìn)行產(chǎn)能測(cè)試和升壓站、輸電線路的設(shè)計(jì)，預(yù)計(jì)2020年首期5-10兆瓦投入商業(yè)運(yùn)營(yíng)。

據(jù)了解，印尼地?zé)岚l(fā)電量與地?zé)岚l(fā)電能力皆位居世界第三，僅次于美國(guó)和菲律賓。印度尼西亞地?zé)豳Y源儲(chǔ)藏量居世界第一，約為2.9萬MW（占全球地?zé)豳Y源總量的40%，相當(dāng)于13億桶原油），目前僅利用了其地?zé)崮芸偭康?%左右，開發(fā)潛力巨大。

開山股份認(rèn)為，近年來，印度尼西亞電力需求以每年9%的速度遞增，因其化石能源儲(chǔ)量較小，主要依賴能源將由化石能源轉(zhuǎn)向可再生能源，如地?zé)崮堋⑺δ茉础?/p>

除了印尼市場(chǎng)，開山股份還分別于2017年11月、2018年3月分別建成匈牙利國(guó)家首座地?zé)岚l(fā)電站、美國(guó)內(nèi)華達(dá)州Wabuska地?zé)岚l(fā)電站，現(xiàn)已投入運(yùn)行。

控股股東全額認(rèn)購(gòu)

此次拋出不超過15億元定增，開山股份控股股東開山控股擬全額認(rèn)購(gòu)。確定認(rèn)購(gòu)價(jià)格為8.11元/股，較開山股份3月11日收盤價(jià)10.83元/股折價(jià)幅度為25.12%。

當(dāng)下，開山控股持股開山股份4.95億股，持股比例為57.72%。從近期的財(cái)務(wù)情況來看，開山控股2018年和2019年前三季度的貨幣資金分別為10.8億元、7.79億元，營(yíng)收分別為30.91億元、21.76億元，歸母凈利潤(rùn)分別為125.42萬元、43.57萬元。

資金來源方面，開山股份表示，全部為開山控股的自有資金和合法自籌資金，不存在對(duì)外募集、代持、結(jié)構(gòu)化安排或者直接間接使用發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)方資金用于認(rèn)購(gòu)。

“此次認(rèn)購(gòu)，旨在對(duì)公司近年來業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的充分肯定和未來發(fā)展前景抱有高度信心。定增完成后，將進(jìn)一步加快公司向全球領(lǐng)先的可再生能源運(yùn)營(yíng)企業(yè)和地?zé)岚l(fā)電成套設(shè)備提供商戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。”開山股份稱。

事實(shí)上，基于公司螺桿膨脹發(fā)電技術(shù)和“井口模塊電站”地?zé)岚l(fā)電全新技術(shù)路徑，當(dāng)下開山股份已逐步向可再生能源運(yùn)營(yíng)企業(yè)和地?zé)岚l(fā)電成套設(shè)備提供商戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。

但也正是由于業(yè)務(wù)的不斷擴(kuò)張，開山股份的負(fù)債率也逐年攀升。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，2017年~2019年前三季度，開山股份合并報(bào)表資產(chǎn)負(fù)債率分別為43.49%、53.71%和55.02%。

而此次募資的近三分之一開山股份將用于補(bǔ)充流動(dòng)資金。公司表示，此舉將有助于公司戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。近幾日，開山股份股價(jià)小幅上漲，不過在3月11日卻以綠盤報(bào)收，今日收盤，開山股份收?qǐng)?bào)10.83元/股，下跌2.17%。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)