偏好長(zhǎng)線、穩(wěn)健投資，偏愛信息技術(shù)、工業(yè)及可選消費(fèi)板塊 平安銀行私人銀行、平安證券聯(lián)合發(fā)布高凈值客戶投資行為大數(shù)據(jù)

近日，針對(duì)持有資產(chǎn)200萬(wàn)元以上的高凈值客戶，平安銀行私人銀行、平安證券各自分析并聯(lián)合發(fā)布了一組客戶投資行為大數(shù)據(jù)。研究分析顯示，60和70后的高凈值人群占比過(guò)半，高凈值客戶更追求穩(wěn)健投資；持股倉(cāng)位低于10%和高于80%的高凈值人群占多數(shù)，占比接近80%；持倉(cāng)市值在 0-200萬(wàn)之間的高凈值客戶占比80%左右；投資行業(yè)偏好方面，高凈值客戶更偏好信息技術(shù)、金融、工業(yè)及能源四大行業(yè)板塊，同時(shí)偏愛具備成長(zhǎng)性的小盤股和基本面較好的超大盤股。

60、70后高凈值客戶占比過(guò)半，偏重穩(wěn)健投資

數(shù)據(jù)顯示，平安銀行私人銀行的高凈值客戶中，女性客戶占比過(guò)半，達(dá)54.13%；年齡方面，70后高凈值客戶占比最高，達(dá)33.65%，其次是60后客戶，占比達(dá) 25.05%。高凈值客戶多分布在沿海城市，北上廣深四地依然是高凈值客戶的聚集地，而隨著杭州、南京等新一線城市的快速發(fā)展，這些城市的高凈值客戶也顯著增長(zhǎng)。

高凈值客戶更偏重穩(wěn)健投資，研究表明，高凈值客戶在平安銀行持有的定期理財(cái)資產(chǎn)占比達(dá)41%；其次是活期理財(cái)，資產(chǎn)占比達(dá)29%。

平安銀行私人銀行分析認(rèn)為這是由于高凈值客戶不僅追求穩(wěn)健投資，也關(guān)注資產(chǎn)的流動(dòng)性。在持有資產(chǎn)分布中，私募產(chǎn)品占比為22%，表明部分高凈值客戶除了自己炒股以外，也會(huì)通過(guò)私募證券、私募股權(quán)等投資方式，將資金交由專業(yè)的機(jī)構(gòu)投入資本市場(chǎng)。平安銀行私人銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，平安銀行在和私募機(jī)構(gòu)的合作中，始終秉持精品戰(zhàn)略，優(yōu)中選優(yōu)；策略布局上，則充分考慮到私募機(jī)構(gòu)的成熟度、容量、透明度、接受度以及客戶的認(rèn)知度。

同時(shí)，基于高凈值客戶交流投資經(jīng)驗(yàn)、獲取投資機(jī)會(huì)等金融社交需求，平安銀行私人銀行特別打造了私行客戶專屬的“投資圈”。客戶可以在專屬圈子中獲取私募證券、股權(quán)、固定收益、海外投資等優(yōu)質(zhì)的投資項(xiàng)目介紹，通過(guò)專家觀點(diǎn)分享了解當(dāng)前宏觀投資動(dòng)態(tài)，與高凈值人士交流，更輕松地做出最優(yōu)的投資決策。研究發(fā)現(xiàn)，高凈值客

戶在投資圈中討論最多的話題包括：私募機(jī)構(gòu)表現(xiàn)、行情討論、房地產(chǎn)投資、投資規(guī)劃、一二級(jí)市場(chǎng)投資經(jīng)驗(yàn)交流等。平安銀行私人銀行還會(huì)定期推出“宏觀與市場(chǎng)周報(bào)”、 “資產(chǎn)配置策略報(bào)告”等資訊，為高凈值客戶提供投資參考。

高凈值客戶股票 持有倉(cāng)位，一半是“海水”一半是“火焰”

針對(duì)近3個(gè)月股票持有倉(cāng)位的研究表明，高凈值客戶在股票資產(chǎn)配置方面呈現(xiàn)兩極分化。持股倉(cāng)位在10%以下的高凈值客戶占比達(dá)55.43%，較多的高凈值客戶在目前股票倉(cāng)位較低。與此同時(shí)，股票倉(cāng)位在80%以上的客戶數(shù)量排第二，占比達(dá) 24.22%，說(shuō)明一季度股市的快速反彈行情過(guò)后，市場(chǎng)在二季度表現(xiàn)較弱，高凈值客戶對(duì)此的反應(yīng)呈現(xiàn)兩極分化。

信息技術(shù)、工業(yè)及可選消費(fèi)板塊是高凈值客戶心頭最愛

對(duì)高凈值客戶的行業(yè)板塊偏好及近3月持倉(cāng)股票的行業(yè)分布的分析表明，在行業(yè)偏好方面，信息技術(shù)、金融及工業(yè)板塊的偏好程度排名前三，人數(shù)占比分別達(dá)到20.68%、20.02%及19.79%。

近3月持倉(cāng)股票分屬的行業(yè)顯示，高凈值客戶投資的股票中，目前持倉(cāng)前三的行業(yè)分別是信息技術(shù)（24.24%）、工業(yè)板塊（19.63%）及可選消費(fèi)板塊（14.42%）。 （注：可選消費(fèi)是萬(wàn)得一級(jí)行業(yè)分類，消費(fèi)板塊主要分可選消費(fèi)和主要消費(fèi)，可選消費(fèi)包括汽車與汽車零配件、耐用消費(fèi)品、紡織服裝與奢侈品、消費(fèi)者服務(wù)、傳媒、零售業(yè)。主要消費(fèi)包括食品與主要用品零售、農(nóng)牧漁產(chǎn)品、食品飲料、家庭個(gè)人用品。）

高凈值客戶群體注重長(zhǎng)線投資

研究數(shù)據(jù)顯示，高凈值客戶群體更偏好具備成長(zhǎng)性的小盤股，占比為46.2%；其次是基本面較好、業(yè)績(jī)穩(wěn)定的超大盤股，占比 27.39%。中盤股和大盤股的人數(shù)比例為15.67%和10.72%。（注：在研究中，研究人員將市值在50億元的股票定義為小盤股，50-100億元市值的股票定義為中盤股，100-300億元市值的股票定義為大盤股，300億元以上的股票定義為超大盤股。）

在股票操作頻率方面，55.86%的高凈值客戶"靜若處子"（月均股票買賣次數(shù)不超過(guò)5次），操作頻率少，更注重長(zhǎng)線投資。31.36%的客戶"頻繁操作"（月均股票買賣次數(shù)超過(guò)10次），股票買賣頻次高，享受頻繁操作帶來(lái)的投資體驗(yàn)；12.78%的客戶"亦靜亦動(dòng)"（月均股票買賣次數(shù)在5-10次），操作無(wú)規(guī)律可循，較為隨性。這一點(diǎn)與普通投資者類似，根據(jù)中國(guó)證券投資者保護(hù)基金有限責(zé)任公司發(fā)布的“全國(guó)股票市場(chǎng)投資者狀況調(diào)查”結(jié)果顯示：約5成受調(diào)查投資者的投資注

重長(zhǎng)期收益、希望穩(wěn)定增長(zhǎng)。

善用科學(xué)投顧、7*24小時(shí)銀證轉(zhuǎn)賬特權(quán)

研究顯示，高凈值客戶在科學(xué)投顧、7*24小時(shí)銀證轉(zhuǎn)賬、決策工具等特色產(chǎn)品及服務(wù)的使用上更得心應(yīng)手，此類群體更善于借助便捷的服務(wù)手段、優(yōu)質(zhì)的投資輔助產(chǎn)品及工具進(jìn)行投資。

"科學(xué)投顧"是平安證券基于"科學(xué)投資"服務(wù)體系推出的創(chuàng)新產(chǎn)品，運(yùn)用大數(shù)據(jù)分析和量化模型等金融科技手段，為客戶提供覆蓋投前賬戶診斷、投中股票及產(chǎn)品多業(yè)務(wù)品種綜合配置建議、投后賬戶管理的全方位投資服務(wù)和財(cái)富管理解決方案。服務(wù)上，以金融科技工具、各領(lǐng)域?qū)I(yè)投研團(tuán)隊(duì)作總部后臺(tái)支撐，前臺(tái)為客戶配備1位專屬財(cái)富顧問，有效優(yōu)化客戶投資體驗(yàn)。

該項(xiàng)服務(wù)去年10月推出以來(lái)，迅速受到客戶歡迎，訂閱該項(xiàng)服務(wù)的客戶超過(guò)3.8萬(wàn)名，同期平安證券跟蹤研究了簽約投顧服務(wù)客戶的投資收益變動(dòng)情況發(fā)現(xiàn)，截至目前該類客戶的投資收益表現(xiàn)要好于普通投資者。同時(shí)持倉(cāng)越多的高凈值客戶，“科學(xué)投顧”的簽約占比也越大。而根據(jù)“全國(guó)股票市場(chǎng)投資者狀況調(diào)查”顯示，大多數(shù)普通投資者根據(jù)網(wǎng)上投資專家推介和接受投資顧問輔導(dǎo)的較少，主要依靠自己分析做出投資決策。

今年以來(lái)A股行情逐漸走出2018年的市場(chǎng)低谷，為了給投資者提供靈活便捷的銀證轉(zhuǎn)賬方式，平安證券聯(lián)合平安銀行推出"7×24小時(shí)銀證轉(zhuǎn)賬"服務(wù)，非交易時(shí)間可取資金隨時(shí)轉(zhuǎn)賬取用。該服務(wù)試

運(yùn)營(yíng)期間已有超10萬(wàn)投資者體驗(yàn)了這一功能，使用率在85%以上。據(jù)悉，該服務(wù)可解決投資者的諸多痛點(diǎn)，如非交易時(shí)間段無(wú)法為客戶提供服務(wù)、日終清算期間委托及轉(zhuǎn)賬功能暫停等，為客戶提供每周 7天、每天24小時(shí)的實(shí)時(shí)銀證轉(zhuǎn)賬和可用資金查詢服務(wù)。

分析表明，股票持倉(cāng)市值高的高凈值客戶善于利用"7×24小時(shí)銀證轉(zhuǎn)賬"的服務(wù)。股票持倉(cāng)市值在50-200萬(wàn)元之間的平安銀行高凈值客戶在非交易時(shí)段使用銀證轉(zhuǎn)賬服務(wù)的比例最高，占比31.31%；股票持倉(cāng)市值50萬(wàn)元以下的高凈值客戶使用比例最低，為23.4%。

股票投資市場(chǎng)行情在今年一季度開始升溫，隨之而來(lái)的是客戶對(duì)資金的需求。據(jù)悉，目前平安證券針對(duì)新開客戶最低可享受的兩融年利率為5.88%，以此更好地滿足投資者的資金需求。

分析顯示，在"兩融"開戶方面，股票持倉(cāng)市值在200-600萬(wàn)元之間的高凈值客戶開通比例最高，達(dá)到34.24%；股票持倉(cāng)市值低于50萬(wàn)元的高凈值客戶開通比例最低，僅為9.48%，表明股票持倉(cāng)市值高的高凈值客戶，傾向于使用杠桿資金。

此外，在"兩融"杠桿的使用率方面，通過(guò)統(tǒng)計(jì)有杠桿率記錄的高凈值客戶數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，杠桿率介于50%-80%的客戶人數(shù)最多，占比31.9%；杠桿率低于 20%的人數(shù)最少，占比18.1%；杠桿率在80%-100%的客戶占比18.69%。而根據(jù) “全國(guó)股票市場(chǎng)投資者狀況調(diào)查”結(jié)果顯示，一般投資者使用杠桿資金的比例超過(guò)自有本金的投資者較少，占比不足2%，這說(shuō)明高凈值客戶既善于利用杠桿，也懂控制風(fēng)險(xiǎn)。

平安銀行私人銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，通過(guò)對(duì)高凈值客戶的投資行為大數(shù)據(jù)分析，不難發(fā)現(xiàn)高凈值人群在投資方面追求穩(wěn)健，且更加注重長(zhǎng)期價(jià)值投資。平安銀行私人銀行應(yīng)對(duì)多變的市場(chǎng)，堅(jiān)持產(chǎn)品供應(yīng)多元化選擇，在債券、股票、PE/VC、商品、海外等資產(chǎn)類別上布局優(yōu)質(zhì)精品產(chǎn)品，產(chǎn)品線完整覆蓋股權(quán)、證券二級(jí)市場(chǎng)、固定收益類資產(chǎn)、海外資產(chǎn)等各類產(chǎn)品，能夠滿足客戶個(gè)性化資產(chǎn)配置需求。

在成為中國(guó)最卓越、全球領(lǐng)先的智能化零售銀行的目標(biāo)指引下，2019年平安銀行零售戰(zhàn)略全面升級(jí)，打造AI內(nèi)驅(qū)的“3+2”經(jīng)營(yíng)體系，自下而上打造業(yè)內(nèi)首創(chuàng)的AI Banker。此次對(duì)高凈值客戶的研究，顯示了平安銀行私人銀行借助AI、大數(shù)據(jù)等技術(shù)對(duì)高凈值客戶精細(xì)化、科學(xué)化服務(wù)的態(tài)度。同時(shí)，平安銀行積極踐行綜合金融服務(wù)模式，與平安證券的“銀證合作”不斷升級(jí)。

平安證券作為以財(cái)富管理服務(wù)為核心的多功能券商，秉持"資產(chǎn)配置、發(fā)現(xiàn)價(jià)值"的科學(xué)投資理念，業(yè)內(nèi)首推科學(xué)投顧服務(wù)，提供滿足客戶需求的專業(yè)化投資咨詢、資產(chǎn)配置、賬戶跟蹤、風(fēng)險(xiǎn)管理等綜合解決方案。依托平安集團(tuán)金融科技優(yōu)勢(shì)及行業(yè)領(lǐng)先的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)和高效的線下業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)，平安證券從客戶需求出發(fā)，發(fā)揮權(quán)益類資產(chǎn)配置和股票投資服務(wù)的專業(yè)特色，在深度融合大數(shù)據(jù)分析等金融科技的基礎(chǔ)上，提供覆蓋客戶投前、投中、投后全投資場(chǎng)景的個(gè)性化財(cái)富管理服務(wù)。區(qū)別于傳統(tǒng)的標(biāo)準(zhǔn)化服務(wù)，平安證券科學(xué)投顧服務(wù)更加智能、個(gè)性、多元、便捷、普惠，是金融科技和投資服務(wù)的創(chuàng)新結(jié)合，致力于為每個(gè)客戶提供獨(dú)一無(wú)二的專業(yè)服務(wù)。