金橋信息業(yè)績預(yù)測失準(zhǔn) 高管、保代遭交易所“點名”

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 李智    

今年以來，次新股成為A股市場上一道最為靚麗的風(fēng)景線。萬達院線、暴風(fēng)科技、唐德影視和迅游科技等一大批牛股，將次新股的瘋狂和魅力演繹得淋漓盡致。但在獲得市場追捧的同時，一部分次新股卻出現(xiàn)隱憂，周三（12月9日），上半年業(yè)績大幅下滑的金橋信息遭到上證所通報批評，同時被“點名”的還有兩位保薦代表人。

上市三月業(yè)績“變臉”

周三，上證所網(wǎng)站上出現(xiàn)了一份《關(guān)于對上海金橋信息股份有限公司和有關(guān)責(zé)任人予以通報批評的決定》（以下簡稱《決定》），而金橋信息是一家今年才剛剛登陸A股市場的新面孔。

從《決定》透露的信息來看，金橋信息在5月27日披露的《上市公告書》中，預(yù)計公司2015年上半年經(jīng)營業(yè)績不會發(fā)生重大變化。8月22日，公司披露2015年半年度報告顯示，公司當(dāng)期歸屬于上市公司股東的凈利潤為26.07萬元，同比大幅下降94.28%，與《上市公告書》中預(yù)計的業(yè)績存在重大差異?！睹咳战?jīng)濟新聞》記者注意到，就在金橋信息半年報披露之后，公司股價遭遇了連續(xù)兩個跌停，引起市場廣泛關(guān)注。

上證所指出，金橋信息上市時已接近半年度報告期截止日，公司未能合理、審慎預(yù)計公司業(yè)績變化，分析并披露可能出現(xiàn)的情況及主要原因，致使《上市公告書》預(yù)計業(yè)績與實際業(yè)績出現(xiàn)重大差異，相關(guān)信息披露不準(zhǔn)確，對投資者造成誤導(dǎo)。

另外，在半年度報告期截止日后，公司在知悉2015年上半年業(yè)績將出現(xiàn)大幅下滑的情況下，仍未及時對《上市公告書》中做出的業(yè)績預(yù)告刊登更正公告，直至8月22日發(fā)布半年度報告時才披露實際業(yè)績情況。公司不僅存在對上述信息披露不準(zhǔn)確的情況，還存在對業(yè)績預(yù)告信息未及時更正的情形。

基于上述違規(guī)行為，上證所對公司時任董事長兼總經(jīng)理金國培、財務(wù)總監(jiān)沈穎華和董事會秘書李志明予以通報批評。

營業(yè)利潤降50%成紅線

除金橋信息以及相關(guān)高管外，兩名保薦代表人也被卷入其中。在上證所發(fā)出的《公監(jiān)函》中，上證所指出保薦代表人崔勇、吳薇未能勤勉盡責(zé)，未在金橋信息首次公開發(fā)行股份上市核查意見中對公司上半年業(yè)績下滑風(fēng)險進行說明，在持續(xù)督導(dǎo)期間也未能履行督導(dǎo)義務(wù)督促公司及時刊登業(yè)績預(yù)告更正公告。上證所決定，對保薦代表人崔勇、吳薇予以監(jiān)管關(guān)注。

對此，一位業(yè)內(nèi)人士表示，在今年新股發(fā)行改革以及即將到來的注冊制時代，中介機構(gòu)扮演著越來越重要的責(zé)任，比如建立保薦機構(gòu)先行賠付制度等。從目前的制度來看，如果企業(yè)在上市當(dāng)年業(yè)績就出現(xiàn)明顯“變臉”，中介機構(gòu)還面臨著不小的風(fēng)險。

根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》第七十二條，發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會可根據(jù)情節(jié)輕重，自確認(rèn)之日起3個月到12個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦；情節(jié)特別嚴(yán)重的，撤銷相關(guān)人員的保薦代表人資格。其中一項就包括“公開發(fā)行證券并在主板上市當(dāng)年營業(yè)利潤比上年下滑50%以上”。

因此，如果今年在滬市上市新股出現(xiàn)全年營業(yè)利潤同比降幅超過50%的情況，保薦代表人可能會受到處罰。

雖然目前上市公司年報尚未出爐，但是今年上市的次新股前三季度業(yè)績已經(jīng)悉數(shù)亮相。記者注意到，上半年業(yè)績出現(xiàn)明顯滑坡的金橋信息，在第三季度“成功逆襲”，1~9月營業(yè)利潤實現(xiàn)同比扭虧。但華友鈷業(yè)和韓建河山兩家公司，今年1~9月營業(yè)利潤卻出現(xiàn)了明顯的下滑。其中，華友鈷業(yè)在三季報中還明確表示，預(yù)計2015年全年實現(xiàn)營業(yè)利潤、凈利潤同上年相比有可能下滑50%以上，甚至出現(xiàn)虧損，原因在于鈷、銅和鎳產(chǎn)品價格短期內(nèi)難以回升或持續(xù)下跌，將導(dǎo)致公司產(chǎn)品毛利率進一步下降等。而韓建河山也在三季報中透露，預(yù)計2015年1~4季度實現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤與上年同期相比將大幅減少。