三口之家如何盡早賺到500萬

　　馬先生40歲，年薪15萬,太太35歲，年薪8萬,夫婦兩人都在上海工作；女兒今年8歲，剛上小學(xué)一年級(jí)。馬先生家現(xiàn)有基金10萬，銀行存款26萬；目前在上海浦東有一套110平方米的住房，價(jià)值約300萬元；另外在浦西還有一套50多平方米的小戶型用于出租，價(jià)值約100萬，每月租金收入約1500元左右。兩套房子總共還有150萬貸款尚未還清。馬先生希望通過有效的投資理財(cái)方式，盡快讓家庭流動(dòng)資金達(dá)到500萬，同時(shí)在退休之后環(huán)游全球，請(qǐng)問該如何投資。

【方案1】

選2到3只基金進(jìn)行定投

中國銀行上海市分行外灘財(cái)富中心理財(cái)師  范一民

【現(xiàn)狀分析】

        馬先生家庭資產(chǎn)以房產(chǎn)為主，流動(dòng)性較好的金融類資產(chǎn)占比較低，僅為8.25%。家庭月支出較高，其中主要是8000元左右的房貸還款（假設(shè)貸款尚余25年，組合貸款中40萬元為公積金貸款，其余為商業(yè)貸款），再加上生活開銷和孩子的開銷合計(jì)5000元，全年的結(jié)余為9萬余元。這筆穩(wěn)定的收入將對(duì)他們家庭的資產(chǎn)增長起關(guān)鍵的作用。

        假設(shè)馬先生家庭的收入增長和通脹因素抵消，收支狀況維持上文所述不變，同時(shí)，金融性資產(chǎn)的年收益率達(dá)到8%，那么在馬先生60歲左右時(shí)，他們的家庭正好能擁有約500萬的流動(dòng)資金。

【理財(cái)建議】

        如何讓金融資產(chǎn)的年收益率達(dá)到8%？在馬先生和太太工作都較繁忙的情況下，以基金為主的投資方向是非常不錯(cuò)的選擇。

        如果在2008年初買入一只業(yè)績不錯(cuò)的股票型基金，到目前為止還會(huì)有15%左右的虧損，但如果在同一時(shí)間開始基金定投，總收益率可超過25%。因此，馬先生應(yīng)根據(jù)自己的實(shí)際情況做基金定投，先確定每月投資總額，再以一定的比例投資于2到3只基金上。建議選擇長期業(yè)績較好、排名靠前的基金公司，挑選指數(shù)型基金、偏股票型基金。

        雖然近幾年股市的大起大落讓很多人心有余悸，但從長期來看，證券市場(chǎng)所帶來的回報(bào)相當(dāng)可觀，關(guān)鍵在于把握時(shí)機(jī)。今年1月以來滬深300指數(shù)已有近100%的漲幅，部分行動(dòng)較早的投資者獲得了豐厚的收益，如何把握這樣的機(jī)會(huì)？

        一般而言，在經(jīng)濟(jì)衰退之前股價(jià)會(huì)提前下跌；在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇到來前后，股價(jià)則會(huì)先于經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)暖出現(xiàn)探底回升。因此，在經(jīng)濟(jì)周期中找到合適的切入時(shí)機(jī)，將會(huì)對(duì)整個(gè)投資過程產(chǎn)生促進(jìn)作用。簡(jiǎn)而言之，就是在經(jīng)濟(jì)衰退到來之后將手中的證券類資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為債券，在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇之時(shí)再買入基金或股票。在馬先生未來的投資生涯中，相信還會(huì)遇到類似的狀況，如能把握住一次機(jī)會(huì)，將極大地加快馬先生家庭的財(cái)富增長速度。

【方案2】

加大生息資本規(guī)模  謀求高回報(bào)率

渤海銀行北京分行規(guī)劃師  姜龍君

【目標(biāo)分析】

        馬先生現(xiàn)有流動(dòng)資產(chǎn)36萬元，總資產(chǎn)436萬元，流動(dòng)資產(chǎn)不足凈資產(chǎn)的13%。由于未提供月度支出情況，理財(cái)師保守推算如下：以按揭貸款余額150萬元、剩余還款期限15年、貸款利率7折計(jì)算，月供不少于11200元；三口之家月度基本支出3000元，其他支出按月攤銷400元（如物業(yè)費(fèi)、水電煤氣、通訊費(fèi)等）；月工資及房租收入20600元，月度節(jié)余最多6000元。

        馬先生希望盡快賺到500萬元的流動(dòng)資金，按現(xiàn)有流動(dòng)資金36萬元，每月遞增6000元計(jì)算，若以20年后退休為期，年回報(bào)率要穩(wěn)定在13.5%才能達(dá)成。

        以馬先生夫婦的職業(yè)特點(diǎn)和家庭結(jié)構(gòu)，這個(gè)目標(biāo)稱得上是“不可能完成的任務(wù)”。就本案來說，理財(cái)師建議馬先生要腳踏實(shí)地、調(diào)整目標(biāo)，另一方面也要盡可能探討貼近目標(biāo)的操作方案，供馬先生選擇判斷。

【理財(cái)建議】

        加大生息資本規(guī)模  要賺到500萬元，最大障礙就是本金過低，如果能夠有效增加生息資本，那么投資回報(bào)率自然可以回歸正常區(qū)間。

        解決這一問題看似有兩個(gè)渠道：一是利用當(dāng)前的低利率適當(dāng)增加銀行貸款，借雞生蛋。馬先生2處房產(chǎn)價(jià)值400萬元，可以抵押貸款。但受收入還貸比（DIR）所限，即使延長還款期限，馬先生家庭所能承受的最大負(fù)債也僅在180萬元左右，通過增加銀行貸款僅可補(bǔ)充生息資本30萬元。

        但央行明令禁止信貸資金流入股市，借雞生蛋的辦法不僅操作難度大，且有悖國家相關(guān)的政策規(guī)定；而通過民間借貸甚至典當(dāng)方式獲取資本金，就更不足取。

        二是出售正在出租的浦西住房，以擴(kuò)大生息資本規(guī)模，但缺點(diǎn)是放棄了不動(dòng)產(chǎn)的升值空間，似乎也不符合馬先生以流動(dòng)資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)增值的初衷。總之，不論以何種方式提高生息資本，均要承擔(dān)較大風(fēng)險(xiǎn)。

        謀求超額資金回報(bào)率  前文已對(duì)資金回報(bào)率進(jìn)行了初步分析，能夠滿足如此“暴利”的投資方式目前也僅有股票投資可以嘗試（黃金、外匯及期貨投資等并不適于非專業(yè)人士）。馬先生若能在股市中每年獲取20%的年化收益，15年后可實(shí)現(xiàn)500萬元的現(xiàn)財(cái)目標(biāo)。但近半年多來，A股市場(chǎng)持續(xù)反彈，已累積了巨大風(fēng)險(xiǎn)，中長線雖然依舊看漲，但短期已不宜過度參與。股票投資不僅需要專業(yè)技巧，更需要嚴(yán)格的操作紀(jì)律，請(qǐng)馬先生務(wù)必量力而行。

        事業(yè)上尋求轉(zhuǎn)變  馬先生夫婦的工作性質(zhì)決定了家庭收入較難取得更大的提升。馬先生如果希望盡快賺到高額收入，實(shí)現(xiàn)環(huán)游世界的夢(mèng)想，不妨考慮自主創(chuàng)業(yè)，利用多年積累的人脈關(guān)系和社會(huì)關(guān)系，在自己擅長的領(lǐng)域創(chuàng)出屬于自己的一片天地。

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