新開戶數(shù)暴增，監(jiān)管緊急出手規(guī)范券商展業(yè)：保護(hù)中小投資者，強(qiáng)化五項管理

每經(jīng)記者 陳晨    每經(jīng)編輯 趙云    

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者獲悉，近期市場新開戶數(shù)量和融資規(guī)模顯著增加，為促進(jìn)資本市場長期健康穩(wěn)定發(fā)展，監(jiān)管機(jī)構(gòu)向各券商下發(fā)最新通知，要求各券商切實保護(hù)廣大中小投資者合法權(quán)益，做好對新開戶投資者的服務(wù)工作。

記者注意到，通知內(nèi)容涉及要求包括嚴(yán)格落實適當(dāng)性管理、加強(qiáng)風(fēng)險揭示、規(guī)范營銷推介行為、持續(xù)做好投資者服務(wù)以及加強(qiáng)合規(guī)風(fēng)控管理等5個方面。此外，記者還觀察到，今年以來，監(jiān)管機(jī)構(gòu)在新開戶領(lǐng)域的監(jiān)管力度持續(xù)加強(qiáng)，所開具的罰單更多地聚焦于委托他人招攬客戶、向客戶提供開戶測試答案等違規(guī)行為。

從五方面做好投資者服務(wù)

把合適的產(chǎn)品推薦給合適的人，是投資者投資前提。前述通知就提出，證券公司應(yīng)當(dāng)落實有關(guān)規(guī)定，根據(jù)投資者投資年限、投資經(jīng)驗等因素，推薦適當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品或者服務(wù)，保證風(fēng)險等級與投資者承受能力相匹配。證券公司應(yīng)當(dāng)對客戶身份的真實性、是否符合適當(dāng)性要求等進(jìn)行核查。

同時，證券公司及其從業(yè)人員在展業(yè)時，應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)投資者教育，充分揭示投資風(fēng)險，特別是關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)違約處置的風(fēng)險控制安排。對投資者新申請開立信用賬戶的，要加強(qiáng)客戶風(fēng)險評估、業(yè)務(wù)集中度管理，審慎設(shè)置授信額度和保證金要求。

在營銷推介過程中，證券公司及其從業(yè)人員在營銷過程中，不得誘導(dǎo)無投資意愿或者不具備相應(yīng)風(fēng)險承受能力的投資者開立賬戶、參與證券交易活動，不得直接或者變相向投資者返還傭金、贈送禮品禮券或者提供其他非證券業(yè)務(wù)性質(zhì)的服務(wù)，不得違規(guī)委托證券經(jīng)紀(jì)人以外的個人或者機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資者招攬、服務(wù)活動。證券公司通過第三方載體投放廣告的，投資者招攬、接收交易指令等證券業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)由證券公司獨(dú)立完成，第三方載體不得介入。

另外，證券公司應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)系統(tǒng)運(yùn)行維護(hù)管理，保障投資者信息安全和交易連續(xù)性。在出現(xiàn)系統(tǒng)運(yùn)行問題時，應(yīng)當(dāng)做好投資者投訴處理和解釋溝通工作，并按照規(guī)定報告。

最后，證券公司應(yīng)當(dāng)切實加強(qiáng)內(nèi)部管理，防止從業(yè)人員從事私下接受客戶委托、超越權(quán)限等損害投資者合法權(quán)益的行為。證券公司對從業(yè)人員的績效考核不得簡單與新開戶數(shù)量、客戶交易量直接掛鉤。

委托他人招攬客戶是罰單重災(zāi)區(qū)

A股市場熱度急劇上升后，各大券商迅速響應(yīng)，紛紛推出了7×24小時線上直接開戶服務(wù)，這一舉措帶來了開戶數(shù)量的顯著激增。某券商營業(yè)部負(fù)責(zé)人向記者透露，國慶假期期間，其公司總部的開戶人數(shù)激增了10至20倍。然而，正如之前提到的監(jiān)管通知所言，券商在積極拓展業(yè)務(wù)的同時，也必須高度重視合規(guī)性問題。

記者梳理發(fā)現(xiàn)，今年以來，因招攬客戶時違規(guī)操作而被監(jiān)管機(jī)構(gòu)通報的券商營業(yè)部不在少數(shù)，其中委托他人招攬客戶的情況尤為嚴(yán)重。據(jù)不完全統(tǒng)計，招商證券深圳南山南油大道證券營業(yè)部、光大證券銀川鳳凰北街證券營業(yè)部、銀河證券南京燕山路證券營業(yè)部、國投證券河北分公司、國金證券成都青白江青江東路證券營業(yè)部以及長江證券北京萬柳東路證券營業(yè)部等多家券商營業(yè)部，都曾因員工違規(guī)委托他人招攬客戶而受到相關(guān)監(jiān)管措施。

其次，向客戶違規(guī)提供開戶測試答案也屢見不鮮。今年以來，光大證券銀川鳳凰北街證券營業(yè)部、中泰證券泰安東岳大街第一證券營業(yè)部、中信證券浙江分公司以及申萬宏源西部證券蘭州西津西路證券營業(yè)部等券商營業(yè)部，都曾出現(xiàn)員工向個別客戶提供開戶知識測評或風(fēng)險測評答案，并提示客戶提高風(fēng)險承受等級的不當(dāng)行為。

另外，華安證券鄭州商都路證券營業(yè)部存在個別員工向客戶提供開戶視頻見證應(yīng)對口徑，將開戶二維碼交由他人協(xié)助開戶的行為；華林證券上海分公司則是部分新開戶投資者的回訪未按要求在開通相應(yīng)交易權(quán)限前完成；國信證券上海分公司、國信證券上海東長治路證券營業(yè)部在與第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺開展合作時，出現(xiàn)了報酬支付與新開戶數(shù)量、客戶資產(chǎn)值、傭金等直接掛鉤的情形，這同樣違反了相關(guān)合規(guī)要求。