大科技板塊活躍，A股半日保持震蕩整理

每經(jīng)記者 劉明濤    每經(jīng)編輯 肖芮冬    

今日，A股三大指數(shù)窄幅震蕩，截至上午收盤，上證指數(shù)上漲0.12%，報(bào)3031.14點(diǎn)；深圳成指上漲0.24%，報(bào)9289.06點(diǎn)；創(chuàng)業(yè)板指下跌0.03%，報(bào)1789.32點(diǎn)；科創(chuàng)50指數(shù)上漲0.32%，報(bào)796.78點(diǎn)；北證50指數(shù)下跌0.01%，報(bào)865.01點(diǎn)。兩市半日合計(jì)成交5075億，北向資金凈買入28.05億。

流動(dòng)性方面，央行今日進(jìn)行100億元7天期逆回購(gòu)操作，中標(biāo)利率為1.80%，與此前持平。因今日有100億元7天期逆回購(gòu)到期，實(shí)現(xiàn)零投放零回籠。

消息面，工業(yè)和信息化部部長(zhǎng)金壯龍表示，要鞏固提升信息通訊業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)和領(lǐng)先地位。適度超前建設(shè)5G、算力等信息設(shè)施，繼續(xù)推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)規(guī)模化應(yīng)用，讓5G賦能千行百業(yè)；強(qiáng)化5G演進(jìn)，支持5G-A發(fā)展；同時(shí)要加大6G的研發(fā)力度。

腦機(jī)接口產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟2024年第一次全會(huì)將于3月11日在北京召開。據(jù)悉，會(huì)議將發(fā)布腦機(jī)接口產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟創(chuàng)新成果。其中，將發(fā)布學(xué)術(shù)類/硬件類/軟件與平臺(tái)類/行業(yè)應(yīng)用類成果。同時(shí)，還將重磅發(fā)布《神經(jīng)系統(tǒng)疾病腦機(jī)接口臨床研究的中國(guó)專家共識(shí)》。

板塊方面，存儲(chǔ)芯片、6G概念、F5G概念、高帶寬內(nèi)存、AI手機(jī)等紛紛大漲，而大消費(fèi)類如家禽、白酒以及乳業(yè)板塊表現(xiàn)欠佳，領(lǐng)跌市場(chǎng)。

2024年手機(jī)、服務(wù)器、PC三大下游市場(chǎng)出貨量預(yù)計(jì)分別增長(zhǎng)4%、2%、8%，同比由負(fù)轉(zhuǎn)正。其中，PC板塊增速較快，主要系渠道庫(kù)存回歸正常水位，疊加新處理器平臺(tái)以及Windows更新帶動(dòng)下的換機(jī)需求。搭載容量方面，隨著AI在各類領(lǐng)域的應(yīng)用延伸，手機(jī)、服務(wù)器、PC中DRAM和NAND單機(jī)平均搭載容量均有成長(zhǎng)。服務(wù)器領(lǐng)域增長(zhǎng)幅度最高，ServerDRAM和Enterprise SSD單機(jī)平均容量預(yù)估分別年增17.3%、13.2%。

供給方面，隨著需求的增長(zhǎng)，三星、SK海力士及美光全面調(diào)升上半年稼動(dòng)率。集微網(wǎng)報(bào)道，原廠的稼動(dòng)率及資本支出的上修，主要是反映庫(kù)存去化完成，而自2023年第四季起，手機(jī)及PC需求轉(zhuǎn)佳，加上AI崛起帶動(dòng)搭載AI的終端產(chǎn)品陸續(xù)上市，下游需求逐步上升。預(yù)計(jì)三大供應(yīng)商減產(chǎn)將持續(xù)至2024年中，且資本支出和產(chǎn)出將聚焦于利潤(rùn)較佳的高端產(chǎn)品如高頻寬存儲(chǔ)（HBM）和DDR5。

隨著價(jià)格的持續(xù)回暖，以及HBM和DDR5等高端產(chǎn)品的需求增長(zhǎng)，存儲(chǔ)芯片板塊上下游公司有望充分受益。

這里，通過(guò)整合天風(fēng)、安信、國(guó)信等10余家券商最新研報(bào)信息，為粉絲朋友帶來(lái)4家公司簡(jiǎn)介，僅供參考。

1、同有科技

公司是業(yè)內(nèi)最先投入自主可控領(lǐng)域的專業(yè)存儲(chǔ)廠商，已率先進(jìn)入對(duì)國(guó)產(chǎn)化率要求極高的軍隊(duì)及行業(yè)信創(chuàng)名錄，推動(dòng)國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)從芯片、部件到系統(tǒng)的全面提升。同時(shí)聚焦特殊行業(yè)，深化信創(chuàng)布局，重點(diǎn)突破電力、石油、交通、央企等“8+2”行業(yè)客戶，持續(xù)深入核心業(yè)務(wù)國(guó)產(chǎn)替代。

——中銀國(guó)際

2、聚辰股份

近年公司同時(shí)拓展車規(guī)EEPROM，已成為國(guó)內(nèi)少數(shù)能提供A1及以下等級(jí)全系列車規(guī)級(jí)EEPROM芯片的供應(yīng)商。另外，公司戰(zhàn)略布局OIS及NORFlash，目前NORFlash部分產(chǎn)品已經(jīng)量產(chǎn)，OIS方面，公司也已與部分頭部智能手機(jī)廠商合作開發(fā)。隨著車規(guī)產(chǎn)品不斷導(dǎo)入及OIS加速滲透，公司相關(guān)產(chǎn)品有望快速上量，帶動(dòng)公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)。

——民生證券

3、東芯股份

公司在存儲(chǔ)周期出現(xiàn)拐點(diǎn)后迎來(lái)量?jī)r(jià)齊升，同時(shí)受益于國(guó)產(chǎn)替代加速及自身產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)快速提升市場(chǎng)份額，通過(guò)“存、算、聯(lián)”一體化布局、積極導(dǎo)入車規(guī)產(chǎn)品、切入可穿戴市場(chǎng)進(jìn)一步打開成長(zhǎng)空間。

——甬興證券

4、香農(nóng)芯創(chuàng)

公司是大陸第四大電子元器件分銷商，同時(shí)也是海力士大陸云服務(wù)存儲(chǔ)最大代理商，客戶已覆蓋主流云商，代理DDR5等高端存儲(chǔ)器，短期有望直接受益服務(wù)器相關(guān)需求和存儲(chǔ)復(fù)蘇；新業(yè)務(wù)企業(yè)級(jí)SSD等布局已1年多、24年有望創(chuàng)收，打開長(zhǎng)期成長(zhǎng)空間。

——中泰證券

封面圖片來(lái)源：每日經(jīng)濟(jì)新聞 蘭素英 攝