天賜良基日報第67期丨11月基金分紅環(huán)比增超100%達211.59億；中概互聯ETF全線爆發(fā)；明日關注1只新發(fā)基金

每經編輯 肖芮冬    

一、今日基金新聞速覽

1、11月基金分紅環(huán)比增超100%達211.59億元

11月，基金分紅迎來高峰，共分紅416次，涉及基金404只，分紅總額達到211.59億元，環(huán)比增幅超100%。其中，分紅的債券型基金高達300只，占比超七成。（Via：券商中國）

2、基金扎堆調研20余家消費股

近期，消費股出現了基金掃貨式調研現象，多達20余家食品消費股出現基金扎堆調研情況，調研名單中不乏三季度末還在重倉半導體、新能源的基金經理，部分在今年11月前只調研科技賽道的基金經理，在11月后畫風大變，一月調研5家消費股。（Via：證券時報）

3、370只主動權益基金閉門謝客

2022年市場接近收官，多只績優(yōu)權益類基金公告閉門謝客，截至12月3日，全市場已有370只主動權益類基金（份額合并計算）實施限購，限購金額從100元到8千萬元不等。（Via：中國基金報）

4、年內公募參與定增突破1000億

截至12月2日，年內已有56家公募參與上市公司定增，合計認購總額達1003.54億元，其中下半年以來參與定增金額達686.58億元，占比近七成。（Via：中國基金報）

5、首批6只同業(yè)存單基金規(guī)模翻倍

2021年12月3日，南方、富國、鵬華、中航、華富、惠升6家公募旗下同業(yè)存單AAA指數基金作為首批獲批產品同步開售，距今已有一年。截至2022年三季度末，6只產品的合計規(guī)模已達322.87億元，較發(fā)行時的152.39億元翻倍。（Via：北京商報）

二、知名投資人最新動態(tài)

1、平安基金神愛前：看好半導體、新能源車等多個細分領域

平安基金權益投資中心投資執(zhí)行總經理、基金經理神愛前近日接受采訪時表示，整體而言，市場中長期的底部很可能已經確立，考慮到內外部環(huán)境的變化，明年行情應該優(yōu)于今年。不過，市場風格還會不斷變化，后續(xù)A股或將回到階段性的多條主線并行的局面，而不再是某一主線一枝獨秀。未來看好多個細分領域，包括較為成熟的、已經正常商業(yè)化的半導體；仍處于估值上行周期的新能源車；免稅、啤酒、餐飲、醫(yī)美等消費領域；汽車智能化、本土化等科技創(chuàng)新領域；以海纜為代表的海上風電等。

2、圓信永豐基金范妍：行業(yè)配置會降低與經濟的相關度

對于明年的行業(yè)配置，圓信永豐基金副總經理兼首席投資官范妍近日在接受采訪時表示，“在總體能見度不高的情況下，配置會盡量降低與經濟的相關度，而更多關注有自身創(chuàng)新周期的、產品周期的公司，或者是跟政府的開支線條相匹配的公司。會盡量選擇下行風險看得到，能夠大概評估的板塊，比如化工、農林牧魚、軍工、電子、通信、計算機，少量配置一些消費和醫(yī)藥，從中尋找一些有阿爾法的品種，這些基本上都是我過去兩年一直持有的領域。當然，我也會根據實際情況，在基金合同約定的范圍內動態(tài)調整持倉。”

三、今日ETF行情點評

1、ETF行情復盤

今日，三大指數全天走勢分化，滬指震蕩走高重回3200點，創(chuàng)業(yè)板指則震蕩回落。截至收盤，滬指漲1.76%，深成指漲0.92%，創(chuàng)業(yè)板指跌0.26%。北向資金全天凈買入58.93億元，其中滬股通凈買入24.59億元，深股通凈買入34.35億元。

盤面上，以中字頭為代表的國企改革概念股全天強勢，中油資本、中國高科、中糧資本、中國中鐵等超10只個股漲停；此外，保險、券商、深圳國企改革等多個藍籌板塊走強。

具體到板塊，今日恒生科技指數漲勢強勁，截至發(fā)稿指數上漲8.03%，阿里、京東、百度、小米等中概股上漲明顯，小米集團-W、百度集團-SW漲幅均超過10%。受此帶動，中概互聯相關ETF全線大漲，最高漲8.94%

下跌方面，光伏儲能等賽道股今日陷入調整，陽光電源、林洋能源跌超9%，導致光伏ETF霸榜跌幅榜，最大跌幅在3.10%。

2、ETF主題機會

隨著房地產“第三支箭”落地，房地產產業(yè)鏈相關板塊也正逐步受到資金關注。

根據國家統計局數據，10月全國固定資產投資增長5.8%，在房地產投資下降的情況下，基建投資持續(xù)發(fā)力，10月增長8.7%。7月底國務院部署通過政策性開發(fā)性金融工具加大重大項目融資支持，根據國家發(fā)改委新聞發(fā)布會信息，目前7000多億元金融工具資金已全部投放完畢，支持的項目大部分已開工建設，正在加快形成實物工作量。

值得關注的是，基建板塊2022年以來一直處于高速增長的狀態(tài)，今年6月份以來，基建投資增速已經連續(xù)5個月高于10%，8-9月份高于15%，2017年以來從未出現過。基建穩(wěn)增長的邏輯已深度兌現。

點評：在各種因素疊加之下，建筑央企、國企的估值出現了較大幅度的下跌，部分公司處于3-4倍PE、不足0.5倍PB（港股更低），較于上述10%以上（甚至更高）的穩(wěn)定增速，該估值水平顯然是偏低的。近期銀保監(jiān)會出臺一系列政策對地產企業(yè)予以支持，地產行業(yè)最困難的時期可能已經過去，建筑類公司的估值水平可能很難繼續(xù)下跌。

這里，通過整合多家券商最新研報信息，簡介4家公司，僅供參考。

中國建筑：中國建筑作為基建排頭兵，三季度環(huán)比改善的態(tài)勢已經顯現，趨勢有望延續(xù)；中國建筑業(yè)績常年維持兩位數的增長，ROE穩(wěn)定在15%，股息率5%，當前PE僅有3.8倍，有較高的配置價值；當前樓市和土地市場都相對低迷，中國建筑“逆周期拿地”，加倉一二線優(yōu)質土儲，可有效控制拿地成本，未來盈利空間可期。——西南證券

中國中鐵：我國現代綜合立體交通運輸體系、現代能源體系加快構建，基礎設施整體水平實現跨越式提升，有力地支撐保障了經濟社會發(fā)展。今年以來，用于項目建設的3.52萬億元專項債額度已于8月底提前發(fā)行完畢，超6000億元政策性開發(fā)性金融工具已完成投放，有效支撐了重點領域的基礎設施建設。公司作為我國基建龍頭企業(yè)，有望持續(xù)受益。——銀河證券

中國中冶：公司是全球最大最強的冶金建設承包商和冶金企業(yè)運營服務商，在國內市場，環(huán)保原料場、焦化、熱軋長材和冷軋業(yè)務領域的技術水平、工程業(yè)績、建設效果、業(yè)主滿意度方面處于絕對的領先地位。公司作為全球最大的工程承包公司之一，在房屋建筑、裝配式建筑、房地產、市政基礎設施、綜合工業(yè)工程施工、設備安裝等方面具有較強的施工技術優(yōu)勢。近年來公司在生態(tài)環(huán)保、特色主題工程、美麗鄉(xiāng)村與智慧城市、康養(yǎng)產業(yè)等新興產業(yè)領域持續(xù)發(fā)力，取得了行業(yè)領先地位。——銀河證券

中國鐵建：4季度基建仍為穩(wěn)增長、擴內需的主要抓手，在增量政策支持下，公司作為基建頭部央企有望顯著受益。公司加緊布局“十四五”戰(zhàn)略規(guī)劃提出的綠色環(huán)保、城市運營等重點領域，業(yè)務端現已有體現。中長期看，公司強化“設計-投資-建設-運營”全產業(yè)鏈發(fā)展模式，積極轉型投資運營商，憑借清晰的戰(zhàn)略規(guī)劃和全產業(yè)鏈優(yōu)勢加持，公司業(yè)務模式轉型有望提速。——浙商證券

四、明日重點關注新發(fā)基金

1、基金簡稱：華商研究回報一年持有混合

基金類型：混合型-偏股

基金經理：童立

業(yè)績比較基準：中證800指數收益率×60%+中證全債指數收益率×20%+中證港股通綜合指數收益率×20%

基金經理過往業(yè)績：

封面圖片來源：攝圖網_401629565