首家外資公募貝萊德三季度持倉(cāng)曝光：買(mǎi)入北方華創(chuàng)，增持保利發(fā)展、上海機(jī)場(chǎng)等

每經(jīng)記者 李娜    每經(jīng)編輯 葉峰    

作為首家外資公募基金公司，貝萊德的投資動(dòng)向一直備受市場(chǎng)關(guān)注。日前，貝萊德旗下的貝萊德中國(guó)新視野和貝萊德港股通遠(yuǎn)景視野兩只基金公布了2022年度三季報(bào)。

貝萊德中國(guó)新視野小幅加倉(cāng)

首只主打A股投資的貝萊德中國(guó)新視野基金，目前由唐華和單秀麗兩位基金經(jīng)理掌管。三季報(bào)顯示，該基金的持倉(cāng)比例為79.09%，較二季度末上升了約3個(gè)百分點(diǎn)，行業(yè)配置上，交通運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)和郵政業(yè)整體配置比例上升了3.44個(gè)百分點(diǎn)，成為二季度增持幅度最大的行業(yè)。

該基金前十大重倉(cāng)股中，新調(diào)入半導(dǎo)體股北方華創(chuàng)，并增持邁為股份、保利發(fā)展和上海機(jī)場(chǎng)，增持?jǐn)?shù)量分別為5.29萬(wàn)股、82.16萬(wàn)股和132.72萬(wàn)股。減持榜單上，二季末的頭號(hào)重倉(cāng)股固德威，在三季度期間減持67.52萬(wàn)股退至第八大重倉(cāng)股。

從規(guī)模上看，該基金規(guī)模在三季度保持穩(wěn)定，其份額從二季度末的57.58億份微幅下滑至約55.74億份。

兩位基金經(jīng)理表示，組合倉(cāng)位相對(duì)于今年二季度保持穩(wěn)定，處于中等偏上水平。布局重點(diǎn)仍然在我們一直以來(lái)看好的高品質(zhì)成長(zhǎng)方向，如受益于全球能源格變革及技術(shù)路徑迭代、增長(zhǎng)確定性較高的光伏以及電池產(chǎn)業(yè)鏈，受益于國(guó)產(chǎn)替代以及需求持續(xù)旺盛的半導(dǎo)體備、材料等，以及受益于多重超預(yù)期政策刺激的汽車(chē)及零部件板塊。此外，為了增強(qiáng)組合韌性，組合配置了消費(fèi)場(chǎng)景恢復(fù)可能迎來(lái)修復(fù)性反彈的品種。

貝萊德港股通遠(yuǎn)景視野買(mǎi)入青啤減持茅臺(tái)

重點(diǎn)布局港股市場(chǎng)的貝萊德港股通遠(yuǎn)景視野基金，其三季報(bào)顯示，青島啤酒股份、快手-W新進(jìn)前十大重倉(cāng)股，減持了美團(tuán)-W、招商銀行、貴州茅臺(tái)。不過(guò)，美團(tuán)和貴州茅臺(tái)仍是超配地位，位于前兩位。

而在持倉(cāng)比例上，港股配置比例接近64%，較二季度末的66.58%，略有下滑，三季度主要配置了可選消費(fèi)、金融和工業(yè)三大方向，A股配置比例為13.97%。

從規(guī)模變化上看，貝萊德港股通遠(yuǎn)景視野基金的份額三季度末為4.56億份，較二季度略有下滑。

基金經(jīng)理表示，投資組合在此期間進(jìn)行了進(jìn)一步的優(yōu)化和調(diào)整，倉(cāng)位整體有所下降，將受到美國(guó)加息負(fù)面影響較大的高股息價(jià)值股進(jìn)行了減倉(cāng)，加倉(cāng)了股價(jià)已經(jīng)下跌很多的消費(fèi)、科技以及醫(yī)療板塊的個(gè)股。

首戰(zhàn)失利

2021年9月7日成立的貝萊德中國(guó)新視野基金，作為外資公募基金的首只產(chǎn)品，注定了其成為市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。

成立于已滿一年的它，并沒(méi)有交出良好的成績(jī)單。Choice數(shù)據(jù)顯示，自2022年初至10月25日，貝萊德中國(guó)新視野A的凈值下跌了15.31%，成立以來(lái)的同期凈值下跌了16.44%。貝萊德港股通遠(yuǎn)景視野混合A成立于2022年1月21日，成立以來(lái)至10月25日，凈值的下跌了23.98%。幸運(yùn)的是，從成立以來(lái)看，兩只基金的凈值表現(xiàn)都戰(zhàn)勝了同期的業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)。

出師不利的貝萊德，其背后的原因，有人歸結(jié)為生不逢時(shí)與水土不服。去年三季度以來(lái)A股市場(chǎng)的急轉(zhuǎn)直下，當(dāng)下3000點(diǎn)的反復(fù)拉鋸，港股市場(chǎng)的跌跌不休，貝萊德兩只基金建倉(cāng)的時(shí)機(jī)基本都位于市場(chǎng)高位。

今年8月8日，貝萊德推出旗下第三只公募產(chǎn)品——貝萊德先進(jìn)制造一年持有混合基金，也是其推出首只賽道主題基金及持有期基金，而這也成為外資公募本地化“打法”的首次嘗試。

此外，公司的第四只產(chǎn)品貝萊德浦悅豐利一年持有期，也將在11月進(jìn)入募集期。而即將負(fù)責(zé)管理該產(chǎn)品的基金經(jīng)理李倩，是位固收老將，也是貝萊德基金首位“外援”，此前在泓德基金擔(dān)任基金經(jīng)理。

產(chǎn)品和投資經(jīng)理開(kāi)始本土化，貝萊德能否扭轉(zhuǎn)以往留給外在的水土不服的印象？

某公募基金人士在微信上向記者表示:“投資確實(shí)是科學(xué)與藝術(shù)的結(jié)合，想成為當(dāng)中的佼佼者也需要一定的運(yùn)氣。”

封面圖片來(lái)源：攝圖網(wǎng)_500482711