深交所問愛康科技：營收為何連續(xù)3年下降？

每經(jīng)記者 黃鑫磊　每經(jīng)編輯 陳俊杰    

4月18日上午，愛康科技（002610，SZ；昨日收盤價3.26元）收到深交所2021年年報問詢函，要求公司對營業(yè)收入連續(xù)三年下降、扣非凈利潤連續(xù)三年為負、太陽能電池板（組件）業(yè)務(wù)毛利率為-4.96%等事項進行說明。

數(shù)據(jù)來源：上市公司財報 視覺中國圖 劉紅梅制圖

據(jù)2021年年報，愛康科技當(dāng)年實現(xiàn)營業(yè)收入25.31億元，同比下降6.92%，歸母凈利潤由盈轉(zhuǎn)虧，虧損4.06億元，同比下降2466.95%，扣非凈利潤為虧損5.40億元。

持續(xù)經(jīng)營能力遭質(zhì)疑

2019~2021年，愛康科技實現(xiàn)的營業(yè)收入分別為51.26億元、30.19億元、25.31億元，連續(xù)三年下降；實現(xiàn)的扣非凈利潤分別為-13.04億元、-2.5億元、-5.40億元，連續(xù)三年為負。2021年，公司太陽能電池板（組件）業(yè)務(wù)營業(yè)收入13.5億元，毛利率為-4.96%。

對此，深交所要求愛康科技結(jié)合經(jīng)營環(huán)境、主營業(yè)務(wù)開展、公司競爭能力、同行業(yè)可比公司等情況，說明營業(yè)收入持續(xù)下滑、扣非后凈利潤連續(xù)為負的具體原因，并說明公司持續(xù)能力是否存在重大不確定性，以及擬采取改善經(jīng)營業(yè)績的應(yīng)對措施。并結(jié)合主要成本、產(chǎn)品價格、競爭狀況、同行業(yè)可比公司等，說明太陽能電池板（組件）毛利率為負的具體原因。

截至2021年底，愛康科技的長期股權(quán)投資中，上海愛康富羅納融資租賃有限公司期末余額為2.67億元，江西省金控融資租賃股份有限公司期末余額為3.57億元，蘇州愛康能源集團股份有限公司期末余額為7.18億元，金昌清能電力有限公司期末余額為2.35億元，贛州發(fā)展融資租賃有限責(zé)任公司期末余額為4.82億元。

問詢函中，深交所要求愛康科技說明上述聯(lián)營企業(yè)最近三年的財務(wù)狀況和經(jīng)營情況，如有虧損的，說明虧損原因；說明是否對上述長期股權(quán)投資進行減值測試，如是，結(jié)合減值測試選取的具體參數(shù)、假設(shè)及詳細測算過程等，說明減值計提的充分性；如否，說明是否存在聯(lián)營企業(yè)虧損但未計提減值的情形及其具體原因。

值得注意的是，據(jù)愛康科技2021年年報，年底公司賬戶上貨幣資金合計11.56億元，因抵押、質(zhì)押或凍結(jié)等對使用有限制的款項總額為8.26億元，流動負債合計41.42億元。

因此，深交所也要求愛康科技以列表方式說明貨幣資金存放地點、存放類型、來源、利率水平、抵押/質(zhì)押/凍結(jié)等權(quán)利限制的具體情況，請年審會計師進行核查并對貨幣資金的真實性、存放安全性、是否存在權(quán)利限制發(fā)表明確意見；說明主要有息負債的詳細情況，包括債務(wù)類型、債務(wù)金額、利息、到期期限、擔(dān)保情況、償付安排等。

同時，截至回函日，愛康科技還要說明主要流動負債的償還情況，債務(wù)逾期及占比（如有），并結(jié)合經(jīng)營性現(xiàn)金流狀況、未來資金安排與償債計劃、公司融資渠道和能力，評估公司的償債能力，是否存在債務(wù)逾期的風(fēng)險，如是，請說明擬采取的應(yīng)對措施，并充分提示風(fēng)險。

是否存在違規(guī)對外擔(dān)保？據(jù)悉，截至2021年年報披露日，愛康科技對合并報表范圍內(nèi)的子公司提供擔(dān)保余額為34.85億元，對出售電站項目公司提供的擔(dān)保余額為15.33億元，對贛州發(fā)展投資控股集團有限責(zé)任公司向贛州發(fā)展融資租賃有限責(zé)任公司提供的擔(dān)保提供反擔(dān)保余額為9.67億元，其他對外提供擔(dān)保余額為10.91億元。上述對外擔(dān)保余額為70.76億元，占公司最近一期經(jīng)審計凈資產(chǎn)的比例約為194.34%。

對此，深交所要求愛康科技說明對出售電站項目公司、對贛州發(fā)展投資控股集團有限責(zé)任公司提供擔(dān)保、其他對外提供擔(dān)保的具體情況，包括金額、預(yù)計負債計提情況、擔(dān)保期限、反擔(dān)保措施及其充分性（如有）、是否屬于關(guān)聯(lián)擔(dān)保、擔(dān)保原因及必要性、履行審議程序的日期及會議屆次、履行信息披露義務(wù)的公告編號、是否構(gòu)成違規(guī)對外提供擔(dān)保；并自查相關(guān)擔(dān)保的風(fēng)險狀況，并充分提示大額對外擔(dān)保的風(fēng)險，已采取或擬采取的應(yīng)對措施，是否有相關(guān)計劃逐步降低對外擔(dān)保金額。

另外，截至2021年底，愛康科技控股股東及其一致行動人合計持有公司5.36億股，占總股本的比例為11.96%，其中處于質(zhì)押狀態(tài)的股份占比超過90%。公司實控人鄒承慧所持公司1.22億股處于凍結(jié)狀態(tài)。

對此，深交所要求愛康科技說明控股股東及其一致行動人所持股票質(zhì)押的具體情況，包括但不限于質(zhì)押時間、質(zhì)押期限、質(zhì)押權(quán)人、融資金額、融資用途、預(yù)警線、平倉線、到期日（回購日）等事項，是否存在平倉風(fēng)險；說明實控人所持股份被凍結(jié)的具體原因、最新進展，自查是否及時履行信息披露義務(wù)，后續(xù)是否存在被司法處置的風(fēng)險，充分提示相關(guān)風(fēng)險；并結(jié)合控股股東及其一致行動人股份質(zhì)押、凍結(jié)的情況，說明公司是否存在控制權(quán)不穩(wěn)定的情形，如是，說明擬采取的應(yīng)對措施。

需披露客戶等關(guān)聯(lián)關(guān)系

2021年，愛康科技向前五名客戶合計銷售金額為10.17億元，占年度銷售總額的40.19%；向前五名供應(yīng)商合計采購金額為11.45億元，占年度采購總額的42.61%。

對此，深交所要求愛康科技補充說明前五名客戶/供應(yīng)商的名稱、銷售/采購內(nèi)容、關(guān)聯(lián)關(guān)系、發(fā)生時間、合作年限、銷售回款等情況，是否存在銷售對象同時為采購對象的情形，如是，請說明相關(guān)交易的具體情況以及與同一對象同時發(fā)生采購、銷售業(yè)務(wù)的具體原因，并說明是否存在對主要客戶/供應(yīng)商的依賴。

一方面，截至2021年底，愛康科技按預(yù)付對象歸集的期末余額前五名的預(yù)付款中，向第一名支付的預(yù)付款為1.7億元，占預(yù)付款項期末余額合計數(shù)的83.36%。

深交所要求愛康科技補充說明該預(yù)付對象的名稱、關(guān)聯(lián)關(guān)系、交易背景、交易金額、時間、交付以及結(jié)算安排，相關(guān)交易是否存在商業(yè)實質(zhì)，是否存在關(guān)聯(lián)方資金占用或違規(guī)對外提供財務(wù)的情形。

另一方面，截至2021年底，愛康科技應(yīng)收賬款賬齡組合賬面余額為3.32億元，壞賬計提金額為0.11億元，壞賬計提比例為3.19%；應(yīng)收賬款關(guān)聯(lián)方組合為0.98億元，壞賬計提金額為0.17億元，壞賬計提比例為17.82%；其他應(yīng)收款中，保證金2.09億元，已出售子公司往來6億元，其他往來等3億元。

對此，深交所要求愛康科技補充說明前述組合前五大應(yīng)收賬款方的具體情況，包括但不限于交易對方名稱、關(guān)聯(lián)關(guān)系、交易事項、發(fā)生時間、具體金額、期后回款情況；結(jié)合自身銷售結(jié)算方式、欠款方還款能力、期后回款情況等，說明相關(guān)組合壞賬準備計提的充分性，以及應(yīng)收賬款關(guān)聯(lián)方組合壞賬計提比例較高的具體原因。

同時，愛康科技還要補充說明上述不同類型其他應(yīng)收款中前五名欠款方名稱、關(guān)聯(lián)關(guān)系、交易背景、交易金額、時間，并結(jié)合欠款方經(jīng)營情況和資信水平，補充披露相應(yīng)款項是否存在無法足額回收的風(fēng)險，壞賬準備計提是否充分，相關(guān)交易是否存在商業(yè)實質(zhì)，是否存在關(guān)聯(lián)方資金占用或違規(guī)對外提供財務(wù)的情形。

光電項目建設(shè)資金夠嗎？

2021年年報顯示，報告期末，愛康科技在建工程中，浙江光電項目投資預(yù)算數(shù)為15.32億元，期初余額為4.29億元，本期轉(zhuǎn)入固定資產(chǎn)為2.84億元，期末余額為2.58億元，工程累計投入占預(yù)算比例為54.32%；贛州高效電池及組件項目投資預(yù)算數(shù)為6億元，期初余額為2億元，期末余額為4.67億元，工程累計投入占預(yù)算比例為77.97%。

對此，深交所要求愛康科技補充說明上述項目投入明細、已施工年限、完工程度、預(yù)計達到可使用狀況的時間、施工進展是否與項目規(guī)劃相一致，結(jié)合項目進展、項目經(jīng)營狀況等情況說明其是否存在減值跡象和風(fēng)險；補充說明浙江光電項目轉(zhuǎn)固的具體明細，是否符合會計準則的相關(guān)規(guī)定；補充說明上述項目后續(xù)投入資金的具體來源，是否存在資金不足的風(fēng)險。另外，2021年，愛康科技固定資產(chǎn)增加金額合計8.91億元，其中機器設(shè)備增加額為4.47億元，光電設(shè)備為3.12億元。

對此，深交所要求愛康科技補充說明固定資產(chǎn)增加的具體內(nèi)容、明細金額、詳細原因，相關(guān)金額確認的準確性，是否符合會計準則的相關(guān)規(guī)定。