重磅！數(shù)字人民幣累計(jì)交易額345億元！能否實(shí)現(xiàn)跨境使用？計(jì)息嗎？央行這份白皮書都回應(yīng)了

每經(jīng)編輯 王鑫

7月16日，中國人民銀行發(fā)布《中國數(shù)字人民幣的研發(fā)進(jìn)展》白皮書。

隨著網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和數(shù)字經(jīng)濟(jì)蓬勃發(fā)展，社會公眾對零售支付便捷性、安全性、普惠性、隱私性等方面的需求日益提高。不少國家和地區(qū)的中央銀行或貨幣當(dāng)局緊密跟蹤金融科技發(fā)展成果，積極探索法定貨幣的數(shù)字化形態(tài)，法定數(shù)字貨幣正從理論走向現(xiàn)實(shí)。

中國人民銀行（以下簡稱人民銀行）高度重視法定數(shù)字貨幣的研究開發(fā)。2014年，成立法定數(shù)字貨幣研究小組，開始對發(fā)行框架、關(guān)鍵技術(shù)、發(fā)行流通環(huán)境及相關(guān)國際經(jīng)驗(yàn)等進(jìn)行專項(xiàng)研究。2016年，成立數(shù)字貨幣研究所，完成法定數(shù)字貨幣第一代原型系統(tǒng)搭建。2017 年末，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，人民銀行開始組織商業(yè)機(jī)構(gòu)共同開展法定數(shù)字貨幣（以下簡稱數(shù)字人民幣，字母縮寫按照國際使用慣例暫定為“e-CNY”）研發(fā)試驗(yàn)。目前，研發(fā)試驗(yàn)已基本完成頂層設(shè)計(jì)、功能研發(fā)、系統(tǒng)調(diào)試等工作，正遵循穩(wěn)步、安全、可控、創(chuàng)新、實(shí)用的原則，選擇部分有代表性的地區(qū)開展試點(diǎn)測試。

為闡明人民銀行在數(shù)字人民幣研發(fā)上的基本立場，闡釋數(shù)字人民幣體系的研發(fā)背景、目標(biāo)愿景、設(shè)計(jì)框架及相關(guān)政策考慮，聽取社會公眾對研發(fā)工作的意見和建議，加強(qiáng)與相關(guān)各方的溝通，共同推動建立面向數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代、普遍惠及大眾、通用創(chuàng)新開放的貨幣服務(wù)體系，中國人民銀行數(shù)字人民幣研發(fā)工作組發(fā)布本白皮書。

白皮書看點(diǎn)

央行：我國現(xiàn)金使用率近期呈下降趨勢

白皮書稱，隨著數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展，我國現(xiàn)金使用率近期呈下降趨勢。據(jù)2019年人民銀行開展的中國支付日記賬調(diào)查顯示，手機(jī)支付的交易筆數(shù)、金額占比分別為66%和59%，現(xiàn)金交易筆數(shù)、金額分別為23%和16%，銀行卡交易筆數(shù)、金額分別為7%和23%，46%的被調(diào)查者在調(diào)查期間未發(fā)生現(xiàn)金交易。同時(shí)也要看到，根據(jù)2016年末至2020年末統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，中國流通中現(xiàn)金（M0）余額分別為6.83萬億元、7.06萬億元、7.32萬億元、7.72萬億元和8.43萬億元人民幣，仍保持一定增長。特別是在金融服務(wù)覆蓋不足的地方，公眾對現(xiàn)金的依賴度依然較高。同時(shí)，現(xiàn)金管理成本較高，其設(shè)計(jì)、印制、調(diào)運(yùn)、存取、鑒別、清分、回籠、銷毀以及防偽反假等諸多環(huán)節(jié)耗費(fèi)了大量人力、物力、財(cái)力。

央行：比特幣等加密貨幣難以發(fā)揮貨幣職能

白皮書強(qiáng)調(diào)，自比特幣問世以來，私營部門推出各種所謂加密貨幣。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，目前有影響力的加密貨幣已達(dá)1萬余種，總市值超 1.3萬億美元。比特幣等加密貨幣采用區(qū)塊鏈和加密技術(shù)，宣稱“去中心化”“完全匿名”，但缺乏價(jià)值支撐、價(jià)格波動劇烈、交易效率低下、能源消耗巨大等限制導(dǎo)致其難以在日常經(jīng)濟(jì)活動中發(fā)揮貨幣職能。同時(shí)，加密貨幣多被用于投機(jī)，存在威脅金融安全和社會穩(wěn)定的潛在風(fēng)險(xiǎn)，并成為洗錢等非法經(jīng)濟(jì)活動的支付工具。針對加密貨幣價(jià)格波動較大的缺陷，一些商業(yè)機(jī)構(gòu)推出所謂“穩(wěn)定幣”，試圖通過與主權(quán)貨幣或相關(guān)資產(chǎn)錨定來維持幣值穩(wěn)定。有的商業(yè)機(jī)構(gòu)計(jì)劃推出全球性穩(wěn)定幣，將給國際貨幣體系、支付清算體系、貨幣政策、跨境資本流動管理等帶來諸多風(fēng)險(xiǎn)和挑戰(zhàn)。

央行：數(shù)字人民幣將與實(shí)物人民幣長期并存

白皮書指出，數(shù)字人民幣是人民銀行發(fā)行的數(shù)字形式的法定貨幣，由指定運(yùn)營機(jī)構(gòu)參與運(yùn)營，以廣義賬戶體系為基礎(chǔ)，支持銀行賬戶松耦合功能，與實(shí)物人民幣等價(jià)，具有價(jià)值特征和法償性。

數(shù)字人民幣主要定位于現(xiàn)金類支付憑證（M0），將與實(shí)物人民幣長期并存。數(shù)字人民幣與實(shí)物人民幣都是央行對公眾的負(fù)債，具有同等法律地位和經(jīng)濟(jì)價(jià)值。數(shù)字人民幣將與實(shí)物人民幣并行發(fā)行，人民銀行會對二者共同統(tǒng)計(jì)、協(xié)同分析、統(tǒng)籌管理。國際經(jīng)驗(yàn)表明，支付手段多樣化是成熟經(jīng)濟(jì)體的基本特征和內(nèi)在需要。中國作為地域廣闊、人口眾多、多民族融合、區(qū)域發(fā)展差異大的大國，社會環(huán)境以及居民的支付習(xí)慣、年齡結(jié)構(gòu)、安全性需求等因素決定了實(shí)物人民幣具有其他支付手段不可替代的優(yōu)勢。只要存在對實(shí)物人民幣的需求，人民銀行就不會停止實(shí)物人民幣供應(yīng)或以行政命令對其進(jìn)行換。

央行：數(shù)字人民幣具備跨境使用的技術(shù)條件

白皮書表示，中國研發(fā)數(shù)字人民幣體系，旨在創(chuàng)建一種以滿足數(shù)字經(jīng)濟(jì)條件下公眾現(xiàn)金需求為目的、數(shù)字形式的新型人民幣，配以支持零售支付領(lǐng)域可靠穩(wěn)健、快速高效、持續(xù)創(chuàng)新、開放競爭的金融基礎(chǔ)設(shè)施，支撐中國數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展，提升普惠金融發(fā)展水平，提高貨幣及支付體系運(yùn)行效率。

數(shù)字人民幣體系將進(jìn)一步降低公眾獲得金融服務(wù)的門檻，保持對廣泛群體和各種場景的法定貨幣供應(yīng)。沒有銀行賬戶的社會公眾可通過數(shù)字人民幣錢包享受基礎(chǔ)金融服務(wù)，短期來華的境外居民可在不開立中國內(nèi)地銀行賬戶情況下開立數(shù)字人民幣錢包，滿足在華日常支付需求。

社會各界對數(shù)字人民幣在實(shí)現(xiàn)跨境使用、促進(jìn)人民幣國際化等方面較為關(guān)注。數(shù)字人民幣具備跨境使用的技術(shù)條件，但當(dāng)前主要用于滿足國內(nèi)零售支付需要。未來，人民銀行將積極響應(yīng)二十國集團(tuán)（G20）等國際組織關(guān)于改善跨境支付的倡議，研究央行數(shù)字貨幣在跨境領(lǐng)域的適用性。

央行：數(shù)字人民幣堅(jiān)持M0定位不計(jì)付利息，以降低與銀行存款的競爭

白皮書指出，目前，社會各界對零售型央行數(shù)字貨幣影響的認(rèn)識存在分歧，有關(guān)其是否會引發(fā)金融脫媒、削弱貨幣政策、加劇銀行擠提等方面的爭論較為集中。零售型央行數(shù)字貨幣所采用的研發(fā)設(shè)計(jì)方案會對貨幣政策及金融穩(wěn)定產(chǎn)生不同的影響，人民銀行對此高度重視，努力從數(shù)字人民幣體系頂層設(shè)計(jì)上防范潛在沖擊，降低相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。

數(shù)字人民幣堅(jiān)持M0定位，不計(jì)付利息，以降低與銀行存款的競爭。數(shù)字人民幣的投放方式與實(shí)物人民幣基本一致，采用雙層運(yùn)營模式且由商業(yè)銀行承擔(dān)向公眾兌換的職能。同時(shí)，人民銀行也適當(dāng)設(shè)置制度摩擦，防范銀行擠兌快速蔓延。為引導(dǎo)數(shù)字人民幣應(yīng)用于零售業(yè)務(wù)場景、降低對存款的擠出效應(yīng)，避免套利和壓力環(huán)境下的順周期效應(yīng)，提出數(shù)字人民幣錢包分級分類設(shè)計(jì)，分別設(shè)置交易金額和錢包余額上限。此外，人民銀行還為數(shù)字人民幣建立大數(shù)據(jù)分析及風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警框架，以提高數(shù)字人民幣管理的預(yù)見性、精準(zhǔn)性和有效性。

央行：數(shù)字人民幣累計(jì)交易額約345億元

白皮書介紹，截至2021年6月30日，數(shù)字人民幣試點(diǎn)場景已超132萬個(gè)，覆蓋生活繳費(fèi)、餐飲服務(wù)、交通出行、購物消費(fèi)、政務(wù)服務(wù)等領(lǐng)域。開立個(gè)人錢包2087萬余個(gè)、對公錢包351萬余個(gè)，累計(jì)交易筆數(shù)7075萬余筆、金額約345億元。

央行：繼續(xù)穩(wěn)妥推進(jìn)數(shù)字人民幣研發(fā)試點(diǎn)，不預(yù)設(shè)推出時(shí)間表

至于工作進(jìn)展方面，人民銀行將按照國家“十四五”規(guī)劃部署，繼續(xù)穩(wěn)妥推進(jìn)數(shù)字人民幣研發(fā)試點(diǎn)，不預(yù)設(shè)推出時(shí)間表，重點(diǎn)做好以下領(lǐng)域工作：

一是繼續(xù)穩(wěn)妥有序推進(jìn)研發(fā)試點(diǎn)工作。根據(jù)前期試點(diǎn)測試工作情況，結(jié)合試點(diǎn)測試地區(qū)發(fā)展規(guī)劃、地方特點(diǎn)，進(jìn)一步擴(kuò)大試點(diǎn)測試應(yīng)用場景覆蓋面，實(shí)現(xiàn)特定試點(diǎn)區(qū)域內(nèi)的應(yīng)用場景全覆蓋，打造數(shù)字人民幣生態(tài)體系，不斷探索與經(jīng)濟(jì)社會相適應(yīng)的數(shù)字人民幣應(yīng)用新模式，推動試點(diǎn)工作不斷深入。同時(shí)，基于實(shí)踐動態(tài)完善試驗(yàn)方案，與包括指定運(yùn)營機(jī)構(gòu)在內(nèi)的社會各界共同努力，充分發(fā)揮各方優(yōu)勢，不斷優(yōu)化數(shù)字人民幣體系設(shè)計(jì)。

二是研究完善相關(guān)制度規(guī)則。積極推進(jìn)《中國人民銀行法》等法律法規(guī)的修訂。研究制定數(shù)字人民幣相關(guān)管理辦法，加強(qiáng)數(shù)字人民幣個(gè)人信息保護(hù)。完善業(yè)務(wù)規(guī)則和技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。建立健全數(shù)字人民幣運(yùn)營系統(tǒng)全流程安全管理體系，從密碼應(yīng)用安全、金融信息安全、數(shù)據(jù)安全、業(yè)務(wù)連續(xù)性等方面組織開展全方位系統(tǒng)安全測試與評估，保障系統(tǒng)安全平穩(wěn)運(yùn)行。

三是加強(qiáng)重大問題研究。深化法定數(shù)字貨幣對貨幣政策、金融體系、金融穩(wěn)定深層影響的研究評估，為數(shù)字人民幣研發(fā)打下良好的理論政策基礎(chǔ)和應(yīng)用前景。同時(shí)，積極參與法定數(shù)字貨幣國際交流，以開放包容方式探討制定法定數(shù)字貨幣標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)則，共同推動法定數(shù)字貨幣發(fā)展。

封面圖片來源：視覺中國