“抱團(tuán)股”調(diào)整重創(chuàng)基金凈值 私募“大佬”羅偉冬旗下6只產(chǎn)品收益翻倍

每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 吳永久    

今年春節(jié)后，A股市場開始一輪較大幅度的調(diào)整，“抱團(tuán)股”調(diào)整最為明顯。在此背景下，部分明星公募基金產(chǎn)品凈值遭遇重創(chuàng)，私募基金也未能幸免。數(shù)據(jù)顯示，有百億級私募產(chǎn)品遭遇“巨大的回撤”，連去年的百億級私募冠軍也遭遇巨大回撤。

不過，近日《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者發(fā)現(xiàn)，其中也有私募產(chǎn)品取得亮眼的業(yè)績，賽亞資本羅偉冬旗下的14只產(chǎn)品今年以來的平均收益為105.6%，其中6只產(chǎn)品收益翻倍。

私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，今年以來，私募合計6167只產(chǎn)品收益為負(fù)，172只產(chǎn)品收益虧損在20%以上，48只產(chǎn)品收益虧損在30%以上。其中優(yōu)資資產(chǎn)旗下的董建培優(yōu)資虧損70%，前海小龍資產(chǎn)旗下的前海小龍趨勢1號虧損69%。實際上除了股票策略之外，固定收益策略也出現(xiàn)了大幅虧損，其中暖流資產(chǎn)旗下外貿(mào)信托-元鑫5號結(jié)構(gòu)化債券投資和外貿(mào)信托-匯鑫240號虧損48%以上。

66%私募產(chǎn)品收益為正

私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，今年以來私募八大策略合計18383只產(chǎn)品平均收益2.7%，其中12147只產(chǎn)品今年以來收益為正，占比66%，有262只產(chǎn)品收益在30%以上，82只產(chǎn)品收益在50%以上，20只產(chǎn)品收益在100%以上，辰悅資產(chǎn)旗下的辰悅中潤8號收益最高，達(dá)到327%，其次是賽亞資本旗下的賽亞軒轅基金，收益為220.8%，第三的是七禾聚資產(chǎn)旗下的七禾聚晨興一號，收益為186.5%，不過該產(chǎn)品為管理期貨類型，第四名是鯨睿資產(chǎn)旗下的鯨睿聚能一號，收益為167%。

在今年翻倍的私募產(chǎn)品中，羅偉冬旗下的賽亞資本14只產(chǎn)品的平均收益為105.6%，其中6只產(chǎn)品收益翻倍。羅偉冬在接受《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪表示，目前公司旗下私募產(chǎn)品今年以來平均翻番了，所有產(chǎn)品都是采取的復(fù)制策略，旗下產(chǎn)品不做太多波段交易，也不追求熱點。

據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解，羅偉冬是市場中一個“老兵”，目前擔(dān)任賽亞資本董事長和投資總監(jiān)，是一位高成長價值投資者。

羅偉冬告訴記者，他會通過企業(yè)的凈利潤復(fù)合增長率去發(fā)現(xiàn)有潛力的高成長股，再通過對該企業(yè)的公開資料研究和實地調(diào)研，做出精準(zhǔn)研判，一旦買入某只股票便長期重倉持有。成長投資就是在企業(yè)爆發(fā)期的前期或中期就投資進(jìn)去，會獲得一部分商機(jī)或全部成長期的股票上漲。資金容納的量可能不是那么大，但是收益率是很高的。

私募平均倉位為81.16%

從百億級私募情況來看，合計77家百億級私募今年以來的平均收益為3.88%，其中希瓦資產(chǎn)旗下產(chǎn)品平均收益為17.88%，其在2月份的平均收益為4.83%。其次是西藏源樂晟資產(chǎn)旗下產(chǎn)品平均收益12.22%。不過在今年的市況下，并非所有私募都能這么幸運，據(jù)了解，今年多家百億級私募旗下產(chǎn)品普遍在牛年春節(jié)之后遭遇深度回撤，比如泰潤海吉，平均收益虧損7.75%，其中在2月份就虧損了6.74%，旗下的泰潤鏘鏘1號私募產(chǎn)品虧損20%，旗下的泰潤天語1號虧損17.87%。

上海石鋒資產(chǎn)在2020年因為年度回報超110%而登頂百億級私募冠軍，但是在今年節(jié)后的市場行情中也遭遇了巨大的回撤。據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)，上海石鋒資產(chǎn)的旗艦產(chǎn)品“石鋒資產(chǎn)重劍一號”在3月5日遭遇大幅回撤。而從長期來看，上海石鋒資產(chǎn)近5年股票策略收益為377%，位居5年期股票策略產(chǎn)品的第十名。

此外，但斌在2015年6月29日成立的東方港灣價值投資2號截至3月10日的凈值為2.73元，今年以來虧損2.95%，該產(chǎn)品截至3月5日凈值回撤16.62%；另外利得漢景1期也是如此，截至3月5日凈值回撤16.38%。

對于百億級私募凈值大幅回撤的原因，有業(yè)內(nèi)人士表示，首先是經(jīng)過A股去年的結(jié)構(gòu)性牛市之后，國內(nèi)股票私募普遍已將自身股票倉位抬升到絕對高位，私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，截至2月10日，國內(nèi)股票私募整體平均倉位為81.16%，由于規(guī)模較大，難以短時間內(nèi)實現(xiàn)倉位的變化，而市場快速下行，是導(dǎo)致百億級私募產(chǎn)品凈值急速回撤的原因。其次是百億級私募和公募基金經(jīng)理一樣，在個股組合上長期偏好大市值白馬，而在春節(jié)后白馬股板塊持續(xù)殺跌的背景下，相應(yīng)的私募產(chǎn)品凈值也隨之出現(xiàn)回撤。