挖掘機銷售保持高增長態(tài)勢 上游企業(yè)將擴大產能

每經記者 黃鑫磊    每經編輯 湯輝    

“我們現在的工人基本上都是兩班倒，每班12個小時，甚至有些產線工人吃飯都是在車間里完成。”恒立液壓（601100，SH；昨日收盤價101.74元）證券事務代表周佳立告訴《每日經濟新聞》記者。

恒立液壓作為工程機械上游國產零部件供應商，其緊張忙碌的生產節(jié)奏反映的是行業(yè)的火爆。

據三一重機提供的數據，公司1~10月挖掘機銷量近7萬臺，其中國內銷量約6.2萬臺，同比漲幅超40%，海外銷量約8000臺，同比漲幅為20%~30%。三一重機營銷公司副總經理繆建國表示：“公司預計到年底挖掘機銷量有8.5萬臺，遠遠超出戰(zhàn)略庫存儲備，比較擔心明年春節(jié)以后的銷售旺季（供貨問題）。”

在資本市場上，三一重機母公司三一重工（600031，SH；昨日收盤價32.52元）股價在12月2日創(chuàng)出歷史新高32.84元，目前市值已超2700億元。恒立液壓股價也在12月15日創(chuàng)歷史新高，市值超1300億元。

露天堆放場上的挖掘機 三一重機供圖 數據來源：記者整理 劉紅梅制圖

三一重機今年銷售火爆

按照傳統(tǒng)慣例，挖掘機的行業(yè)周期一般始于春節(jié)后7~10日，并于一個半月內達到年內峰值，隨后5~8月是行業(yè)淡季，再從9月末開始到11月有個小高潮，大約比平均值增加50%~80%。然而，從今年3月中旬開始，三一重機位于上海臨港和江蘇昆山的兩個產業(yè)園就一直處于滿負荷生產狀態(tài)，往年淡季的員工暑假、長假都取消。“員工三班倒，24小時生產，明年還將增加重慶產業(yè)園區(qū)，已經做好了擴產計劃。”繆建國說。

據繆建國解釋，從物聯(lián)網GPS數據來看，2020年挖掘機銷售峰值比往年向后平移了30~45天，其中既有南北氣候差異導致復工早晚不同的情況，也有東西部發(fā)展問題，但真正的需求并沒有因為疫情而徹底消失，只是需求滯后了。

不僅如此，今年挖掘機銷售還出現了超補償反彈現象。繆建國表示：“超補償反彈讓我們從復工到現在的業(yè)績保持在一個高水準的增長態(tài)勢，甚至連我們5~8月份的傳統(tǒng)淡季也出現了‘淡季不淡’。”

然而，繆建國擔憂的是2021年春節(jié)以后的銷售旺季，一般情況下，三一重機會在今年10~12月進行戰(zhàn)略儲備原料，但由于這段時間以來，挖掘機銷售仍保持高增長態(tài)勢，已經將庫存原料消耗殆盡。

同時，由于訂單驟增，對產成品的堆放和物流運輸提出了更高要求。為此，三一重機新增了不少輔助加工車間，縮減了園區(qū)內綠化面積用于露天堆放挖掘機，并要求物流公司按照預約進廠、排隊發(fā)貨、連夜運輸等方式，避免“爆倉”。

恒立液壓積極擴大產能

挖掘機廠家出現了原料不足問題，那么上游供應商情況如何？對此，《每日經濟新聞》記者走訪了國內液壓行業(yè)龍頭企業(yè)恒立液壓。

記者在恒立液壓位于江蘇常州的廠區(qū)內看到，許多工人正在操作機器加工產品，生產車間內堆積了大量零部件，產成品倉庫也幾乎處于滿倉狀態(tài)。

據了解，恒立液壓和三一、徐工、柳工等客戶采取年底簽署合同、次年按月發(fā)貨的合作模式。此外，公司還會有一些定制化的零散訂單，體量大的話可能交付周期會長一些，大約3~6個月。

根據2020年三季報，恒立液壓1~9月營業(yè)收入為53.23億元，同比增長38.86%，歸母凈利潤為14.72億元，同比增長60.50%。

據恒立液壓方面提供的數據，前三季度公司前五大客戶收入占比超過60%。從產品來看，泵閥產品從2016年開始進入高速增長期，今年前三季度約有17億元的銷售額，市場占有率超過20%，在國內排到第二；挖機專用油缸前三季度銷售收入超過20億元，國內市場占有率50%。其中應用于微挖和小挖的占比約20%，應用于中挖和大挖的占比分別為40%左右。

周佳立稱，由于今年挖掘機行業(yè)特別火爆，恒立液壓也在積極擴大產能，二季度就向日本機床企業(yè)下了訂單，到10月份交付了第一條生產線。

“一條生產線價值3000萬~5000萬元，我們已經上了9條，如果國內企業(yè)能做高精尖機床，成本至少節(jié)約一半以上。目前，有些民營企業(yè)已經在做相關研發(fā)，但和外資品牌相比，可能還是有差距。”周佳立說。

不過，據其透露，恒立液壓為了關鍵零部件不被卡脖子，正在積極準備進軍上游，做相關備份，并繼續(xù)開拓全球市場，避免單一地區(qū)產生周期性。

小挖微挖應用前景廣闊

《每日經濟新聞》記者了解到，挖機行情2016年下半年就已經啟動，而微挖的行情起來相對較晚。

據周佳立介紹，恒立液壓此前生產用于微挖的零部件向卡特彼勒、沃爾沃等外資品牌供貨較多。因為在海外發(fā)達國家，微挖很早就應用于家庭勞動，比如給果園松土、除草或者家庭裝修等，甚至歐洲還有供兒童操作挖掘機的主題樂園，而小挖主要用于市政工程、管線維修等。

如今，國內機器人代替人力的趨勢愈發(fā)明顯，導致小挖、微挖的市場應用前景也愈發(fā)廣闊。

周佳立分析稱，相比于小挖而言，微挖的工作效率略有不足，但二者都是為了代替人力，未來需求會進一步加大。而且由于工人日勞動強度下降——從原來每天干活十幾個小時到現在逐步下降到10個小時以內，因此，工程所需挖掘機數量與日俱增。

目前，工人自帶挖機工作一天的工資大約在800~1000元。

周佳立還分析稱，大挖則是因為有代替炸藥的剛性需求，未來需求會明顯增長。據悉，一方面，近年來由于國家出臺政策限制炸藥使用，建設公路、鐵路所需的石材或水泥原材料逐漸由使用炸藥向安裝破碎錘的大挖代替，另一方面，大宗商品價格回暖也是大挖銷量快速增長的原因之一。

此外，周佳立表示，中挖的增長不確定性很高，由于新開樓盤量、樓盤的建設進度決定了中挖的用量，可能未來對房地產的依賴會進一步降低，而對國家有政策扶持的基礎設施建設的依賴度會越來越高。比如地鐵建設，這屬于中挖的應用場景。

挖機配件店生意并不好

“配件價格不僅沒漲，今年生意都做不下去了！”位于蘇州昆山的一家挖機配件店老板李女士告訴《每日經濟新聞》記者，雖然最近幾年挖掘機行情火爆，但對挖掘機維修行業(yè)來說，卻并沒有沾到光。

李女士稱，由于挖掘機本身是耐用品，不可能用一兩年就淘汰，報廢期大約有七八年。而且在此期間，挖掘機廠為了吸引客戶，會提供保值服務，有些廠家保值3年，在這3年內，挖機配件店生意根本插不進去。

而且由于電商的發(fā)展，許多人都在網上買挖機和配件，很少愿意去實體店采購，導致挖機配件店生意一年不如一年。

記者也了解到，剛剛過去的“雙11”和“雙12”期間，阿里巴巴旗下熱銷貨源平臺1688上，小挖、微挖大賣。

山東某機械公司銷售負責人董先生告訴記者，公司以前做的是礦用機械設備的銷售，包括礦用工具、液壓工具、風動工具等，而去年了解到小挖、微挖的銷售很火爆后，從今年開始，公司就自己進口零部件加工生產。

“雙11”和“雙12”期間，董先生所在公司一直加班加點，就連周末都未曾休息，累計銷售了超過100臺挖掘機，其中，5萬~10萬元以內的挖掘機型號銷量最好，公司已經有了增加生產線擴大產能的想法。

中國工程機械工業(yè)協(xié)會公開信息顯示，今年1~11月，國內25家挖掘機制造企業(yè)共銷售挖掘機29.61萬臺，同比增長37.4%；其中國內銷售26.55萬臺，同比增長38.4%，出口3.05萬臺，同比增長28.8%。

中金公司12月2日發(fā)布的研報認為，挖掘機特別是小挖、微挖對于人力和其他機械（如裝載機）的替代，是（銷售）超預期的核心因素。研報預測，2021年我國挖掘機銷量有望延續(xù)升勢，未來3~5年，挖掘機行業(yè)的周期波動將會弱化，行業(yè)進入成長的“新周期”。