包商銀行接管組負(fù)責(zé)人：接管托管第一階段工作告一段落

《金融時(shí)報(bào)》記者：接管包商銀行已經(jīng)過(guò)了3周，請(qǐng)問(wèn)最新進(jìn)展如何？

答：過(guò)去的3周里，在人民銀行、銀保監(jiān)會(huì)和包商銀行接管工作領(lǐng)導(dǎo)小組指導(dǎo)下，在各部門、各地方黨政特別是內(nèi)蒙古自治區(qū)黨委政府，以及有關(guān)金融機(jī)構(gòu)、企業(yè)大力支持下，接管組托管組加班加點(diǎn)，連續(xù)工作，對(duì)包商銀行的接管工作進(jìn)展得比較順利。接管后的包商銀行，在資產(chǎn)、負(fù)債等各項(xiàng)業(yè)務(wù)方面總體比較穩(wěn)定，各分行、各網(wǎng)點(diǎn)井然有序。按照“新老劃斷”原則，自5月24日起，個(gè)人儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)照常辦理，并按新的優(yōu)惠利率執(zhí)行；簽署協(xié)議后的業(yè)務(wù)，以及新增存款和授信業(yè)務(wù)，由人民銀行、銀保監(jiān)會(huì)、存款保險(xiǎn)基金提供全額保障，也按新的優(yōu)惠利率執(zhí)行，其他新業(yè)務(wù)也正有序展開(kāi)。

截至6月7日，由存款保險(xiǎn)基金管理公司對(duì)包商銀行大額對(duì)公客戶和同業(yè)客戶的債權(quán)收購(gòu)和轉(zhuǎn)讓工作全部完成，包商銀行接管托管的第一階段工作告一段落。

下一步，接管托管工作的重心將轉(zhuǎn)向推進(jìn)清產(chǎn)核資等后續(xù)處置工作。目前，接管組嚴(yán)格按照招投標(biāo)程序，已完成會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、評(píng)估師事務(wù)所等第三方中介機(jī)構(gòu)的選聘工作，并盡快啟動(dòng)清產(chǎn)核資工作。

《金融時(shí)報(bào)》記者：如何評(píng)價(jià)包商銀行大額債權(quán)部分先期保障政策？您認(rèn)為目前的先期保障水平是否適當(dāng)？

答：這次由存款保險(xiǎn)基金出資，設(shè)立存款保險(xiǎn)基金管理公司，實(shí)施收購(gòu)承接，就是為了盡可能保障包商銀行各類債權(quán)人的合法權(quán)益。包商銀行信用風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重，按照《存款保險(xiǎn)條例》和國(guó)際上的一些做法，如果對(duì)包商銀行直接采取破產(chǎn)清償措施，各類存款人最高只能獲得50萬(wàn)元賠付。

但是，實(shí)施收購(gòu)承接的處置方式，其保障程度就可以大大提高。這次存款保險(xiǎn)基金管理公司在實(shí)施收購(gòu)承接中，對(duì)全部個(gè)人儲(chǔ)蓄存款、5000萬(wàn)元以下對(duì)公存款和同業(yè)負(fù)債本息全額保障，分別對(duì)應(yīng)了520萬(wàn)儲(chǔ)戶、2.5萬(wàn)戶企業(yè)和同業(yè)機(jī)構(gòu)。理財(cái)業(yè)務(wù)的原有合同繼續(xù)執(zhí)行，20萬(wàn)客戶基本不受影響。

此外，為了提高保障程度，對(duì)于5000萬(wàn)元以上的大額債權(quán)，實(shí)行分段計(jì)算，還按同一客戶債權(quán)債務(wù)軋差后的債權(quán)凈額提供先期保障。這些措施使得400多戶債權(quán)金額在5000萬(wàn)元以上的大額對(duì)公債權(quán)人也獲得了全額保障，對(duì)公客戶債權(quán)人獲得全額保障的比例達(dá)到了99.98%。據(jù)初步測(cè)算，少數(shù)未獲全額保障的大額對(duì)公和同業(yè)債權(quán)人，其先期保障程度也平均達(dá)到了90%左右，總體保障程度遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)市場(chǎng)預(yù)期，市場(chǎng)反應(yīng)正面。5月24日接管后，包商銀行的個(gè)人儲(chǔ)蓄客戶存款基本穩(wěn)定，并沒(méi)有發(fā)生銀行擠兌、集中提前支取等行為，原來(lái)?yè)?dān)心的“存款搬家”并未出現(xiàn)，也說(shuō)明老百姓對(duì)接管包商銀行是支持的。

同時(shí)，未被收購(gòu)的債權(quán)部分，也沒(méi)有滅失，依法參與后續(xù)受償。

此外，大額債權(quán)收購(gòu)和轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽署的完成時(shí)間，較預(yù)定時(shí)間提前了3天，債權(quán)人給予了充分理解。

總體看，依法運(yùn)用存款保險(xiǎn)基金采取收購(gòu)承接方式處置包商銀行風(fēng)險(xiǎn)，較好實(shí)現(xiàn)了保護(hù)存款人利益和維護(hù)穩(wěn)定的政策目標(biāo)。

《金融時(shí)報(bào)》記者：怎樣看待對(duì)極少數(shù)大額對(duì)公和同業(yè)客戶沒(méi)有提供100％先期全額保障，打破了剛性兌付？

答：理論界和市場(chǎng)上有相當(dāng)多的專家學(xué)者認(rèn)為，如果對(duì)各類對(duì)公和同業(yè)債權(quán)一概提供100％的全額保障，看上去市場(chǎng)震動(dòng)小、影響小，實(shí)則是“捂蓋子”，對(duì)公共資金的使用也將是“無(wú)底洞”。那樣只會(huì)進(jìn)一步強(qiáng)化剛性兌付，助長(zhǎng)市場(chǎng)激進(jìn)行為。縱容金融機(jī)構(gòu)所謂的“牌照信仰”和“規(guī)模信仰”，不做科學(xué)扎實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和控制，大量購(gòu)買違規(guī)的高息產(chǎn)品，放任各類激進(jìn)經(jīng)營(yíng)模式野蠻成長(zhǎng)，放任道德風(fēng)險(xiǎn)，后果就不是短期影響這么簡(jiǎn)單了，這必將導(dǎo)致潛在的金融風(fēng)險(xiǎn)愈演愈烈，直至局部風(fēng)險(xiǎn)演化成系統(tǒng)性危機(jī)。

市場(chǎng)上也有許多專家提出批評(píng)意見(jiàn)，認(rèn)為先期保障程度過(guò)高，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出了2004年前后處置國(guó)家“德隆系”風(fēng)險(xiǎn)時(shí)的保障水平，也超出了《存款保險(xiǎn)條例》50萬(wàn)元限額。對(duì)此，我們都在事先作了充分評(píng)估和論證。比如，“德隆系”風(fēng)險(xiǎn)處置時(shí)的保障對(duì)象，主要針對(duì)的是證券公司挪用的客戶保證金，而且個(gè)人債權(quán)也不是100％保障。至于《存款保險(xiǎn)條例》50萬(wàn)元限額，只適用于直接破產(chǎn)清償方式。對(duì)商業(yè)銀行實(shí)施的債務(wù)重組或收購(gòu)承接方式，其保障程度不受50萬(wàn)元限額限制。

因此，按照既定方案，這次接管包商銀行時(shí)，我們?cè)谑刈★L(fēng)險(xiǎn)底線的前提下，依法依規(guī)打破剛性兌付，雖然帶來(lái)一點(diǎn)小的陣痛，但有利于加強(qiáng)市場(chǎng)教育，糾正部分機(jī)構(gòu)一些激進(jìn)的經(jīng)營(yíng)模式，讓市場(chǎng)機(jī)制真正發(fā)揮作用，健全市場(chǎng)紀(jì)律，換來(lái)中國(guó)金融市場(chǎng)和金融體系的整體穩(wěn)定和健康發(fā)展。

目前看，金融市場(chǎng)也在逐步適應(yīng)和調(diào)整中，短期影響是完全可以通過(guò)市場(chǎng)的理性調(diào)整加以應(yīng)對(duì)的，各項(xiàng)市場(chǎng)指標(biāo)正在趨于平穩(wěn)。

《金融時(shí)報(bào)》記者：請(qǐng)問(wèn)您如何看待接管包商銀行的時(shí)機(jī)和效果？

答：今年是防范化解重大金融風(fēng)險(xiǎn)三年攻堅(jiān)戰(zhàn)的關(guān)鍵之年。接管前，包商銀行已經(jīng)出現(xiàn)嚴(yán)重信用危機(jī)，同業(yè)客戶中400多家中小金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)極易形成連鎖反應(yīng)，必須果斷采取措施。否則，越拖風(fēng)險(xiǎn)越大，蔓延范圍也越廣。如果包商銀行風(fēng)險(xiǎn)被動(dòng)爆發(fā)，國(guó)家處置風(fēng)險(xiǎn)使用公共資金的成本和代價(jià)將會(huì)更大，對(duì)金融和社會(huì)穩(wěn)定的沖擊也將更大。

從接管以來(lái)的情況看，金融監(jiān)管部門選擇當(dāng)前時(shí)間窗口及時(shí)接管包商銀行、由人民銀行會(huì)同銀保監(jiān)會(huì)組成接管組、選擇一家大型銀行進(jìn)行托管，是完全正確的。就連包商銀行的員工，以及地方政府也認(rèn)為，接管前“提心吊膽”，接管后“踏實(shí)了”，而且“早接管，早安心”。

接管以來(lái)，包商銀行正常經(jīng)營(yíng)，井然有序。比如，接管后包商銀行到期的300億元大額同業(yè)資金中，只有10億元?jiǎng)澇?，絕大部分到期同業(yè)資金選擇繼續(xù)留在包商銀行，享受新的優(yōu)惠利率，包商銀行資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模實(shí)現(xiàn)小幅增長(zhǎng)。

還比如，包商銀行的同業(yè)存單發(fā)行也正逐步恢復(fù)正常。6月3日至6月14日，包商銀行連續(xù)4次成功發(fā)行同業(yè)存單32億元，具備了正常的資金自我平衡和業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)能力。對(duì)于需要流動(dòng)性周轉(zhuǎn)的個(gè)別中小金融機(jī)構(gòu)，包商銀行還允許提前支取同業(yè)存款，為金融市場(chǎng)穩(wěn)定作出積極貢獻(xiàn)。

總體看，包商銀行雖然有部分凈流出資金，但凈流出規(guī)模遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于預(yù)期，且逐周收斂。

下一步，我們將在清產(chǎn)核資的基礎(chǔ)上，盡快對(duì)包商銀行開(kāi)展市場(chǎng)化改革重組，促進(jìn)包商銀行盡快重生為一家完全健康穩(wěn)健的銀行。

來(lái)源：金融時(shí)報(bào)（封面及內(nèi)文圖自攝圖網(wǎng)）