連續(xù)出現(xiàn)募集資金信披違規(guī) 凱樂科技被出具警示函

每經(jīng)記者 張明雙    每經(jīng)編輯 陳俊杰    

宣布將閑置募集資金用于臨時補(bǔ)流不到一周，凱樂科技(600260，SH)就因過去在募集資金使用方面的信披違規(guī)，被湖北證監(jiān)局出具警示函。凱樂科技4月28日晚公告顯示，湖北證監(jiān)局于4月25日發(fā)出了這一行政監(jiān)管措施決定。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，一個月前，凱樂科技控股股東荊州市科達(dá)商貿(mào)投資有限公司(以下簡稱科達(dá)商貿(mào))也因違規(guī)行為收到了湖北證監(jiān)局的警示函，科達(dá)商貿(mào)通過競價方式減持凱樂科技200萬股流通股，但未在首次賣出的15個交易日前預(yù)先披露減持計劃。

超期使用募集資金補(bǔ)流

據(jù)湖北證監(jiān)局文件，凱樂科技存在兩次募集資金信息披露違規(guī)情形。

2017年9月份，凱樂科技公告稱將使用閑置募集資金5億元臨時補(bǔ)流資金，使用期限為12個月，這部分資金應(yīng)于2018年9月份歸還至募集資金賬戶，但實際直到2018年12月29日才歸還，超出使用期限，卻并未及時披露相關(guān)的進(jìn)展或者變化情況、可能產(chǎn)生的影響。

另外，凱樂科技分別于2018年10月9日和12月24日，將“增資上海凡卓(上海凡卓通訊科技有限公司 )”募投項目的1.25億元資金從專戶轉(zhuǎn)入一般銀行賬戶并使用，未履行相關(guān)審議程序并進(jìn)行披露。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，2017年6月份，凱樂科技通過增發(fā)新股募集資金凈額9.82億元，擬將其中4.38億元用于量子通信技術(shù)數(shù)據(jù)鏈產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化項目，1.24億元用于自主可控計算平臺產(chǎn)業(yè)化項目，1.25億元用于增資上海凡卓和智能指控終端及平臺建設(shè)項目，2.95億元用于償還金融機(jī)構(gòu)債務(wù)。

增發(fā)新股后不久，凱樂科技即抽調(diào)5億元資金臨時補(bǔ)流，超期使用至2018年底。對于超期原因，凱樂科技后來披露的原因為“金融機(jī)構(gòu)回收資金，公司流動資金緊張”。

然而，上述募集資金歸還沒多長時間，大部分資金再次被用于補(bǔ)流。今年1月11日和4月20日，凱樂科技分別使用不超過2.94億元和1.26億元閑置募集資金補(bǔ)充流動資金，合計使用不超過4.2億元，使用期限均為12個月。凱樂科技表示，募資補(bǔ)流不會影響募投項目計劃的正常進(jìn)行。

截至2019年4月18日，上述募資已使用5.72億元，只有償還金融機(jī)構(gòu)債務(wù)的2.95億元投入進(jìn)度為100%，量子通信項目和計算平臺項目投入進(jìn)度分別為46.24%和60.07%，“增資上海凡卓”項目則沒有披露進(jìn)度。按照2018年度募資存放與使用報告，報告期末“增資上海凡卓”項目累計投入金額與承諾投入金額的差額為-1.25億元，顯然并未進(jìn)行投入。

按照計劃，計算平臺項目和“增資上海凡卓”項目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為2019年6月，量子通信項目達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)日期為2019年12月。

如今剩余募投資金基本被用于補(bǔ)充流動資金，這些募投項目能否按照預(yù)期完成呢？4月29日，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者致電凱樂科技董秘辦，但工作人員表示證代不在，不清楚這些問題。

去年預(yù)付款項高達(dá)121億

按照2018年度募資存放與使用報告，凱樂科技屢次出現(xiàn)超期或違規(guī)使用募集資金，原因系金融機(jī)構(gòu)回收資金，公司流動資金緊張。

2018年報顯示，凱樂科技貨幣資金為14.65億元，較2017年末翻了一倍。不過，貨幣資金看起來充足，但大部分處于資產(chǎn)受限狀態(tài)，由于繳納銀行承兌匯票等保證金，2018年末尚有8.05億元貨幣資金受限。另外，凱樂科技還將部分存貨、投資性房地產(chǎn)、固定資產(chǎn)等資產(chǎn)作為借款抵押，合計受限12億元；量子通信光電、盛長安、凡卓通訊、江機(jī)民科等子公司的所有權(quán)或使用權(quán)也因借款質(zhì)押受到限制，合計受限投資金額13.12億元。

由此可見，凱樂科技通過多種形式進(jìn)行借款。截至2018年期末，凱樂科技總資產(chǎn)為217億元，負(fù)債總額為158億元，資產(chǎn)負(fù)債率為72.70%。

事實上，市場曾多次傳出凱樂科技流動資金緊張的消息，主要原因是凱樂科技收購上海凡卓進(jìn)入專網(wǎng)通信業(yè)務(wù)，專網(wǎng)通信產(chǎn)品的元器件硬件為100%外采，但原材料需要以全額付款方式進(jìn)行采購，所以凱樂科技支付給供應(yīng)商的預(yù)付款往往高于下游客戶的預(yù)收款。

2018年報顯示，期末凱樂科技預(yù)付款項為121億元，占總資產(chǎn)比例為55.85%；預(yù)收款項為80.48億元，占總資產(chǎn)比例37.03%。

上交所也在2018年5月份對這種商業(yè)模式提出過疑問，對此，凱樂科技回復(fù)稱，專網(wǎng)通信產(chǎn)品按最終客戶統(tǒng)計軍用占比為100%，由于專網(wǎng)通信產(chǎn)品的特殊性，其主要原材料須向具有一定資質(zhì)的供應(yīng)商采購，但合同的主要條款特別是材料價格及結(jié)算方式均由公司與供應(yīng)商協(xié)商討論決定。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)