監(jiān)管層調(diào)研險(xiǎn)企年金險(xiǎn)經(jīng)營狀況 排查風(fēng)險(xiǎn)隱患

每經(jīng)記者 袁園    每經(jīng)實(shí)習(xí)編輯 易啟江    

圖片來源：攝圖網(wǎng)

新年剛過，保險(xiǎn)公司就迎來了重頭工作。《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者從相關(guān)渠道獲悉，為進(jìn)一步做好人身保險(xiǎn)產(chǎn)品監(jiān)管工作，防范產(chǎn)品經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，中國銀保監(jiān)會近日對各人身保險(xiǎn)公司下發(fā)了《關(guān)于開展年金保險(xiǎn)產(chǎn)品經(jīng)營情況調(diào)研工作的通知》(以下簡稱《通知》)。

根據(jù)通知要求，險(xiǎn)企需要在2月20日前將調(diào)研報(bào)告及附表通過公文傳輸系統(tǒng)報(bào)送至銀保監(jiān)會。“此次監(jiān)管部門對年金產(chǎn)品運(yùn)營情況開展調(diào)研，很可能就是擔(dān)心保險(xiǎn)期間在10年以上的年金產(chǎn)品，會在將來某個(gè)時(shí)間段內(nèi)會出現(xiàn)利差損風(fēng)險(xiǎn)。”有業(yè)內(nèi)人士分析稱。

包含三大方面內(nèi)容

根據(jù)《通知》顯示，此次調(diào)研內(nèi)容包括三大方面，分別為：一是年金保險(xiǎn)(含養(yǎng)老金年金保險(xiǎn))的產(chǎn)品經(jīng)營情況，包括但不限于產(chǎn)品名稱、保費(fèi)收入、保險(xiǎn)期間、預(yù)定利率、負(fù)債修正久期、負(fù)債成本率以及責(zé)任準(zhǔn)備金情況等相關(guān)內(nèi)容;二是對已承保的保險(xiǎn)期間為10年及以上的年金保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，在資產(chǎn)負(fù)債匹配管理方面開展了哪些工作，有哪些具體安排，存在哪些問題和風(fēng)險(xiǎn)，并按10年、30年、終身三個(gè)保險(xiǎn)期間的業(yè)務(wù)進(jìn)行舉例說明;三是2019年年金保險(xiǎn)產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計(jì)和經(jīng)營管理計(jì)劃，以及對年金保險(xiǎn)產(chǎn)品規(guī)范健康發(fā)展的建議。

“各公司要高度重視本次調(diào)研工作，對照調(diào)研內(nèi)容，認(rèn)真回顧總結(jié)年金保險(xiǎn)經(jīng)營情況，排查風(fēng)險(xiǎn)隱患，并形成書面調(diào)研報(bào)告。”銀保監(jiān)會還強(qiáng)調(diào)，該調(diào)研報(bào)告要保證情況反映翔實(shí)、數(shù)據(jù)報(bào)送準(zhǔn)確。同時(shí)，各公司需在2月20日前將調(diào)研報(bào)告及附表通過公文傳輸系統(tǒng)報(bào)送至銀保監(jiān)會。

據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者了解，自收到通知后，有相關(guān)業(yè)務(wù)的公司就已根據(jù)銀保監(jiān)會提出的相關(guān)要求開始進(jìn)行材料準(zhǔn)備。

值得一提的是，《通知》中，“預(yù)定利率”成為年金產(chǎn)品運(yùn)營情況的重點(diǎn)調(diào)研內(nèi)容。這也是銀保監(jiān)會對人身保險(xiǎn)公司的重點(diǎn)監(jiān)管目標(biāo)之一。有業(yè)內(nèi)人士表示，定價(jià)利率、預(yù)定利率等一直都是監(jiān)管部門對年金產(chǎn)品的重點(diǎn)關(guān)注因素。他表示，監(jiān)管部門對此只會越來越嚴(yán)格。

“此次監(jiān)管部門對年金產(chǎn)品運(yùn)營情況開展調(diào)研，很可能就是擔(dān)心保險(xiǎn)期間在10年以上的年金產(chǎn)品，會在將來某個(gè)時(shí)間段內(nèi)會出現(xiàn)利差損風(fēng)險(xiǎn)。”國務(wù)院發(fā)展研究中心保險(xiǎn)研究室副主任朱俊生在接受媒體采訪時(shí)表示。

以排查風(fēng)險(xiǎn)隱患為目的

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，這并非是監(jiān)管層首次關(guān)注年金保險(xiǎn)。2013年8月，原保監(jiān)會宣布普通型人身保險(xiǎn)費(fèi)率改革正式啟動(dòng)，新政策將人身保險(xiǎn)預(yù)定利率定價(jià)權(quán)交給保險(xiǎn)公司和市場，不再執(zhí)行2.5%的上限限制。

根據(jù)規(guī)定，普通型人身保險(xiǎn)保單責(zé)任準(zhǔn)備金法定評估利率由2.5%調(diào)至3.5%;普通型養(yǎng)老年金或保險(xiǎn)期間為10年及以上的其他普通型年金保險(xiǎn)，責(zé)任準(zhǔn)備金法定評估利率可適當(dāng)上浮，上限為法定評估利率的1.15倍，即最高可達(dá)4.025%。  

據(jù)了解，預(yù)定利率的高低和保險(xiǎn)產(chǎn)品的價(jià)格和未來利益直接相關(guān)。預(yù)定利率越高，同等保費(fèi)，收益更高。同等保障，保費(fèi)更低。

為了防范風(fēng)險(xiǎn)，監(jiān)管也曾重點(diǎn)排查過年金保險(xiǎn)。2017年11月20日，正值2018年“開門紅”籌備關(guān)鍵期，交銀康聯(lián)人壽、農(nóng)銀人壽等三家公司卻收到了銀保監(jiān)會的監(jiān)管函，并要求這三家公司立即停售違規(guī)產(chǎn)品，且自監(jiān)管函下發(fā)之日起六個(gè)月內(nèi)，禁止這三家公司申報(bào)新產(chǎn)品。

交銀康聯(lián)人壽收到監(jiān)管函的原因，是在計(jì)算“交銀康聯(lián)交銀優(yōu)福添禧年金保險(xiǎn)（B）”等產(chǎn)品現(xiàn)金價(jià)值時(shí)，直接使用客戶所交保費(fèi)按不同退保年度設(shè)置不同的預(yù)定單利利率計(jì)算，變相突破了定價(jià)利率、預(yù)定費(fèi)用率和發(fā)生率的約束；農(nóng)銀人壽收到監(jiān)管函的原因，則是在計(jì)算“農(nóng)銀金太陽年金保險(xiǎn)（C款）”等產(chǎn)品第5保單年度末及以后現(xiàn)金價(jià)值時(shí)使用低于定價(jià)利率的貼現(xiàn)利率，變相突破了定價(jià)利率的約束。

業(yè)內(nèi)人士表示，如果4.025%預(yù)定利率年金產(chǎn)品銷售得越多，險(xiǎn)企投資端壓力肯定也會越大，因?yàn)橥顿Y收益要覆蓋負(fù)債端成本。從規(guī)范的角度來講，保險(xiǎn)公司還是要做好資產(chǎn)和負(fù)債的匹配。