證監(jiān)會：IPO審核政策始終沒有變化

5月18日，證監(jiān)會新聞發(fā)言人高莉在答記者問時表示，證監(jiān)會嚴(yán)格按照現(xiàn)行法律法規(guī)，對主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板首發(fā)企業(yè)進行審核，審核政策始終沒有變化。

去年底以來，在從嚴(yán)監(jiān)管的背景下，首次公開募股（IPO）市場的排隊、發(fā)審環(huán)節(jié)出現(xiàn)了不少新跡象，如IPO審核速度放緩、新申報企業(yè)大幅縮水、排隊企業(yè)大規(guī)模撤回申報材料。近期部分自媒體報道提及，在創(chuàng)業(yè)板、中小板、主板申請首發(fā)上市，申請人最近一年凈利潤至少分別要達到3000萬元、5000萬元、8000萬元，否則不能通過發(fā)審會審核。

對此，高莉表示，前一段時間，有部分首發(fā)企業(yè)未能通過發(fā)審會審核，主要原因包括以下方面：一是業(yè)務(wù)經(jīng)營不合規(guī)；二是內(nèi)控有效性存在缺陷；三是會計基礎(chǔ)工作不規(guī)范；四是信息披露存在瑕疵；五是持續(xù)盈利能力存疑。證監(jiān)會嚴(yán)格按照現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章，對主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板首發(fā)企業(yè)進行審核，審核政策始終沒有變化。

記者觀察發(fā)現(xiàn)，雖然此前曾出現(xiàn)過IPO排隊企業(yè)批量撤回申請的情況，但近期這一現(xiàn)象有所緩解。截至5月11日，2018年終止審查企業(yè)共144家，僅比此前一周增加4家。

同時，IPO過會率穩(wěn)步上升。據(jù)新時代證券統(tǒng)計，2018年初至今共首發(fā)上會企業(yè)93家，其中43家企業(yè)成功過會，過會率46.2%，首發(fā)審核過會率從1月份的33.3%逐步回升至4月份的57.9%。5月以來，證監(jiān)會共審核9家IPO上會，7家過會，過會率進一步上升到78%。

記者注意到，多家新股發(fā)行募資額打折，包括藥明康德、寧德時代等，募資額都出現(xiàn)了大幅縮水的跡象。有業(yè)內(nèi)人士表示，新經(jīng)濟企業(yè)在A股IPO尚處于起步階段，短期內(nèi)符合條件的企業(yè)不多，從近期的發(fā)行情況來看，監(jiān)管部門已經(jīng)考慮到重點支持與均衡發(fā)展的協(xié)同性，新經(jīng)濟企業(yè)對IPO的整體格局影響不大。

高莉則強調(diào)，防范化解金融風(fēng)險，是金融工作的根本任務(wù)，也是金融工作的永恒主題。從源頭上提高上市公司質(zhì)量，嚴(yán)把市場準(zhǔn)入關(guān)，防止病從口入，是發(fā)行監(jiān)管工作的題中應(yīng)有之義。2016年以來，證監(jiān)會落實依法全面從嚴(yán)監(jiān)管的工作要求，在發(fā)行審核過程中嚴(yán)格把關(guān)，嚴(yán)厲打擊欺詐發(fā)行和帶病申報，不斷從公司治理、規(guī)范運行、信息披露、財務(wù)狀況、持續(xù)盈利能力、募集資金使用等多個維度對首發(fā)企業(yè)進行從嚴(yán)要求。

高莉表示，證監(jiān)會將繼續(xù)堅持依法全面從嚴(yán)監(jiān)管，根據(jù)現(xiàn)行法律法規(guī)規(guī)章要求，有序推進首發(fā)審核工作，嚴(yán)把資本市場入門關(guān)，從源頭上保證上市公司質(zhì)量。