如何搭上黃金、原油大漲便車(chē)？你有5種基金可以選

每經(jīng)記者 袁東 實(shí)習(xí)記者 聶虹    每經(jīng)編輯 肖鴻月    

近期，黃金、原油投資熱度持續(xù)升溫，吸引了不少投資者的注意力。不過(guò)對(duì)于一般投資者來(lái)講，要想?yún)⑴c國(guó)際大宗商品的投資，門(mén)檻太高。

那么，有沒(méi)有簡(jiǎn)單、便利的方法？回答當(dāng)然是肯定的。下面，《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者就來(lái)給大家分享投資“秘籍”。

黃金類(lèi)基金近期走勢(shì)逆轉(zhuǎn)向上

通過(guò)基金購(gòu)買(mǎi)黃金，不失為一種參與投資黃金的明智之選。目前，市場(chǎng)上主要有三大類(lèi)產(chǎn)品可供消費(fèi)者選擇。

1、黃金ETF及其聯(lián)接基金

這類(lèi)基金主要是，投資于上海黃金交易所掛盤(pán)交易的黃金現(xiàn)貨合約等黃金品種，來(lái)緊密跟蹤國(guó)內(nèi)黃金現(xiàn)貨價(jià)格的產(chǎn)品。目前這類(lèi)產(chǎn)品不算多，有華安基金、博時(shí)基金、國(guó)泰基金、易方達(dá)基金等4家公司的14只黃金ETF及其聯(lián)接基金（各份額分開(kāi)計(jì)算，下同）。

從回報(bào)情況來(lái)看，上述14只基金的近3個(gè)月、近1年回報(bào)均為負(fù)。但由于國(guó)際形勢(shì)等因素造成的避險(xiǎn)情緒上漲，這一情況在最近一個(gè)月有所逆轉(zhuǎn)。長(zhǎng)期來(lái)看，成立超過(guò)三年的黃金ETF及其聯(lián)接基金共有8只，其回報(bào)率均超過(guò)12%。

2、QDII型基金

這類(lèi)產(chǎn)品主要通過(guò)投資境外ETF、境外黃金權(quán)益基金，完成對(duì)國(guó)際金價(jià)的追蹤?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者發(fā)現(xiàn)，目前僅諾安基金、嘉實(shí)基金、易方達(dá)基金和匯添富基金旗下有4只產(chǎn)品。

可以看到，同黃金ETF及其聯(lián)接基金相似，黃金QDII型基金成立三年的回報(bào)較好；但從短期看，近3個(gè)月、近1年的回報(bào)均為負(fù)。不過(guò)，這一情況在最近一個(gè)月有所逆轉(zhuǎn)。

3、主要配置黃金主題個(gè)股的基金

例如，前海開(kāi)源金銀珠寶，其最近1個(gè)月的回報(bào)在7.4%左右，近3個(gè)月的回報(bào)也超過(guò)了3.6%。2017年報(bào)顯示，其重倉(cāng)了西部黃金、赤峰黃金、山東黃金、湖南黃金，這些個(gè)股近期漲幅較好。

雖然從近3個(gè)月、近1年的表現(xiàn)看，近期的黃金ETF和QDII型基金收益出現(xiàn)較大逆轉(zhuǎn)，但當(dāng)前的金價(jià)還是較為振蕩的。

對(duì)于目前金價(jià)震蕩的原因，華安基金指數(shù)與量化投資事業(yè)部總經(jīng)理、華安黃金易ETF基金經(jīng)理許之彥認(rèn)為，前期主要是受“貿(mào)易爭(zhēng)端”影響，緊接著是敘利亞局勢(shì)，對(duì)全球政治經(jīng)濟(jì)等方面都會(huì)帶來(lái)一些影響。“歷史經(jīng)驗(yàn)證明，黃金在抵御風(fēng)險(xiǎn)、抵御通脹、抵御各種意外情況上有突出的表現(xiàn)。”他認(rèn)為，在多種因素影響下，黃金應(yīng)該會(huì)有一個(gè)較好的表現(xiàn)機(jī)會(huì)。

他建議，投資人對(duì)黃金應(yīng)當(dāng)選擇一個(gè)中長(zhǎng)期的資產(chǎn)配置概念來(lái)進(jìn)行投資；同時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)偏好不同的投資者，選擇也有不同。“建議穩(wěn)健型的投資人投黃金ETF，因?yàn)辄S金ETF背后對(duì)應(yīng)的是百分之百的實(shí)物黃金合約，投資風(fēng)險(xiǎn)是比較低的，沒(méi)有杠桿也沒(méi)有其他的東西。”

油氣QDII近1個(gè)月遠(yuǎn)超同類(lèi)基金

想要通過(guò)基金投資石油和原油，目前主要有易方達(dá)、南方、嘉實(shí)、諾安、華寶、華安和廣發(fā)等7家基金公司，旗下的12只QDII產(chǎn)品。

這類(lèi)QDII基金又具體分為兩種：一種是QDII股票型基金，另一種是QDII另類(lèi)投資基金。前者主要投資境外油氣權(quán)益型資產(chǎn)，后者主要投資境外相關(guān)油氣ETF。

從回報(bào)上看，最近1個(gè)月以來(lái)，上述12只QDII漲幅明顯，有的是連續(xù)數(shù)月上漲，有的則扭虧為盈。

從最近1年來(lái)的回報(bào)看，整個(gè)油氣QDII的收益也較為亮眼。其中，易方達(dá)原油美元現(xiàn)匯近一年來(lái)回報(bào)超過(guò)22%，在同類(lèi)中表現(xiàn)亮眼。

本周油價(jià)加速提振，單周大漲近9%，創(chuàng)2014年底以來(lái)油價(jià)新高。中財(cái)期貨認(rèn)為，“目前行情還是明顯的多頭趨勢(shì)，預(yù)計(jì)未來(lái)波動(dòng)率上升。”光大證券就認(rèn)為，市場(chǎng)不確定性增加，適當(dāng)增加防御性資產(chǎn)配置，短期增加油氣和資源基金的配置。