三七互娛擬12億收購兩公司股權 墨鹍科技客戶增量提升

每經編輯 白蕓    

每經影視實習記者 白蕓

每經影視編輯 溫夢華

繼去年10月放棄收購中匯影視之后，游戲巨頭三七互娛再次調整了6個月前披露的25億元收購方案。

昨日（2月9日）早間，三七互娛（002555）發(fā)布公告，擬以12.07億元收購墨鹍科技68.43%股權及智銘網絡49.00%股權。與10月的第一次調整相比，此次墨鹍科技的作價下調1.6億元。

圖據2017年2月9日《三七互娛:發(fā)行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書(修訂稿)》

據公告顯示，墨鹍科技2016年實際利潤低于承諾凈利潤，因而觸發(fā)本次交易價格下調。在下調交易價格的同時，墨鹍科技2016年業(yè)績承諾也由凈利潤1.2億元下調至1.03億元。

此外，在2015年及2016年1~8月墨鹍科技的營業(yè)總收入中，來自深圳騰訊的收入占總營收比例分別為100％、72.48%，存在對單一客戶依賴度較高的風險。這一情況受到證監(jiān)會的關注，證監(jiān)會在反饋意見中令公司補充披露相關信息。

去年8月，三七互娛擬以25.6億元收購中匯影視100%股權、墨鹍科技68.43%股權、智銘網絡49%的股權。其中，中匯影視100%股價作價12億元，墨鹍科技作價11.1億元，智銘網絡作價2.5億元。

圖據 2016年8月《三七互娛:發(fā)行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書》

隨后，10月，三七互娛對這筆25億元的大收購進行了調整，放棄收購中匯影視，繼續(xù)以原價格收購余下兩標的墨鹍科技及智銘網絡的相應股權。

而昨天，三七互娛再次調整了此次收購，將墨鹍科技的交易價格下調1.6億元至9.5億元，智銘網絡作價未變。

據公告顯示，在2016年度上海墨鹍實際凈利潤數低于承諾凈利潤數，按照《發(fā)行股份及支付現金購買資產協(xié)議之補充協(xié)議》觸發(fā)本次交易價格下調。

圖據2017年2月9日《三七互娛:發(fā)行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書(修訂稿)》

同時，在昨日公布的收購方案中，墨鹍科技2016年業(yè)績承諾亦下調至1.03億元。在10月收購方案中，墨鹍科技承諾2016年度歸屬于母公司股東的凈利潤需不低于1.2億元。

據最新評估報告，墨鹍科技2016年預測營業(yè)收入為1.61億元，預測凈利潤為1.017億，仍略低于下調過的盈利承諾。

墨鹍科技客戶增量明顯

提升據最新收購方案，在2014 年、2015 年以及 2016 年 1~8 月，墨鹍科技的營業(yè)收入分別為14.65萬元、1308.4萬元和1.32億元，扣除非經常損益的凈利潤分別為-2865.3萬元、-3314.7萬元和 9442.5萬元，當期營收全部來自《全民無雙》和《決戰(zhàn)武林》兩款游戲。

墨鹍科技主營業(yè)務收入 圖據《三七互娛:發(fā)行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書(修訂稿)》

而在2015年及2016年1~8月，墨鹍科技來自深圳騰訊的收入占營業(yè)收入比例分別高達100.00%、72.48%。

圖據《三七互娛:發(fā)行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書(修訂稿)》

而據今年2月9日三七互娛發(fā)布的回應公告數據顯示，來自深圳騰訊的逐月收入占同期營業(yè)收入的占比由2015年底的100.00%下降至2016年8月的34.47%。由此看出，墨鹍科技對于第一大客戶深圳騰訊的依賴程度明顯下降，而客戶量將逐漸擴大。