消費(fèi)金融公司擴(kuò)容至15家 業(yè)內(nèi)盼放低民營企業(yè)準(zhǔn)入門檻

隨著地處西北的晉商消費(fèi)金融公司和東北的盛銀消費(fèi)金融公司日前拿到了牌照，至此，我國共有15家公司獲得令人垂涎的消費(fèi)金融牌照。

實(shí)際上，沒有牌照也可以做消費(fèi)金融的部分業(yè)務(wù)。據(jù)悉，當(dāng)前市場上多頭授信情況較為嚴(yán)重，銀行、保險、信托、電商、支付公司都紛紛撲向該領(lǐng)域。

一位行業(yè)研究人士坦言：“目前整個消費(fèi)信貸市場正處于快速擴(kuò)張期，為了占據(jù)市場份額和估值，必然會犧牲部分風(fēng)險控制。”不過，未來合作空間遠(yuǎn)大于競爭。

申請牌照門檻偏高

自2010年第一批試點(diǎn)的4家公司掛牌成立至今，只有15家公司成功取得了消費(fèi)金融牌照。

申請消費(fèi)金融牌照的標(biāo)準(zhǔn)中存有兩大門檻：一是近一年?duì)I業(yè)收入不得低于300億元；二是主發(fā)起人必須是金融機(jī)構(gòu)，且所占該公司股份不少于30%。多位業(yè)內(nèi)人士對證券時報記者表示，這意味著大量的中小型金融公司和大型電商會受到限制。

從上述15家公司掛牌成立的時間來看，2015年掛牌的步伐有所加快。廣州互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會會長方頌稱：“目前每個城市只能先申請1家企業(yè)進(jìn)行試點(diǎn)。只有監(jiān)管部門放開牌照數(shù)量限制，消費(fèi)金融行業(yè)才能快速發(fā)展。”

在目前已成立的消費(fèi)金融公司中，絕大多數(shù)是銀行占控股地位。京東消費(fèi)金融事業(yè)部總經(jīng)理許凌說：“即便監(jiān)管層允許非金融企業(yè)作為主要出資人，但依然會對出資人的財務(wù)狀況有嚴(yán)格規(guī)定。我們期盼民營企業(yè)申請牌照的準(zhǔn)入門檻可以適度放低。”

征信系統(tǒng)不夠完善

數(shù)據(jù)顯示，2015年末全國金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)人民幣貸款余額為93.95萬億元，其中，居民消費(fèi)性貸款余額為18.96萬億元，占比20.18%。“與發(fā)達(dá)國家消費(fèi)金融滲透率相比，我國龐大的人口基數(shù)和經(jīng)濟(jì)體量意味消費(fèi)金融還有很大市場空間，預(yù)計未來幾年將保持20%左右的復(fù)合增長率。”中郵消費(fèi)金融有限公司相關(guān)人士稱。

過快的發(fā)展往往會帶來一定風(fēng)險，這早已成為業(yè)內(nèi)共識。近期，一則河南大學(xué)生負(fù)債跳樓自殺的新聞再次引發(fā)了人們對于風(fēng)險的擔(dān)憂。一位行業(yè)研究人士坦言，為了快速占據(jù)市場份額，必然會犧牲部分風(fēng)險控制。

消費(fèi)金融針對的客戶群體有相當(dāng)部分包括大學(xué)生在內(nèi)的中低收入百姓群體，甚至有一部分人的征信信息是空白的。

據(jù)不完全統(tǒng)計，目前國內(nèi)消費(fèi)金融業(yè)務(wù)可以分為兩大類，即現(xiàn)金貸和商品貸，提供消費(fèi)信用貸款的最高額度是20萬元。小額、高頻是消費(fèi)金融的一大特點(diǎn)，這意味著必須要做好用戶體驗(yàn)。因此，幾乎所有公司都可以做到一天內(nèi)放款。其中，中郵消費(fèi)金融公司對于信用證明材料完備的客戶，放款速度最快只需8分鐘。

方頌稱：“結(jié)合消費(fèi)場景，以實(shí)際購買商品產(chǎn)生的借款行為可以確定借款意圖，商品貸的風(fēng)險往往是可控的。”

消費(fèi)金融小額、分散、快速的特點(diǎn)，也恰是這個行業(yè)的風(fēng)險隱患。據(jù)悉，第一批試點(diǎn)的捷信消費(fèi)金融有限公司早年虧損嚴(yán)重，就是由于授信體系不完備、數(shù)據(jù)模型不健全導(dǎo)致不少壞賬出現(xiàn)。

第一批試點(diǎn)的公司既是最早吃螃蟹的人，提前占據(jù)了市場；同時也是摸著石頭過河的人，難免濕了褲腳，交了不少學(xué)費(fèi)。

有業(yè)內(nèi)人士對記者表示：“多年過去，征信數(shù)據(jù)還是沒有完全覆蓋消費(fèi)金融的目標(biāo)客戶。央行的征信系統(tǒng)只能由借款人自己調(diào)取再交給我們，這就存在道德風(fēng)險的問題，當(dāng)前市場多頭授信的情況十分嚴(yán)重。”

此外，“國外的消費(fèi)金融產(chǎn)品除銀行信用卡外，還有虛擬信用卡等。”許凌稱，這些都是基于相對成熟的征信體系。國內(nèi)消費(fèi)金融也有不少創(chuàng)新，但現(xiàn)階段仍需要以完善社會征信體系為主，在此基礎(chǔ)上才可實(shí)現(xiàn)有效的產(chǎn)品創(chuàng)新。

多家機(jī)構(gòu)表示：“當(dāng)前，已有幾家公司在收集各家公司的征信數(shù)據(jù)，繼而為行業(yè)提供查詢征信數(shù)據(jù)的平臺。”

未來合作大于競爭

方頌直言：“目前消費(fèi)金融領(lǐng)域沒有誰能比大型電商企業(yè)更具資格和優(yōu)勢，限制它們對行業(yè)來說也是損失。”

以消費(fèi)金融界的主力軍銀行來講，它的優(yōu)勢在于資金端成本低、有客戶基礎(chǔ)。銀行對接消費(fèi)者的消費(fèi)金融產(chǎn)品一是信用卡，二是住房按揭貸款，純粹的消費(fèi)信用貸款規(guī)模并不大。因此，在對用戶數(shù)據(jù)的整合、人工審批流程改進(jìn)等方面，面臨挑戰(zhàn)。

互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)開展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)目前有很多種做法，例如做垂直細(xì)分市場，或是盡可能全覆蓋，優(yōu)勢在于用互聯(lián)網(wǎng)思維和大數(shù)據(jù)模型技術(shù)，獲客成本低、用戶體驗(yàn)便捷，但挑戰(zhàn)在于如何做到有效并有效率地進(jìn)行風(fēng)控。此外，大多數(shù)互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)在消費(fèi)場景拓展方面仍有局限性。

許凌表示：“消費(fèi)金融市場非常大，我們將產(chǎn)品能力和風(fēng)控能力輸出，與銀行、金融機(jī)構(gòu)合作，優(yōu)勢互補(bǔ)，他們提供資金或者差異化的服務(wù)，和我們一起為消費(fèi)者提供更多權(quán)益。同時，銀行也能借鑒我們的用戶信用評估結(jié)果，進(jìn)行風(fēng)控優(yōu)化。”多家機(jī)構(gòu)稱，期望通過自身能力的輸出帶動整個消費(fèi)金融市場降低成本、提升效率，合作的空間遠(yuǎn)大于競爭。