上?；鸸尽吧媸蟆弊粉櫍捍髷?shù)據(jù)鎖定“嫌疑賬戶”

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 徐皓 發(fā)自上海    

每經(jīng)記者 徐皓 發(fā)自上海

年末的基金業(yè)好不熱鬧：基金排名戰(zhàn)激戰(zhàn)正酣，互聯(lián)網(wǎng)金融高燒未退，“捕鼠”行動又是山雨欲來風(fēng)滿樓。

近日有多家媒體報道，上海5家基金經(jīng)理因涉嫌“老鼠倉”正在協(xié)助調(diào)查。“五鼠”消息一出，讓整個基金業(yè)的道德底線再次受到拷問。據(jù)知情人透露，證監(jiān)會此次“捕鼠”行動，得益于利用大數(shù)據(jù)進行數(shù)字稽查。究竟哪些基金公司藏有“碩鼠”？“捕鼠”行動最新進展如何？《每日經(jīng)濟新聞》記者對此展開了全方位調(diào)查了解。

近日，上?；饦I(yè)深受 “五鼠”困擾。11月27日晚，一則題為“傳上海基金公司5人被監(jiān)管部門帶走協(xié)助調(diào)查”的報道在業(yè)內(nèi)砸下重磅炸彈，多家基金公司陷入“老鼠倉”傳聞。

不過，《每日經(jīng)濟新聞》記者了解到，除原匯添富基金經(jīng)理蘇競被證實協(xié)助有關(guān)部門調(diào)查之外，其他四家基金公司尚無確切消息。

近年來，監(jiān)管部門和交易所開始利用大數(shù)據(jù)，通過數(shù)字稽查，篩查出了大量“嫌疑賬戶”，對市場產(chǎn)生了很大震懾。

上?；饦I(yè)陷“鼠患”/

11月29日，證監(jiān)會在新聞例會上對沸沸揚揚的 “上?；鸸纠鲜髠}事件”進行了回應(yīng)。證監(jiān)會新聞發(fā)言人張曉軍表示，近期根據(jù)交易所日常核查發(fā)現(xiàn)的線索，證監(jiān)會對個別基金公司旗下管理的部分基金和賬戶涉嫌利用未公開信息進行交易的情況進行調(diào)查，目前相關(guān)案件仍在調(diào)查中。

上述回應(yīng)證實有基金公司和基金經(jīng)理“涉鼠”正在協(xié)助調(diào)查，并明確是“涉嫌利用未公開信息交易”，不過沒有對具體基金公司和基金經(jīng)理進行點名。所謂 “利用未公開信息交易”，就是業(yè)內(nèi)通常所說的“老鼠倉”。

隨著“五鼠”傳聞持續(xù)發(fā)酵，原匯添富基金經(jīng)理蘇競首先浮出水面。

“蘇競被查是比較確實的，但聽說后續(xù)還有。”有基金經(jīng)理對《每日經(jīng)濟新聞》記者表示。記者通過多方核實了解到，原匯添富基金經(jīng)理蘇競被要求協(xié)助調(diào)查已基本確定。

而媒體報道的另外4家 “涉鼠”基金公司，均受到相關(guān)公司一一否認(rèn)。

對此，有接近監(jiān)管部門人士告訴記者，所謂“五家”基金公司很可能是烏龍，只是該傳言正好與蘇競被查時間點重合，進而引發(fā)一連串猜想。“要真正查實一個有問題的基金經(jīng)理，工作量是很大的，從發(fā)現(xiàn)線索到找到證據(jù)可能需要好幾個月時間。”

此外，上述證監(jiān)會發(fā)言人也否認(rèn)了“帶走基金經(jīng)理”一說。其表示，證監(jiān)會作為行政執(zhí)法部門，沒有權(quán)力“帶走”，只能根據(jù)交易所核查發(fā)現(xiàn)的線索要求基金經(jīng)理協(xié)助調(diào)查。

蘇競被調(diào)查基本確定/

蘇競是在11月23日（被查傳言爆發(fā)一周之前）卸下基金經(jīng)理職務(wù)的。當(dāng)日，匯添富基金發(fā)布基金經(jīng)理調(diào)整公告稱，蘇競同時卸下匯添富均衡增長股票基金、匯添富藍(lán)籌穩(wěn)健混合基金兩只基金的基金經(jīng)理職務(wù)。

此前，匯添富曾否認(rèn)基金經(jīng)理被調(diào)查，稱所有基金經(jīng)理均在崗。不過，記者經(jīng)多方消息確認(rèn)，蘇競確實受到監(jiān)管部門調(diào)查。實際上，已經(jīng)離職的蘇競被調(diào)查，這與匯添富“所有基金經(jīng)理均在崗”的回應(yīng)并不沖突。

蘇競是匯添富的資深基金經(jīng)理，加盟匯添富時間長達(dá)7年，擔(dān)任基金經(jīng)理也有6年之久。簡歷顯示，蘇競曾任上海申銀萬國證券研究所高級研究員、上投摩根基金管理有限公司高級行業(yè)研究員、博時基金管理有限公司高級行業(yè)研究員等，2006年9月加入?yún)R添富基金公司，任高級行業(yè)分析師，2007年10月開始正式擔(dān)任基金經(jīng)理職務(wù)。

從歷史業(yè)績來看，蘇競曾管理的多只偏股型基金都取得過不錯的成績，其中管理時間最長的匯添富優(yōu)勢精選混合基金在大多數(shù)年度排名同類基金前列，在其接管后的2008年，該基金即獲得中國基金業(yè)“金牛獎”。蘇競于今年5月已卸任該基金的基金經(jīng)理。

蘇競管理的另一只產(chǎn)品匯添富均衡增長同樣有著較為穩(wěn)健的業(yè)績，2008年因其抗跌穩(wěn)健的表現(xiàn)獲得“金牛獎”，同時該基金也是匯添富公司規(guī)模最大的基金，截至今年三季度末規(guī)模達(dá)到145億元。

數(shù)字稽查初顯威力/

近年來，不少基金公司開始推行量化投資。而與此同時，監(jiān)管部門和交易所也開始利用大數(shù)據(jù)，通過建模等方法在海量的交易數(shù)據(jù)中尋找隱秘的違規(guī)行為，這被稱為“數(shù)字稽查”。

其中，交易所的監(jiān)察系統(tǒng)已成為抵御“老鼠倉”的第一大防線。自今年6月原博時基金經(jīng)理馬樂因涉嫌利用非公開信息交易被調(diào)查后，交易所再次利用監(jiān)察系統(tǒng)發(fā)現(xiàn)基金經(jīng)理違規(guī)問題。

今年初，深交所交易監(jiān)控系統(tǒng)查出有兩個賬戶與博時精選的持倉高度重合，進而發(fā)現(xiàn)基金經(jīng)理馬樂涉嫌違規(guī)的問題。當(dāng)時有媒體報道稱，深交所初步篩查出了大量 “嫌疑”賬戶，有待后續(xù)一一跟進調(diào)查。這一神秘而強大的監(jiān)控系統(tǒng)一時間震懾市場。

在2010年之前，交易所監(jiān)察工作主要關(guān)注點在于上市公司內(nèi)幕交易行為和操縱市場行為，對于金融機構(gòu)“老鼠倉”行為幾無涉及。這段時間被曝光的基金“老鼠倉”要么是受到舉報，要么是證監(jiān)會在現(xiàn)場檢查中發(fā)現(xiàn)端倪。

近年來，隨著硬件系統(tǒng)和監(jiān)察理念的不斷提升，監(jiān)管部門的稽查能力得到了極大提高。證監(jiān)會透露，目前各證券期貨交易所均全面建立預(yù)警驅(qū)動、信息驅(qū)動相結(jié)合的異常交易監(jiān)察模式，打造了性能先進、精準(zhǔn)高效、國際一流的市場監(jiān)控系統(tǒng)，形成了多渠道、多層次的案件線索分析發(fā)現(xiàn)機制，通過不斷強化掃描監(jiān)測和風(fēng)險排查，案件線索發(fā)現(xiàn)和報送的及時性、精準(zhǔn)度不斷提高。

據(jù)深交所披露，深交所監(jiān)察系統(tǒng)可同步實現(xiàn)超過204個報警指標(biāo)、300項實時與歷史統(tǒng)計查詢、60余項專用調(diào)查分析、100多種監(jiān)管報表監(jiān)測分析等功能，每年處理的各類實時報警信息14萬余次，平均每個交易日處理報警600余次，全天可處理超過1億筆以上的成交記錄，峰值處理能力達(dá)2.5萬筆/秒，可在線保存20年以上的明細(xì)和統(tǒng)計數(shù)據(jù)，存儲數(shù)據(jù)量可達(dá)40TB。

“通過契合監(jiān)管實際的智能化分析功能，監(jiān)察系統(tǒng)能夠幫助監(jiān)管人員及時發(fā)現(xiàn)嚴(yán)重違規(guī)行為的線索，鎖定異動賬戶，提供準(zhǔn)確證據(jù)，為證監(jiān)會嚴(yán)厲打擊和懲處證券市場違法違規(guī)行為提供了強有力手段。”深交所方面稱。

與此同時，交易所與證監(jiān)會之間也形成了快速處理機制：交易所在監(jiān)控過程中發(fā)現(xiàn)異常賬戶后將直接報送證監(jiān)會稽查部門。

另一方面，證監(jiān)會對于基金公司內(nèi)部信息也基本處于完全監(jiān)控狀態(tài)。據(jù)某基金公司IT部門人士稱，上述監(jiān)察系統(tǒng)對于基金公司內(nèi)部郵件、通訊以及一切在電腦上操作過的“動作”都能監(jiān)控和追溯。“監(jiān)管部門想要查的話，基金公司是沒有什么秘密可言的。”