基金上半年扎堆五大行業(yè) “調(diào)研概念”牛股頻出

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 宋雙 發(fā)自成都    

每經(jīng)記者 宋雙 發(fā)自成都

459家深市上市公司——這是今年上半年74家公募基金公司的實(shí)地調(diào)研成績(jī)單?！睹咳战?jīng)濟(jì)新聞》記者根據(jù)已披露的上市公司及基金半年報(bào)，將基金實(shí)地調(diào)研成果予以呈現(xiàn)。據(jù)同花順數(shù)據(jù)，這459家上市公司來自15大行業(yè)下53類子行業(yè)。其中，電子設(shè)備（即計(jì)算機(jī)、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)）為基金第一大調(diào)研行業(yè)，電器機(jī)械、化工制品、醫(yī)藥制造和房地產(chǎn)業(yè)分列二至五名，這五大行業(yè)共有180家公司接待了基金公司調(diào)研。

基金實(shí)地調(diào)研與其二級(jí)市場(chǎng)投資重合度很高：截至上半年末，基金共持有459家中的446家。同時(shí)，被調(diào)研的459家上市公司股價(jià)平均上漲7.76%，而同期深證成指大跌15%以上，“調(diào)研概念股”走勢(shì)強(qiáng)勁。

值得注意的是，參與實(shí)地調(diào)研的74家基金公司中，華夏系調(diào)研最為頻繁，實(shí)地調(diào)研上市公司達(dá)146家；而嘉實(shí)、大成、廣發(fā)、博時(shí)緊隨其后。

電子設(shè)備

31只“調(diào)研概念股”平均大漲34%

基金公司的調(diào)研分布在53類子行業(yè)中，其中電子設(shè)備（即計(jì)算機(jī)、通信和其他電子設(shè)備制造業(yè)）以明顯優(yōu)勢(shì)位居其上半年第一大調(diào)研行業(yè)。該行業(yè)可謂牛股迭出，歐菲光、勝利精密股價(jià)均漲幅翻番。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，上半年基金公司實(shí)地走訪調(diào)研電子設(shè)備行業(yè)上市公司達(dá)55家，共計(jì)調(diào)研202次。被調(diào)研的55家上市公司上半年平均上漲24.28%，其中一季度平均上漲17.02%，二季度平均上漲6.86%。對(duì)于這55家公司，基金增持了31家，減持了21家，新進(jìn)1家。值得一提的是，基金增持的31只該行業(yè)個(gè)股上半年平均大漲33.88%，不僅超出平均水平，更遠(yuǎn)超被減持21只平均僅11.79%的漲幅。

漲幅最大的歐菲光、勝利精密上半年股價(jià)翻番，分別漲了127.71%和107.55%。歐菲光上半年被15家基金公司先后6次調(diào)研，基金公司同時(shí)大幅增持該股4038.39萬股，至8328.94萬股，一共被118只基金持有；而勝利精密先后被8家基金公司實(shí)地調(diào)研，尤其是與聯(lián)想的合作引起了華夏、南方等公募大佬的關(guān)注，集中調(diào)研關(guān)于勝利精密觸摸屏產(chǎn)品的發(fā)展規(guī)劃、與聯(lián)想合作的過程、合作項(xiàng)目特點(diǎn)、項(xiàng)目資金來源、未來產(chǎn)品發(fā)展方向，共有8只基金上半年增持勝利精密870.51萬股。

此外，上半年宇順電子、歌爾聲學(xué)、長(zhǎng)城信息、丹邦科技、水晶光電、大華股份、奮達(dá)科技、三泰電子等漲幅均超過50%，且全部被基金公司所增持。

從接待調(diào)研的次數(shù)來看，該行業(yè)被實(shí)地調(diào)研的55家上市公司中，5家接待調(diào)研超過10次，分別是萊寶高科（13次）、安潔科技（11次）、京東方A（11次）、TCL集團(tuán)（10次）、順絡(luò)電子（10次）。

作為“蘋果”概念股，萊寶高科歷來頗受關(guān)注?；鸸旧习肽陮?duì)于萊寶高科調(diào)研集中于四大方面，分別是公司近期經(jīng)營(yíng)狀況、OGS（一體化觸控）產(chǎn)品和市場(chǎng)開發(fā)進(jìn)展、觸摸屏行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)、定向增發(fā)募投項(xiàng)目進(jìn)展。上半年基金公司增持萊寶高科2078.96萬股，至16072.72萬股，一共被132只基金持有。

從調(diào)研的基金公司數(shù)量來看，上半年該行業(yè)共有15家上市公司被10家以上的基金公司實(shí)地調(diào)研，尤其是TCL集團(tuán)被38家基金公司密集調(diào)研。調(diào)研主要圍繞多媒體及面板行業(yè)的現(xiàn)狀、華星光電8.5代線運(yùn)營(yíng)介紹、節(jié)能惠民政策交流及華星光電的生產(chǎn)情況進(jìn)行。而密集調(diào)研的背后正是大幅增持：TCL集團(tuán)是459只“調(diào)研概念股”中第一大增持個(gè)股，基金公司上半年大幅增持TCL集團(tuán)48906.98萬股，至172298.65萬股，共141只基金持有該公司股票。

除TCL集團(tuán)、歐菲光、萊寶高科之外，該行業(yè)上半年還有12家上市公司被10家以上基金公司所調(diào)研。分別是安潔科技（37家）、京東方A（23家）、立訊精密（18家）、丹邦科技（17家）、深天馬A（16家）、順絡(luò)電子（16家）、水晶光電（14家）、兆馳股份（14家）、大華股份（13家）、威創(chuàng)股份 （13家）、高德紅外（10家）、英飛拓（10家）。

被調(diào)研之后仍無基金持有的是合眾思?jí)眩硗膺€有6只調(diào)研之后被減持超千萬股，分別是新海宜、中環(huán)股份、星網(wǎng)銳捷、同洲電子、航天電器和卓翼科技。

電氣機(jī)械

143只基金押注“特斯拉效應(yīng)”

與電子設(shè)備同屬于制造業(yè)大類的電氣機(jī)械（即電氣機(jī)械和器材制造業(yè)）行業(yè)，是上半年基金第二大調(diào)研行業(yè)，其中特斯拉概念最受基金公司關(guān)注，共有143只基金持有3只“特斯拉概念股”。特斯拉是美國(guó)一家電動(dòng)汽車公司，被譽(yù)為汽車界的“蘋果”。

據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者統(tǒng)計(jì)，該行業(yè)有39家上市公司接待了110次調(diào)研，在二級(jí)市場(chǎng)上，這些公司中24家獲得基金增持，14家被減持，1家迎來新進(jìn)基金。

這39家公司上半年股價(jià)表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)，平均上漲14.22%。德賽電池漲幅最高，達(dá)到97.27%；理工監(jiān)測(cè)、老板電器、中恒電氣、新時(shí)達(dá)、科華恒盛漲幅均超過50%。

作為鋰電池龍頭的德賽電池，近期憑“特斯拉概念”吸引市場(chǎng)目光，原因是特斯拉8月宣布開始接受在華預(yù)定。上半年共8家基金公司4次實(shí)地調(diào)研德賽電池，主要集中于了解日常經(jīng)營(yíng)情況和行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)。上半年基金增持德賽電池1547.06萬股，至4355.76萬股，共96只基金持有。

通常來看，上市公司在半年報(bào)中對(duì)于調(diào)研內(nèi)容披露都十分簡(jiǎn)略，但大洋電機(jī)卻是例外，將基金公司調(diào)研情況詳細(xì)披露。大成基金和招商基金關(guān)心其能否受益于 “特斯拉效應(yīng)”，大洋電機(jī)對(duì)此稱：“特斯拉的電池技術(shù)和充電技術(shù)，解決了電動(dòng)車發(fā)展的最重要的瓶頸，能否引領(lǐng)全球快速發(fā)展，還有待觀察，電動(dòng)車市場(chǎng)在中國(guó)仍面對(duì)電池、充電站、智能電網(wǎng)等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的難題，未來城市電動(dòng)車市場(chǎng)發(fā)展對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)依賴較大，在城鄉(xiāng)低速車市場(chǎng)之所以發(fā)展迅速，主要是城鄉(xiāng)市場(chǎng)對(duì)基礎(chǔ)設(shè)施沒有依賴性，盡管電池技術(shù)不成熟”。盡管如此，上半年基金仍增持大洋電機(jī)1069.35萬股至4783.69萬股，共被35只基金持有。

江特電機(jī)同樣具有“特斯拉概念”。上半年景順長(zhǎng)城、銀華、信誠(chéng)等7家基金公司先后3次實(shí)地調(diào)研江特電機(jī)，調(diào)研圍繞江特電機(jī)及控股子公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況進(jìn)行。不過，基金上半年減持江特電機(jī)168.27萬股，12只基金共同持有137.01萬股。

整體來看，基金實(shí)地調(diào)研的該行業(yè)39家上市公司，老板電器被調(diào)研次數(shù)最多，達(dá)到13次；此外美菱電器8次、美的電器7次、格力電器6次、華帝股份5次。

基金公司對(duì)于老板電器的調(diào)研集中于了解其經(jīng)營(yíng)情況及發(fā)展戰(zhàn)略。上半年基金共增持老板電器2659.08萬股至4849.11萬股，一共被63只基金不同程度持有。老板電器上半年股價(jià)大漲79.45%。

格力電器上半年被基金減持16618.23萬股，截至年中，280只基金持有其79349.33萬股。

而被基金公司調(diào)研最多的則是美的電器，34只家基金公司上半年前往調(diào)研。基金上半年增持美的電器3921.97萬股，至67112.83萬股，由197只基金持有。

此外，華帝股份和思源電氣上半年各有21家基金公司前往調(diào)研，首航節(jié)能被11家基金公司調(diào)研，美菱電器、奧特迅各被10家調(diào)研。

化工制品

35家被調(diào)研 基金增持股漲8.9%

相比之下，同屬制造業(yè)大類的化工制品行業(yè)（即化學(xué)原料和化學(xué)制品制造業(yè)）上半年整體漲幅并不突出，但它其實(shí)是基金實(shí)地調(diào)研的第三大行業(yè)。被調(diào)研的35家上市公司，上半年股價(jià)微漲1.36%；但獲基金增持的20家則上漲8.93%，遠(yuǎn)超平均水平，而被減持的13家平均下跌10%。

其中，紅太陽上半年被調(diào)研次數(shù)最多，達(dá)12次，共21家基金公司前往調(diào)研，最關(guān)心的內(nèi)容是吡啶反傾銷相關(guān)情況；華夏、銀河均兩次前往調(diào)研。與去年年底對(duì)比，基金上半年整體增持紅太陽883.55萬股，62只基金合計(jì)持有4970.22萬股。上半年紅太陽股價(jià)上漲27.57%。

聯(lián)化科技則是該行業(yè)中吸引最多基金公司實(shí)地調(diào)研的一家，上半年共有24家基金公司7次前往調(diào)研，大成基金更是先后3次調(diào)研。調(diào)研集中圍繞行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)和公司運(yùn)營(yíng)情況等進(jìn)行。截至上半年末，聯(lián)化科技依舊被基金重倉(cāng)，上半年末共有98只基金持有該股，合計(jì)持有18016.69萬股，較去年年底增持1258.3萬股。聯(lián)化科技上半年股價(jià)微漲2.97%。

此外，接待10家以上基金公司調(diào)研的還有衛(wèi)星石化（20家）、四川美豐（18家）、德聯(lián)集團(tuán)（15家）、閏土股份（15家）、輝豐股份（13家）、新綸科技（12家）、華邦銀泰（11家）。其中，除新綸科技上半年被減持395.75萬股之外，其余均不同程度獲得增持。尤其是四川美豐上半年被增持10427.16萬股至12793.01萬股，由53只基金持有?；鸸緦?duì)于四川美豐調(diào)研集中于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況和發(fā)展規(guī)劃。上半年四川美豐股價(jià)上漲16.71%。

除四川美豐和聯(lián)化科技，還有4家上市公司在基金公司調(diào)研之后獲增持超千萬股，分別是勝利股份（4976.57萬股）、閏土股份（3287.62萬股）、煙臺(tái)萬潤(rùn)（2731.86萬股）、華邦穎泰（1015.92萬股）。

醫(yī)藥制造

“吃藥”分化調(diào)研28家減持12家

一季度醫(yī)藥股走勢(shì)強(qiáng)勁，醫(yī)藥制造業(yè)也是基金公司上半年第四大調(diào)研行業(yè)：上半年基金公司實(shí)地調(diào)研28家，這28家平均上漲22.52%。從實(shí)際持倉(cāng)來看，被調(diào)研的28家醫(yī)藥公司16家被增持，12家被減持。

華潤(rùn)三九上半年被調(diào)研次數(shù)達(dá)到10次，共有13家基金公司先后前往調(diào)研，海富通、華寶興業(yè)、易方達(dá)均兩次調(diào)研，調(diào)研內(nèi)容均為溝通公司業(yè)務(wù)發(fā)展情況。不過，頻繁調(diào)研的背后卻是部分基金的減持調(diào)倉(cāng)：上半年基金減持華潤(rùn)三九877.68萬股，截至上半年末，171只基金合計(jì)持有18493.71萬股。華潤(rùn)三九上半年股價(jià)上漲24.89%。

眾生藥業(yè)上半年一共被31家基金公司所調(diào)研，領(lǐng)銜該行業(yè)。調(diào)研圍繞其經(jīng)營(yíng)情況展開。上半年眾生藥業(yè)被基金大幅增持2352.52萬股，74只基金合計(jì)持有4626.2萬股。

千紅制藥上半年共被17家基金公司實(shí)地調(diào)研，同時(shí)基金公司大幅增持1614.57萬股。

在今年4月漢森制藥旗下拳頭產(chǎn)品四磨湯被曝含有一級(jí)致癌物之前，3月份其曾被15家基金公司實(shí)地調(diào)研，在該行業(yè)中僅次于眾生藥業(yè)、千紅制藥。上半年基金減持漢森制藥330.76萬股至494.5萬股，由8只基金持有。其股價(jià)上半年整體下跌1.75%。

此外，雙鷺?biāo)帢I(yè)和仙琚制藥上半年也被10家以上基金公司調(diào)研。

整體來看，在28家被調(diào)研的醫(yī)藥制藥業(yè)上市公司中，被增持最多的是科華生物，上半年基金公司增持?jǐn)?shù)量達(dá)到10348.76萬股，139只基金合計(jì)持有16882.69萬股。

而被減持最多的益盛藥業(yè)，上半年被基金大幅減持2217.75萬股，至252.85萬股，僅剩9只基金持有。九芝堂也被減持超千萬股；信立泰、麗珠集團(tuán)被減持?jǐn)?shù)量也在700萬股左右。

房地產(chǎn)

23只“調(diào)研概念股”下跌9%

上半年地產(chǎn)股遭遇政策寒冬，曾經(jīng)熱衷“囤地”的公募基金爭(zhēng)先恐后于一季度出逃。而二季度，基金地產(chǎn)股倉(cāng)位有所回補(bǔ)，盡管上半年整體呈現(xiàn)減持，但持有市值與去年年底相比縮水不足10%，遠(yuǎn)低于其他周期行業(yè)。

上半年，基金公司調(diào)研了23家地產(chǎn)股，共有6只獲得增持，其余17只均被不同程度減持。23只個(gè)股上半年平均下跌9.26%。

蘇寧環(huán)球?yàn)樯习肽昊鸸痉康禺a(chǎn)業(yè)調(diào)研“第一股”：共有20家基金公司先后10次前往實(shí)地調(diào)研。不過，蘇寧環(huán)球也是23家被調(diào)研房企中遭基金減持最多的一家：上半年基金共減持10647.74萬股，但仍有90只基金持有23566.67萬股。蘇寧環(huán)球上半年股價(jià)整體下跌25.85%，但下跌集中于一季度，二季度股價(jià)有所企穩(wěn)。上半年被基金公司實(shí)地調(diào)研并減持超千萬股的還有福星股份、金融街、招商地產(chǎn)、中糧地產(chǎn)、海印股份、銀基發(fā)展、泛海建設(shè)、深振業(yè)A和榮盛發(fā)展。

基金公司對(duì)于金科股份的調(diào)研程度僅次于蘇寧環(huán)球，上半年共有17家基金公司先后8次調(diào)研金科股份。不同的是，上半年基金公司整體增持金科股份2662.26萬股，86只基金合計(jì)持有10681.48萬股。

整體來看，上半年基金公司調(diào)研且增持的6家房企，除金科股份之外還有陽光城、南國(guó)置業(yè)、濱江集團(tuán)、中天城投和中航地產(chǎn)，前4家增持均超過千萬股。

陽光城上半年獲基金增持13687.11萬股，至24513.51萬股，共76只基金持有陽光城。有5家基金公司實(shí)地調(diào)研該公司，調(diào)研內(nèi)容主要是了解戰(zhàn)略布局及經(jīng)營(yíng)策略，在建項(xiàng)目的開發(fā)建設(shè)、銷售進(jìn)度等情況，并現(xiàn)場(chǎng)參觀了部分在建項(xiàng)目。在基金的力撐之下，陽光城上半年股價(jià)整體大漲46.38%。

其他行業(yè)

開采輔助行業(yè)

惠博普上半年接待24家基金公司3次調(diào)研，獲得基金增持3422.44萬股，至4573.1萬股，由47只基金持有。同屬該行業(yè)的宏大爆破上半年也獲得1696.72萬股增持，12家基金公司曾前往實(shí)地調(diào)研。這兩家公司也是該行業(yè)上半年僅有的被基金公司調(diào)研的公司。

化學(xué)纖維制造業(yè)

華峰氨綸上半年迎來4家基金公司3次調(diào)研，調(diào)研圍繞公司整體經(jīng)營(yíng)狀況及未來發(fā)展，獲得基金增持超3000萬股，共55只基金持有4336.38萬股。同屬該行業(yè)的海利得上半年被19家基金公司先后4次調(diào)研，增持936.97萬股。上半年基金公司調(diào)研該行業(yè)上市公司共5家。

生態(tài)環(huán)保和環(huán)境治理行業(yè)

國(guó)電清新上半年被10家基金公司兩次調(diào)研,基金增持該股2754.96萬股,至6569.27萬股，由54只基金持有。而同屬于該行業(yè)的桑德環(huán)境上半年也被增持1114.67萬股，共被3家基金公司實(shí)地調(diào)研。

畜牧業(yè)

民和股份上半年被基金增持1722.92萬股，有兩家基金公司前往實(shí)地調(diào)研。同屬于該行業(yè)的益生股份被一家基金公司調(diào)研，被基金增持491.57萬股。

印刷和記錄媒介復(fù)制業(yè)

東港股份上半年被10家基金公司先后5次實(shí)地調(diào)研。調(diào)研主要圍繞其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)及募投項(xiàng)目情況進(jìn)行。基金上半年增持東港股份1052.34萬股，至1164.16萬股，由19只基金持有。