第三方支付醞釀重兵出擊 銀行代銷基金收入或雪上加霜

每經(jīng)編輯 每經(jīng)記者 胡群 發(fā)自北京    

每經(jīng)記者 胡群 發(fā)自北京

中間業(yè)務(wù)收入下滑，成為今年銀行業(yè)最受關(guān)注的問題之一。當(dāng)然證券市場(chǎng)的低迷或是影響因素之一。

從上市銀行中期報(bào)告來(lái)看，雖然有些銀行代銷基金規(guī)模同比增長(zhǎng)可觀，但代理基金收入跌落明顯。2012年上半年，農(nóng)行實(shí)現(xiàn)代理銷售基金收入3.37億元，與之對(duì)應(yīng)的是2011年上半年，實(shí)現(xiàn)代理基金業(yè)務(wù)收入6.62億元。同時(shí)，招商銀行代理基金收入從2011年上半年的6.65億元降至今年上半年的5.42億元，同比下降18.5%。

不過(guò)，在基金代銷支付市場(chǎng)中，銀行作為傳統(tǒng)基金銷售渠道，正面臨第三方支付機(jī)構(gòu)“突襲”。

超百億基金支付市場(chǎng)

銀行作為金融產(chǎn)品銷售主渠道的局面正在被打破，“侵入者”是第三方支付機(jī)構(gòu)，主戰(zhàn)場(chǎng)放在了代理基金銷售。

易寶支付基金項(xiàng)目總監(jiān)齊小賀對(duì)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，基金第三方支付是指投資者在基金公司網(wǎng)上直銷或第三方銷售機(jī)構(gòu)進(jìn)行申購(gòu)、認(rèn)購(gòu)基金時(shí)，通過(guò)第三方支付平臺(tái)而非銀行支付款項(xiàng)。目前大部分第三方支付平臺(tái)的股票型基金申購(gòu)手續(xù)費(fèi)率為0.6%，而銀行等傳統(tǒng)渠道是1.5%，費(fèi)率優(yōu)惠是第三方支付深度介入基金行業(yè)的又一大利器。

“狹義上，目前第三方支付機(jī)構(gòu)為基金公司直銷網(wǎng)上交易的支付規(guī)模是三、四百億元。廣義上，第三方支付機(jī)構(gòu)不僅為基金公司網(wǎng)上直銷交易服務(wù)，也參與線下POS交易、第三方銷售公司支付交易、甚至部分中小銀行的支付交易，若再加上贖回資金的劃款金額，這個(gè)市場(chǎng)非常龐大。”齊小賀說(shuō)道。

“目前基金銷售支付領(lǐng)域市場(chǎng)超百億元，在市場(chǎng)景氣的前提下，未來(lái)較短時(shí)間將達(dá)到千億規(guī)模。”艾瑞高級(jí)分析師王維東稱。

第三方支付交易量尚小

自去年12月，多家第三方基金銷售機(jī)構(gòu)申請(qǐng)獲得證監(jiān)會(huì)正式受理后，目前已有多家第三方機(jī)構(gòu)獲批。

然而，第三方支付機(jī)構(gòu)進(jìn)入基金市場(chǎng)并沒有預(yù)想中的順利。不可忽視的是，目前我國(guó)整體電商化水平較低，且網(wǎng)民主體為青年人，這一群體的財(cái)富積累有限，較少進(jìn)行基金投資；并且，由于我國(guó)投資者對(duì)通過(guò)線上渠道進(jìn)行基金投資的資金安全存在較大的擔(dān)憂。

“起步會(huì)比較艱難一些，目前各支付公司的交易量都不高，甚至很低。目前更多還是銀行的交易量。”王維東對(duì)記者說(shuō)。

此外，傳統(tǒng)的銀行基金銷售渠道優(yōu)勢(shì)依然明顯，工商銀行一位高層人士對(duì) 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者表示，銀行擁有龐大的銀行卡用戶、雄厚的資本積累、安全性較高的銀行專網(wǎng)的建設(shè)，使得更多的用戶對(duì)其產(chǎn)生信賴和依賴，并且目前各家商業(yè)銀行網(wǎng)銀服務(wù)已漸趨完善；另一方面，銀行利用其平臺(tái)優(yōu)勢(shì)，與多家基金公司合作，結(jié)合銀行的其他現(xiàn)金理財(cái)業(yè)務(wù)，為投資者帶來(lái)多樣化的投資選擇和靈活的投資方式。

記者了解到，預(yù)計(jì)今年接入支付寶的基金公司數(shù)目將達(dá)到50家，接入易寶支付的基金公司將在40家左右，而目前農(nóng)行為70家基金公司和證券公司代理銷售基金。

網(wǎng)上結(jié)算將是大勢(shì)所趨

中國(guó)銀行一位高管在接受 《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者采訪時(shí)也指出，第三方支付機(jī)構(gòu)參與基金銷售，僅僅是扮演基金銷售渠道的補(bǔ)充作用，對(duì)銀行而言談不上威脅。不過(guò)，其鯰魚效應(yīng)將帶動(dòng)整個(gè)行業(yè)更加關(guān)注投資人的真實(shí)利益和訴求，并帶動(dòng)基金產(chǎn)品的創(chuàng)新。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，基金網(wǎng)上銷售會(huì)逐漸為市場(chǎng)所接受，形成一個(gè)統(tǒng)一的網(wǎng)上結(jié)算平臺(tái)也將是大勢(shì)所趨，但銀行絕不會(huì)束手無(wú)策。

有觀點(diǎn)認(rèn)為，第三方銷售最大的問題在于公募基金銷售手續(xù)費(fèi)較低，發(fā)展龐大的中小客戶群成本又太高。但易寶支付基金行業(yè)線總經(jīng)理白川表示，公募基金行業(yè)是萬(wàn)億級(jí)市場(chǎng)，各方面監(jiān)管比較完善，中長(zhǎng)期來(lái)看，各參與方均有很大機(jī)會(huì)獲取不錯(cuò)的收益。第三方支付面對(duì)如此規(guī)模的市場(chǎng)和未來(lái)的發(fā)展?jié)摿Γ瑳]有理由不投入重兵參與。

“平臺(tái)很重要，雖然目前網(wǎng)上直銷基金占比相對(duì)較小。未來(lái)對(duì)基金銷售市場(chǎng)份額的競(jìng)爭(zhēng)，將集中于銷售服務(wù)的專業(yè)化水平以及服務(wù)的精細(xì)化和體驗(yàn)性上。對(duì)基金相關(guān)數(shù)據(jù)的準(zhǔn)確分析、把握，將成為基金銷售渠道的核心競(jìng)爭(zhēng)力之一。”交銀施羅德基金零售理財(cái)部總經(jīng)理張馳稱。

對(duì)于低迷的行業(yè)形勢(shì)，不利的市場(chǎng)地位，第三方支付機(jī)構(gòu)顯然有充分的考慮。“易寶支付、支付寶、財(cái)付通等都是今年取得支付資格，第一年開展業(yè)務(wù)，更多是做基礎(chǔ)建設(shè)、創(chuàng)新產(chǎn)品、接入商戶，交易量這塊期望都不是很高，一方面市場(chǎng)行情不好，另外一方面接入基金公司的速度比較慢。但第三方支付機(jī)構(gòu)爭(zhēng)奪千億市場(chǎng)沒問題，我們更多是放眼基金的萬(wàn)億交易市場(chǎng)。”齊小賀最后稱。