操盤必讀：華為折疊屏手機銷售火爆，關(guān)鍵組件需求提升；納指連跌，納斯達克中國金龍指數(shù)漲2.63%

每經(jīng)記者 楊建    每經(jīng)編輯 彭水萍    

（一）重要市場新聞

1、美股三大指數(shù)收盤漲跌不一，道指漲0.59%，納指跌0.23%，連續(xù)第二日下跌；標普500指數(shù)收平，熱門科技股漲跌不一，英偉達跌超6%，市值單日蒸發(fā)近2000億美元，英特爾漲超2%，蘋果漲超1%。中概股普漲，納斯達克中國金龍指數(shù)漲2.63%。理想汽車漲超10%，小鵬汽車漲超8%，蔚來漲超6%，拼多多、嗶哩嗶哩漲超4%，滿幫、愛奇藝漲超3%，騰訊音樂、唯品會、富途控股漲超2%，阿里巴巴、京東、百度、微博漲超1%，網(wǎng)易小幅上漲。

2、美國上周首次申領(lǐng)失業(yè)救濟人數(shù)為23.1萬人，預估為23.2萬人，前值為23.2萬人。國際油價全線上漲，美油10月合約漲2.01%，報76.02美元/桶；布油11月合約漲1.82%，報78.99美元/桶。歐股主要指數(shù)收盤普漲，德國DAX30指數(shù)漲0.75%，英國富時100指數(shù)漲0.45%，法國CAC40指數(shù)漲0.84%，歐洲斯托克50指數(shù)漲1.06%。

（二）宏觀新聞

8月29日下午盤后，人民幣大幅反彈，人民幣對美元匯率在岸和離岸市場雙雙升破7.1關(guān)口。截至8月30日5時，在岸人民幣兌美元收報7.0980，較上一交易日夜盤收盤漲310點；離岸人民幣兌美元收報7.0947，較周三紐約尾盤漲386點，逼近8月5日頂部7.0838元和2023年5月17日頂部6.9927元。據(jù)央行網(wǎng)站，2024年8月29日，央行以數(shù)量招標方式進行了公開市場操作，從公開市場業(yè)務一級交易商買入4000億元特別國債。

（三）機構(gòu)觀點

排排網(wǎng)財富理財師負責人孫恩祥：今日市場出現(xiàn)了些積極信號，五大行出現(xiàn)了高位放量殺跌，而超跌陣營中光伏、白酒均出現(xiàn)較大幅度反彈。之前，我們反復強調(diào)過“五大行不跌，市場下跌不止”，市場要想企穩(wěn)走強，五大行就要拐頭向下。五大行的下跌，代表著市場的悲觀情緒有所減輕。當然，今天一天還不能說明什么，后續(xù)還需要繼續(xù)觀察今日這種現(xiàn)象的延續(xù)性，只有五大行扭轉(zhuǎn)趨勢，市場才有走強希望。今日五大行殺跌，但市場實現(xiàn)了超4000家上漲，同時相比昨天放量1000億元，情緒好于上證指數(shù)。此前，我們也強調(diào)了，市場見底需要放量，持續(xù)縮量也許不是好事，今天放量了就是積極信號。此外中報即將結(jié)束，壓制股價的業(yè)績因素將告一段落，市場的風險偏好有望上升。市場開始出現(xiàn)了積極信號，可以逐步樂觀起來了。

恒生前海基金：短期來看，市場情緒的提振和扭轉(zhuǎn)仍需要催化的因素，在量能沒有顯著放大之前，行情或較難出現(xiàn)明顯的轉(zhuǎn)機，反彈的時機仍需要耐心等待。國內(nèi)經(jīng)濟復蘇力度偏弱、市場信心有待修復仍制約資金回補節(jié)奏，短期市場或偏震蕩運行，高低切仍是結(jié)構(gòu)線索，考慮到外圍市場擾動，維持倉位以觀察風險仍是首選。國內(nèi)方面，實際政策落地的進一步明確，或?qū)Σ糠中袠I(yè)有引領(lǐng)作用。配置方面，防守方向仍選擇高股息、低估值的紅利，進攻方向關(guān)注底部消費板塊改善和新一輪產(chǎn)業(yè)周期的崛起，主要是科技成長和大制造板塊。

龍贏富澤資產(chǎn)總經(jīng)理童第軼：近期市場繼續(xù)向下尋求支撐，在美聯(lián)儲已經(jīng)幾乎確定要在9月開始降息的背景下，市場的關(guān)注點將回歸到經(jīng)濟數(shù)據(jù)方面，但顯然，無論是美國和中國，目前經(jīng)濟層面都存在一定的壓力。不過，當前國內(nèi)政策面積極，且當前位置A股估值存在支撐，在這樣的背景下，不存在大幅下行的風險，結(jié)構(gòu)性機會仍然存在。板塊方面，一是超跌板塊值得關(guān)注，二是在美聯(lián)儲降息的背景下，大宗商品也值得關(guān)注。

（四）行業(yè)掘金

1、8月29日，華為發(fā)布2024年上半年經(jīng)營業(yè)績，整體經(jīng)營穩(wěn)健，結(jié)果符合預期。上半年，華為實現(xiàn)銷售收入4175億元，同比增長343%，凈利潤率13.2%。其中在第二季度，華為的書本式Mate X系列和翻蓋式Pocket系列銷量分別同比增長了400%和50%。研究機構(gòu)表示，隨著華為相關(guān)技術(shù)的突破，Mate 60、Pura 70系列和Mate X5折疊屏系列的發(fā)布將華為重新帶回國產(chǎn)高端手機市場。今年下半年來，已有三星、小米、華為、榮耀等多家廠商發(fā)布了折疊產(chǎn)品。光大證券指出，隨著折疊屏手機款式越來越多，將進一步刺激消費者對折疊屏手機的購買欲望，鉸鏈、UTG蓋板、光學膜等關(guān)鍵組件需求有望提升。概念股包括漢威科技，長盈精密，大富科技等。

2、8月29日，英特爾宣布與中國石油合作，共同驗證國內(nèi)液冷散熱方案，滿足國內(nèi)客戶對本土供應鏈需求，推進浸沒式液冷落地。本次合作包括采用第四代英特爾至強可擴展處理器架構(gòu)設計提升的性能/能耗比，提出應用到英特爾至強6處理器、Gaudi AI加速器等在內(nèi)的產(chǎn)品散熱兼容需求，聯(lián)合打造出本土浸沒式液冷方案DC-SCL，用于可持續(xù)綠色數(shù)據(jù)中心。人工智能變革和數(shù)字經(jīng)濟轉(zhuǎn)型趨勢下，數(shù)據(jù)中心往高能耗、高密度方向發(fā)展，液冷技術(shù)應用漸廣。液冷技術(shù)作為兼具節(jié)能性和散熱性的綠色溫控技術(shù)，成為國家及地方政策鼓勵采用的重要節(jié)能技術(shù)。微軟、英特爾等大廠紛紛推出浸沒式液冷方案，未來隨著處理密集型計算應用增長，浸沒液冷作為未來方向或?qū)㈤L期受益。概念股包括高瀾股份，申菱環(huán)境，飛榮達等。

3、據(jù)媒體報道，在最新發(fā)表的一篇論文中，谷歌DeepMind打造出了首個完全AI驅(qū)動的實時游戲引擎——GameNGen。在單個谷歌TPU上，它以每秒20幀的速度模擬經(jīng)典射擊類游戲DOOM。所有游戲畫面都是根據(jù)玩家操作，與復雜環(huán)境進行交互，實時生成。且質(zhì)量能“以假亂真”，可做到人類評估者都難以察覺的水平。相關(guān)內(nèi)容的帖子在推特、Reddit上持續(xù)火爆，有業(yè)內(nèi)指出，它提供了一條全新的技術(shù)路徑，或取代傳統(tǒng)游戲引擎。AI大模型技術(shù)的加速迭代持續(xù)大幅降低虛擬世界的創(chuàng)作門檻，重塑開發(fā)生態(tài)，為游戲、影視作品等領(lǐng)域賦能，提升制作效率。隨著AI技術(shù)的加速驅(qū)動，游戲板塊有望迎來價值重估。概念股包括掌趣科技，順網(wǎng)科技，紫天科技等。