多家消費(fèi)類公司業(yè)績預(yù)喜 板塊行情能否啟動？

每經(jīng)記者 任飛    每經(jīng)編輯 葉峰    

1月17日，黑芝麻披露2023年業(yè)績預(yù)告，顯示將扭虧，凈利潤約為4100萬~5500萬元。

近期，A股上市公司陸續(xù)披露2023年業(yè)績預(yù)告，其中食品飲料行業(yè)個股普遍業(yè)績增長。Wind（萬得）統(tǒng)計(jì)顯示，截至1月17日，已有10家公司披露，8家或?qū)?shí)現(xiàn)同比增長。

《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者注意到，業(yè)內(nèi)關(guān)注經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的同時，也在期待消費(fèi)股行情啟動，與此同時，一些個股的定增股份也已 上 市 ，如 千 味 央 廚（SZ001215，股價46.55元，市值46.27億元）定增股份于1月17日上市，此類持股明細(xì)中有多家公募機(jī)構(gòu)獲配。

消費(fèi)復(fù)蘇出現(xiàn)積極信號，行情是否也會因此而展開？中信證券認(rèn)為，預(yù)計(jì)2024年大眾品需求表現(xiàn)仍取決于整體消費(fèi)景氣度的恢復(fù)，其中零食板塊結(jié)構(gòu)性成長機(jī)會相對明確。短期維度，建議尋找高確定性主線。長期維度，關(guān)注估值底部和具備配置價值的行業(yè)龍頭。

千味央廚定增股已上市

近期，A股市場賺錢效應(yīng)不佳，與此同時，資金也在陸續(xù)尋找低位板塊，包括定增概念股在內(nèi)，也有資金長期關(guān)注。

1月17日，千味央廚此前公布的定增股份上市。根據(jù)公告披露，此次定增的1274.85萬股實(shí)際募資5.9億元，發(fā)行價格為46.28元/股。截至1月18日收盤，千味央廚股價為46.55元/股。

從獲配機(jī)構(gòu)來看，此次千味央廚獲配的機(jī)構(gòu)投資者中多數(shù)為公募基金，包括財(cái)通、諾德、富國、大成、華夏、興證全球基金。其中，諾德基金獲配294.73萬股，數(shù)量最多；最少為華夏基金的51.86萬股。這部分定增股鎖定期均為6個月。

日前，食品大消費(fèi)個股中，很多公司的定增股已上市，包括此前的天馬科技、天邦食品、東瑞股份等，其中很多是公募機(jī)構(gòu)重點(diǎn)參與并獲配的個股，從最新收盤價來看，上述個股最新收盤價均在定增價格之上，存在“安全墊”。其中很多公司都有公募基金獲配，如天馬科技定增股在1月12日上市，諾德基金獲配177.96萬股，發(fā)行價格為14.61元/股，1月18日收盤價格為16.43元/股。

盡管如此，連續(xù)數(shù)年震蕩下行，A股上市公司的定增號召力也在降低，機(jī)構(gòu)參與熱度有所下降。以2023年為例，Wind統(tǒng)計(jì)顯示，全年有45家基金公司旗下共525只產(chǎn)品參與定增，共參與定增項(xiàng)目合計(jì)為330個，參與定增總規(guī)模約為222.72億元。而2022年全年有49家基金公司旗下共725只產(chǎn)品參與定增，參與的定增項(xiàng)目達(dá)到340個，合計(jì)參與總規(guī)模為391.69億元?？梢?，2023年公募參與上市公司定增規(guī)模同比縮水超過四成。

多家公司業(yè)績同比預(yù)增

除了食品大消費(fèi)股票的定增價格具備優(yōu)勢外，很多企業(yè)的盈利也在提升。

近期，多家公司披露2023年業(yè)績預(yù)告，很多公司從虧損到扭虧，亦有很多企業(yè)預(yù)增。

Wind統(tǒng)計(jì)顯示，在食品飲料行業(yè)中，截至1月17日，已有10家公司披露業(yè)績預(yù)告，8家將實(shí)現(xiàn)同比增長。

從基金的收益角度來看，上周，部分消費(fèi)、高端制造主題基金業(yè)績優(yōu)異，表現(xiàn)前五名的基金包括東方區(qū)域發(fā)展、中航新起航A、廣發(fā)高端制造A、中信建投低碳成長A、東方主題精選，它們的收益率分別為8.19%、7.53%、7.46%、7.31%、6.93%。

例如東方區(qū)域發(fā)展，2023年三季報(bào)顯示，重倉股中多數(shù)為食品飲料類個股，而金信消費(fèi)升級、嘉實(shí)新消費(fèi)等基金也在年初至今的回報(bào)率排名中居前。

針對未來的消費(fèi)投資機(jī)會，2023年主動權(quán)益類普通股票型基金冠軍經(jīng)理陳穎認(rèn)為，2024年整體消費(fèi)還是相對會比2023年好。2024年包括消費(fèi)電子中的MR（混合現(xiàn)實(shí)）、手機(jī)中的折疊屏等，都可能會拉動消費(fèi)電子的需求；2024年對汽車出口也十分樂觀。

長城久潤基金經(jīng)理余歡認(rèn)為，消費(fèi)正在演繹“K”型趨勢，“K”的一端是性價比消費(fèi)，另一端是消費(fèi)升級。整體來看，當(dāng)前市場或是消費(fèi)升級與消費(fèi)降級并存的局面。未來，服務(wù)消費(fèi)和高端制造類或成為中國消費(fèi)的新動能。