又添兩家！已有6家上市公司公告“踩雷”中融信托產(chǎn)品

8月21日晚，再有兩家上市公司披露公告，其購買的中融信托產(chǎn)品出現(xiàn)兌付問題。 微光股份（SZ002801，股價22.30元，總市值51.21億元）公告，公司購買的5000萬元“中融-匯聚金1號”信托產(chǎn)品出現(xiàn)逾期兌付問題；先鋒電子（SZ002767，股價13.20元，總市值19.80億元）購買的5000萬元中融信托產(chǎn)品也出現(xiàn)逾期兌付問題。 截至目前，已經(jīng)有6家上市公司公告稱其購買的中融信托產(chǎn)品出現(xiàn)兌付風險，包括南都物業(yè)、咸亨國際、金房能源等。 據(jù)Wind統(tǒng)計，已披露購買中融信托產(chǎn)品的上市公司中，截至2023年8月11日，市值1000億以上公司共1家，市值500-1000億公司共有3家，市值200-500億公司共有5家，市值100-200億公司共有4家，市值50-100億公司共有16家，50億以下公司共有31家。 中信證券研報認為，信用風險演化成流動性風險還有待觀察。中融信托旗下證券投資類信托264億元逾期兌付，本身規(guī)模相對有限。資管新規(guī)下，非標資產(chǎn)風險向標品傳染鏈路理論上被阻斷。該風險事件若不進一步發(fā)酵，則信用風險演化為流動性風險的可能性相對有限。 兩家上市公司公告“踩雷” 先鋒電子8月21日晚間公告，2022年8月15日至17日，公司分別使用閑置資金3000萬元、2000萬元購買了中融信托的中融-裕嘉1號集合資金信托計劃（下稱“裕嘉1號”）和中融-匯聚金1號貨幣基金集合資金信托計劃（下稱“匯聚金1號”）。截至公告披露日，上述信托產(chǎn)品本金及投資收益尚未收回，存在本息不能全部兌付或者僅部分兌付的風險。 先鋒電子披露的理財委托產(chǎn)品（部分） 資料來源：先鋒電子2023年半年報 其中裕嘉1號預期年化收益率為7.20%，存續(xù)期為12個月；匯聚金1號預期收益率為6.1%，存續(xù)期為12個月。先鋒電子表示，公司正在積極聯(lián)系各相關方，督促中融信托盡快向公司兌付投資本金及收益，盡最大努力保障公司利益，公司保留采用法律手段等其他維權手段的權利，積極維護上市公司及廣大投資者利益。 8月21日，微光股份發(fā)布公告，2023年5月22日，公司購買的中融信托發(fā)行的信托產(chǎn)品“中融-匯聚金1號”，金額5000萬元，到期日為2023年8月21日。截至該公告披露日，公司尚未收到該信托產(chǎn)品本金及投資收益。公司已就該信托計劃逾期兌付的事宜與中融信托進行了溝通，截至該公告披露日，公司未收到中融信托方面的正式文件回復。 微光股份披露的理財委托產(chǎn)品（部分） 資料來源：微光股份2023年半年報 今年5月份，微光股份出資5000萬元購買中融信托發(fā)行的匯聚金1號信托產(chǎn)品，預期年化收益率為5.4%。 微光股份表示，公司正積極聯(lián)系各相關方，督促中融信托盡快向公司兌付投資本金及收益，同時準備相關材料，通過各類法律措施以最大程度減少公司的潛在損失，盡最大努力維護好公司和全體股東的權益。后續(xù)公司將加強對使用自有資金投資理財產(chǎn)品的安全評估，嚴控投資風險，密切關注理財產(chǎn)品的回款進展情況，并及時履行信息披露義務。 據(jù)了解，先鋒電子是國內(nèi)銷售規(guī)模最大的智能燃氣表制造商和系統(tǒng)供應商之一；微光股份主要從事電機、風機、微特電機、驅動與控制器等裝備的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售。 過往已多次購買中融信托產(chǎn)品 從過往公告記錄來看，兩家上市公司熱衷于購買中融信托產(chǎn)品進行理財投資。 微光股份公告顯示，公司于2018年開始滾動購買相關信托產(chǎn)品，曾經(jīng)購買過“中融-融沛231號集合資金信托計劃”、“中融-融沛275號集合資金信托計劃”、“中融-圓融1號集合資金信托計劃”（下稱“圓融1號”）等。 記者注意到，公司對匯聚金1號購買記錄，最早追溯到2018年12月26日，公司以1000萬元購買，預期收益率為6.60%，期限為3個月。此后，公司一直對該產(chǎn)品“情有獨鐘”，多次購買。2022年8月3日公告顯示，公司曾在一個月內(nèi)多筆資金買入中融-匯聚金1號，分別為當年的6月2日、6月21日、7月5日、7月25日，期限在3個月左右。 微光股份購買的中融信托產(chǎn)品也有出現(xiàn)展期問題。2022年8月，微光股份發(fā)布公告，“中融-融沛275號”受疫情影響項目完全停工停售，項目去化及資金回籠不及預期，信托計劃延長11個月。 微光股份今年7月份公告，該公司及其子公司購買的尚未到期的理財產(chǎn)品，有12筆為中融信托產(chǎn)品，合計投資金額為5.12億元。 根據(jù)半年報披露的委托理財明細，微光股份有9項信托產(chǎn)品在8月22日前未到期，合計委托理財金額約4.7億元，其中6項為中融信托理財產(chǎn)品，購買金額為3.2億元。 先鋒電子也有多筆中融信托產(chǎn)品購買記錄。先鋒電子2023年半年報顯示，公司共有5筆合計1.6億元的中融信托產(chǎn)品的購買記錄，其中兩筆資金已收回，還有三筆資金未到期。 記者以投資者身份分別致電上述兩家公司進行詢問。微光股份證券代表工作人員表示，公司閑置資金比較多，希望能夠實現(xiàn)資金的增值，而中融信托又是行業(yè)內(nèi)排名靠前的信托公司，因此購買中融信托的產(chǎn)品。公司已經(jīng)就產(chǎn)品問題與中融信托積極溝通，但截至目前還沒有收到對方的文件回復，“目前我們只有一筆產(chǎn)品昨天到期了，還沒收到本金和利息，其他的還沒有到期?！? 先鋒電子證券代表相關人士表示，目前公司正在與中融信托溝通，但目前沒有收到任何書面回復。公司還有4000萬元資金持有中融信托的其他產(chǎn)品。 近期多家上市公司回應中融信托產(chǎn)品情況 粗略統(tǒng)計，8月份以來，已有6家上市公司購買的中融信托產(chǎn)品發(fā)生了逾期兌付問題。 8月18日，金房能源（SZ001210，股價20.47元，市值22.29億元）公告，今年5月19日，公司購買中融信托發(fā)行的圓融1號產(chǎn)品，金額為3000萬元，起息日為2023年5月19日，到期日為2023年8月17日，預計年化收益率為5.6%。截至公告披露日，公司尚未收到“圓融1號”本金及投資收益。 8月11日，金博股份（SH688598，股價86.85元，市值120.92億元）和南都物業(yè)（SH603506，股價12.70元，市值23.85億元）兩家上市公司，發(fā)布關于信托產(chǎn)品逾期兌付的提示性公告。 金博股份表示，公司通過恒天財富投資管理股份有限公司購買的“中融-隆晟1號集合資金信托計劃”和“中融-澤睿1號集合資金信托”，本金合計6000萬元，存在本息不能全部兌付或者僅部分兌付的風險。 南都物業(yè)發(fā)布公告，公司使用閑置自有資金3000萬元購買的匯聚金1號，截至公告披露日，公司尚未收到產(chǎn)品本金和投資收益。 8月5日，咸亨國際（SH605056，股價12.19元，市值50.06億元）購買的中融-豐盈176號集合資金股權投資信托計劃出現(xiàn)延期兌付狀況，公司累計收到本金1742.94萬元，尚有257.06萬元信托本金及投資收益未收回。 據(jù)Wind統(tǒng)計，已披露購買中融信托產(chǎn)品的上市公司中，截至2023年8月11日，市值1000億以上公司共1家，市值500-1000億公司共有3家，市值200-500億公司共有5家，市值100-200億公司共有4家，市值50-100億公司共有16家，50億以下公司共有31家。 中信證券研報認為，信用風險演化成流動性風險還有待觀察。中融信托旗下證券投資類信托264億元逾期兌付，本身規(guī)模相對有限。資管新規(guī)下，非標資產(chǎn)風險向標品傳染鏈路理論上被阻斷。該風險事件若不進一步發(fā)酵，則信用風險演化為流動性風險的可能性相對有限。